韩国金融情报机构（FIU）已对该国最大的加密货币交易所之一 Bithumb 展开调查，原因是该公司决定与澳大利亚交易平台 Stellar 共享订单簿。.
隶属于金融服务委员会的金融情报机构正在审查 Bithumb 的安排是否符合《特别金融交易信息法》的规定。该法规范虚拟资产经纪业务，并规定了严格的反洗钱和客户验证要求。.
9 月 22 日， Bithumb 宣布 已与 Stellar 达成协议，在其 Tether (USDT) 市场开放时共享订单簿。
流动性收益受到密切关注
订单簿共享是指将一个交易所的买卖订单显示在另一个平台上并进行匹配的做法。这种做法在加密货币交易领域较为常见。支持者认为，订单簿共享可以提高流动性，并使规模较小的交易所能够与规模较大的竞争对手展开竞争，此外还有其他诸多好处。.
然而，由于跨司法管辖区连接订单流存在风险，监管机构往往会密切审查这一过程，因为交易所可能会无意中允许未经核实的客户或非法交易通过其系统。.
韩国当局担心他们无法监控通过间接途径访问国内交易平台的外国用户。
Bithumb面临法律障碍和监管阻力
《特别金融交易信息法》禁止韩国交易所与其他平台进行交易经纪，除非其完全遵守该法针对此类交易制定的规则。这些规则包括：确认外国合作伙伴已获得其本国监管机构颁发的许可证；核实非韩国交易者的客户信息；以及确保当地政府机构在接到请求时能够获取交易数据等。.
据知情人士透露 韩国金融情报机构（FIU）的调查显示，Bithumb与Stellar的合作安排可能存在多项问题。据悉，当局正在质疑这家韩国交易所是否对Stellar的牌照资质进行了充分的尽职调查，以及它能否可靠地证明dentStellar客户的身份
Bithumb力求100%合规的一个潜在障碍是，它需要向韩国监管机构提供外国客户数据。专家指出，跨境与他国监管机构共享此类信息会引发隐私和数据保护方面的担忧，尤其考虑到每个司法管辖区都有其独特的数据保护法律。.
因此，即便 Bithumb 有意配合，目前尚不清楚Stellar是否具备向韩国当局共享详细客户信息的必要基础设施或法律授权。不过，Bithumb的一位官员表示，他们已就此事与这家澳大利亚交易所进行过讨论。
韩国加密货币行业正密切关注Bithumb的动向。
Bithumb为其决定辩护称，与Stellar的合作是在与金融监管机构协商后做出的，公司也始终致力于遵守当地法规。但监管机构似乎对Bithumb执行这些程序的方式存在异议。.
然而，根据现有信息，尚不清楚 Bithumb 在多大程度上遵守或不遵守相关规定。.
如果监管机构做出不利于 Bithumb 的裁决，可能会阻碍其他韩国交易所寻求类似的流动性共享安排。.
此次调查正值韩国巩固其作为全球监管最严格的加密货币市场之一的地位之际。自2022年TerraUSD崩盘以来，监管机构一直密切关注着交易所和整个加密货币行业，要求tron反洗钱协议，并对客户身份验证实施更严格的控制。.
