La SEC accusa due ex banchieri di Wall Street di una frode da 18,5 milioni di dollari basata su informazioni privilegiate

Venerdì, la SEC ha accusato di frode due ex banchieri d'investimento di Wall Street in seguito alle loro operazioni azionarie su South Jersey Industries effettuate prima dell'annuncio dell'acquisizione della società, avvenuto il 24 febbraio 2022.

Secondo la denuncia, il signor Satsky, di 59 anni, era uno dei responsabili di un'unità bancaria specializzata in energia e servizi di pubblica utilità presso la banca di New York, mentre lavorava all'operazione con South Jersey ed era il banchiere di riferimento per tale accordo. Il signor Wolfe, suo amico ed ex collega di 55 anni, avrebbe scambiato circa 2,2 milioni di azioni, realizzando un profitto di 18,5 milioni di dollari quando il titolo è salito di circa il 40% in seguito alla notizia.

Tra novembre e dicembre Wolfe ha acquistato 2,2 milioni di azioni

Secondo la denuncia , depositata come caso 1:26-cv-07132 presso il Tribunale distrettuale del Distretto Meridionale di New York, gli acquisti si sono protratti negli ultimi due mesi del 2021 per un costo di almeno 53 milioni di dollari. Infrastructure Investments Fund ha accettato di rilevare South Jersey, rendendola una società privata, a 36 dollari per azione, in un'operazione del valore di 8,1 miliardi di dollari.

Secondo la SEC, i due uomini avrebbero discusso di una possibile acquisizione in diverse occasioni, anche durante una partita di basket universitario trasmessa in televisione a livello nazionale, a cui avevano assistito con le rispettive mogli.

Wolfe effettuava operazioni finanziarie attraverso otto entità che l'agenzia ha indicato come convenute, tra cui Evergreen Capital, Evergreen Financial, Empire Property Management e GAW Holdings. Evergreen gestisce il patrimonio della famiglia Wolfe. Sia lui che Satsky hanno lasciato Credit Suisse per Bank of America nel 2012.

Un'indagine da parte delle autorità di controllo ha innescato un'inchiesta interna della Bank of America

La denuncia sostiene che i due individui abbiano tentato di nascondere le proprie azioni e spiega come la questione sia venuta alla luce. Dopo l'annuncio, un'autorità di vigilanza finanziaria ha spinto la banca ad avviare un'indagine interna sulle negoziazioni di azioni del South Jersey. Bank of America ha licenziato Satsky nel marzo 2025.

L'ufficio del procuratore degli Stati Uniti a Manhattan sta indagando sulla stessa transazione almeno dalla primavera dello scorso anno, eppure non sono ancora state presentate accuse penali. L'avvocato di Satsky, Robert Anello, ha dichiarato che il suo cliente "negatronle accuse della SEC" e non ha fornito a Wolfe alcuna informazione riservata e rilevante sulla società.

Reed Brodsky, l'avvocato di Wolfe, ha dichiarato che il suo cliente nega categoricamente le accuse e sostiene che la SEC abbia ignorato le testimonianze e le prove che dimostravano come Wolfe avesse acquistato le azioni basandosi sulla propria "tesi di investimentodent "

Il caso si inserisce nella rinnovata attenzione di Atkins al tema dell'insider trading

Questo caso è uno di quelli che la SEC, sotto la guida di Paul Atkins, ha dichiarato di voler portare avanti pur ridimensionando la sua attenzione su altre questioni. Come Cryptopolitan riportato questo mese, l'approccio dell'agenzia, che torna alle origini, si concentra su insider trading, manipolazione del mercato, violazioni degli obblighi fiduciari e frodi contabili, e di recente ha istituito un'Unità di Contabilità e Rendicontazione Finanziaria all'interno della Divisione di Applicazione della Legge.

Secondo Cornerstone Research, le azioni di contrasto si sono ridotte di circa il 60% dopo l'arrivo di Atkins al potere nell'aprile 2025, con una conseguente riduzione delle sanzioni finanziarie per il contrasto alle criptovalute a 142 milioni di dollari nel 2025, meno del 3% del totale dell'anno precedente.

Le accuse contro Satsky e Wolfe rientrano nella Sezione 10(b) dell'Exchange Act e nella Regola 10b-5. La SEC chiede ingiunzioni permanenti, sanzioni civili e interdizioni dall'esercizio di cariche dirigenziali nei confronti di entrambi, la restituzione dei profitti illeciti e degli interessi maturati prima della sentenza da parte di Wolfe, e un'ingiunzione basata sulla condotta nei confronti di Satsky.