Энергетическая инфраструктура считается следующей крупной ставкой для инвесторов в ИИ

Согласно прогнозам аналитиков, энергетическая инфраструктура, как ожидается, станет следующей крупной областью внимания для инвесторов в ИИ, поскольку они стремятся обеспечить питание высокоэнергозатратных дата-центров.

Это происходит на фоне растущего спроса на продукты и услуги ИИ, что, в свою очередь, увеличивает спрос на электроэнергию для питания дата-центров. Согласно , это создает новый класс привлекательных бизнесов, а именно поставщиков энергии.

По мере того как технологические компании становятся переоцененными и слишком дорогими для некоторых инвесторов, эксперты полагают, что есть другие варианты в волне ИИ. Они утверждают, что энергетические компании станут следующей ставкой, хотя они могут быть «не такими яркими, как полупроводники Nvidia».

Ожидается, что компании энергетической инфраструктуры покажут хорошие результаты

Отчеты показывают, что потребление энергии в дата-центрах для майнинга ИИ и криптовалют растет, создавая возможности для сектора искать устойчивое использование энергии и зеленые источники энергии.

Джеймс Уэст, старший аналитик Evercore ISI, сказал Financial Times, что инвесторы ищут «следующий производный продукт в сфере ИИ».

«Инвесторы в технологии, которые к нам обращаются, спрашивают о мощности».

Уэст.

«Это следующий большой бычий рынок, особенно учитывая, что некоторые другие производные продукты ИИ, такие как чипы, исчерпывают свою мощность», — добавил Уэст.

Это происходит на фоне того, что технологические гиганты, такие как Nvidia, ключевой игрок в секторе ИИ, увидели снижение показателей акций после последнего отчета о прибылях и убытках в августе. По словам Уэста, Nvidia трудно дальше наращивать прибыль, потому что «их мощности ограничены».

Уэст выделил свои лучшие выборы, которые, вероятно, покажут хорошие результаты в энергетическом секторе, если произойдет сдвиг в сторону энергетических компаний.

Он привел в пример GE Vernova, энергетическое и энергосервисное подразделение General Electric, выделенное в отдельную структуру. Он также упомянул Fluence, поставщика батарей, который .

Возобновляемая энергетика быстро растет

Уэст добавил, что, хотя технологии быстро развиваются во всем мире, то же самое можно сказать и о секторе возобновляемой энергетики, который переживает экспоненциальный рост по мере того, как инвесторы начинают уделять ему больше внимания.

Согласно Международному энергетическому агентству (МЭА), возобновляемая энергия, произведенная в 2025 году по всему миру, впервые превысит угольную энергию.

Однако этого может быть недостаточно для удовлетворения быстро растущего спроса в дата-центрах. Эксперты предложили два варианта: первый — «рекарбонизация», что означает возобновление работы или поддержание работы электростанций на ископаемом топливе.

Но это может привести к тому, что дата-центры будут значительно способствовать выбросам углерода. Уже сейчас технологические гиганты, такие как Microsoft, увидели рост выбросов на 30% в период с 2020 по 2023 год, обусловленный дата-центрами. Google также зафиксировал рост потребления энергии в своих дата-центрах из-за увеличения спроса на услуги ИИ.

По словам Томаса Макэндрю, основателя и генерального директора Enchanted Rock, техасского провайдера микросетей, дата-центрам требуется электроэнергия с надежностью 99,99%, что создает нагрузку на энергосеть. Он добавил, что высокое потребление электроэнергии в дата-центрах также оказывает давление на бытовых потребителей и увеличивает выбросы углерода.

Макэндрю сообщил, что существует еще один вариант, который технологические компании могут изучить для компенсации дефицита энергии, используя природный газ в микросетях и накопители энергии.

«Дата-центры ИИ могут снизить нагрузку на сеть и предоставить избыточную энергию обратно в сеть, поддерживая расширение ветровой и солнечной энергетики, тем самым снижая затраты и выбросы углерода».

Макэндрю.

Основатель и генеральный директор Bloom Energy КР Шридарх также сказал Financial Times, что, хотя природный газ едва ли является топливом с нулевым уровнем выбросов углерода, его можно использовать для сокращения выбросов и питания дата-центров.