Il modello operativo Celsius inganna gli investitori: i rapporti

Secondo un rapporto redatto da un perito indipendentedent da un tribunale statunitense, Celsius avrebbe utilizzato i depositi dei consumatori per sostenere il token CEL e avvantaggiare finanziariamente due dei fondatori dell'azienda.

Il pubblico ministero in pensione Shoba Pillay ha condotto un'indagine sulle affermazioni secondo cui la fallita società di prestiti in criptovalute avrebbe funzionato come uno schema Ponzi. Gli addetti ai lavori "hanno tratto i maggiori benefici" dai tempestivi cash , secondo la sua scoperta di prove di loschi affari, tra cui "acquisti folli" da parte di CEL per aumentare il prezzo del token.

Il 12 giugno 2022, Celsius ha sospeso i prelievi in ​​seguito a notizie di bancarotta che citavano "gravi condizioni di mercato". All'epoca, la società dichiarò che tale misura era necessaria per "stabilizzare la liquidità e le operazioni", alimentando ulteriormente le voci secondo cui la situazione non era poi così grave come sembrava.

Il 13 luglio 2022, Celsius ha dichiarato bancarotta, rivelando un buco di circa 1,2 miliardi di dollari nel suo bilancio. La società aveva 4,3 miliardi di dollari di attività al 13 luglio 2022 e 5,5 miliardi di dollari di passività totali. A differenza dei partner istituzionali, Celsius afferma di dover pagare agli utenti privati ​​oltre 4,7 miliardi di dollari.

Da allora, sono state mosse numerose accuse di irregolarità contro la società e i suoi dirigenti, tra cui il co-fondatore e CEO Alex Mashinsky.

Ad esempio, l'ex di Celsius, Timothy Cradle, ha lanciato un allarme in merito al fatto che alti funzionari stessero prendendo in considerazione la manipolazione intenzionale del prezzo del token CEL già nel luglio 2022.

"Non saprei dire con quale termine migliore. Tuttavia, erano presenti, impegnati in un trading aggressivo e facendo aumentare il costo del token."

Celsius inganna gli investitori

Secondo la valutazione di Pillay, la strategia aziendale di Celsius era quella di raccogliere depositi dai clienti al dettaglio e utilizzare i fondi per investire nel "mercato all'ingrosso". La vendita dei token CEL ha aiutato l'azienda a finanziare alcune delle sue operazioni.

CEL era una componente cruciale delle operazioni dell'azienda, poiché acquistava il proprio token sul mercato secondario e lo forniva agli utenti della piattaforma come ricompensa.

Ciò è stato fatto per due motivi: in primo luogo, incoraggiare nuove attività e, in secondo luogo, aumentare la domanda e far salire il prezzo del CEL. Per defiquesta strategia aziendale è stato utilizzato un "volano" autosufficiente.

Pillay ha affermato che a partire dal 2020, l'azienda ha acquistato in modo aggressivo il proprio token per aumentare ulteriormente il valore di CEL. Pur omettendo di menzionare che questo è stato il fattore principale che ha guidato l'aumento del token CEL, Celsius ha speso 558 milioni di dollari per acquistare il suo token.

“L'azienda che Celsius gestiva realmente non seguiva il modello di business pubblicizzato e offerto ai suoi clienti.”

Tuttavia, ciò alla fine ha portato Celsius a pagare più soldi di quanti ne abbia incassati, smentendo il modello economico "a volano" dell'azienda.

Mashinsky ha beneficiato personalmente di almeno 68,7 milioni di dollari cashtoken CEL tra il 2018 e la data di dichiarazione di fallimento. Daniel Leon, un altro co-fondatore, ha ricevuto contemporaneamente almeno 9,7 milioni di dollari.