Nach Vorwürfen, dass das kanadische Krypto-Unternehmen Coinssquare Wash Trading betreibt, Marktmanipulationen vornimmt und Kunden über Handelsvolumina in die Irre führt, werden Führungskräfte des Unternehmens zurücktreten.
Das kanadische Krypto-Unternehmen stimmte einer Einigung mit der Ontario Security Commission (OSC) zu, wonach die Mitbegründer Cole Diamond (CEO) und Virgile Rostand (dent) von ihren Ämtern zurücktreten und im Rahmen einer Vereinbarung mit den Aufsichtsbehörden „Verwaltungsstrafen“ zahlen würden.
Die Aufsichtsbehörden gaben an, dass sowohl der CEO als auch der Präsident die Genehmigung der überhöhten Handelsvolumina zugegebendent , und Diamond gab zu, Vergeltungsmaßnahmen gegen einen internen Whistleblower ergriffen zu haben, der angeblich mehrere Bedenken hinsichtlich dieser Praxis geäußert hatte.
Als Verwaltungsstrafe würde Diamond 1 Million US-Dollar und Rostand 900.000 US-Dollar zahlen. Der Chief Compliance Officer (CCO), der sich bereit erklärte, seine Pflichten nicht wahrzunehmen, zahlte 50.000 US-Dollar. Coinsquare als Unternehmen zahlte 200.000 US-Dollar.
Vorwürfe gegen das kanadische Krypto-Unternehmen Coinsquare
Coinsquare wurde von der Ontario Securities Commission der Marktmanipulation und der Irreführung von Kunden hinsichtlich seiner Handelsvolumina beschuldigt. Berichten zufolge sah sich das kanadische Krypto-Unternehmen im Juni mit Vorwürfen konfrontiert, nachdem VICE über die Verwicklung der Börse in Wash-Trading berichtet und zahlreiche geleakte E-Mails, Slack-Chats und andere Dateien veröffentlicht hatte.
In ihrer Anklageschrift behauptete die Aufsichtsbehörde, die Börse habe eine Funktion (Market Bot) implementiert, die angeblich der Marktmanage auf ihrer Plattform diente. Die Market-Bot-Funktion platzierte bis Dezember 2019 von einem internen Coinsquare-Konto aus Kauf- und Verkaufsaufträge im Gegenwert von etwa 57 Millionen Bitcoin.
Diese Funktion führte zwischen 2017 und 2019 dazu, dass Coinsquare mehr als 10,5 Millionen solcher Aufträge platzierte, was etwa 30 % aller Aufträge auf der Coinsquare-Plattform in diesem Zeitraum ausmachte.
Mitarbeiter des Unternehmens, die die Vorgänge in Frage stellten, wurden sanktioniert, während ein interner Whistleblower von den Führungskräften autorisiert wurde.
Wie geht es für Coinsquare nach dem Ausscheiden der Führungskräfte weiter?
Das kanadische Krypto-Unternehmen wurde angewiesen, neue Führungskräfte, insbesondere einen CEO und einen CCO, zu ernennen und die Einhaltung der Vorschriften der Investment Industry Regulatory Organization of Canada (IIROC) und anderer Aufsichtsbehörden anzustreben.
Sie wurden außerdem aufgefordert, einen unabhängigendent unddent Hinweisgeberprogramm einzurichten und ebenso eine Struktur zu schaffen, die die Einhaltung der Sicherheitsgesetze und zukünftiger Vorschriften gewährleistet.
