한국 FIU, 호주 거래소와의 주문서 공유 문제로 Bithumb 조사 착수

한국 금융정보분석원(FIU)은 국내 최대 암호화폐 거래소 중 하나인 Bithumb이 호주 거래 플랫폼 Stellar과 주문서(order book)를 공유하기로 한 결정을 이유로 조사에 착수했습니다.

금융위원회 산하에서 운영되는 FIU는 Bithumb의 조치가 가상자산 중개를 규율하고 엄격한 AML(자금세탁방지) 및 고객 확인 요구사항을 부과하는 특별금융거래정보법(Special Financial Transaction Information Act)에 부합하는지 검토 중입니다.

9월 22일, Bithumb은 테더(USDT) 시장을 개설할 때 Stellar과 주문서 공유에 합의했다고 발표했습니다.

유동성 혜택에 대한 scrutiny(감시)

주문서 공유는 한 거래소의 매수 및 매도 주문이 다른 플랫폼에서 표시되고 매칭되는 관행으로, 암호화폐 거래 공간에서 비교적 흔합니다. 지지자들은 이것이 유동성을 높이고 소규모 거래소가 대형 경쟁사와 경쟁할 수 있게 해주는 등 여러 이점이 있다고 말합니다.

그러나 규제 당국은 관할권 간 주문 흐름을 연결함으로써 거래소가 의도하지 않게 미확인 고객이나 불법 거래가 시스템을 통과하도록 허용할 수 있는 위험 때문에 이 과정을 면밀히 검토하는 경향이 있습니다. 

한국 당국은 예상대로 국내 거래 플랫폼에 간접적으로 접근하는 외국인 사용자를 모니터링할 수 있는 능력에 대해 우려하고 있습니다.

Bithumb, 법적 장벽과 규제 반발 처리

특별금융거래정보법은 한국 거래소가 해당 카테고리의 규칙을 완전히 준수하지 않는 한 다른 플랫폼과 거래를 중개하는 것을 금지합니다. 이러한 규칙 중에는 외국 파트너의 본국 규제 기관으로부터의 라이선스를 확인하고, 비한국인 트레이더에 대한 고객 정보를 검증하며, 요청 시 현지 당국이 거래 데이터에 접근할 수 있도록 보장하는 것 등이 포함됩니다.

FIU의 수사에 정통한 관계자들에 따르면, Bithumb과 Stellar 간의 조치는 여러 측면에서 부족할 수 있습니다. 당국은 한국 거래소가 Stellar의 라이선스 상태에 대해 충분한 실사(due diligence)를 수행했는지, 그리고 Stellar의 고객 신원을 신뢰할 수 있게 보증할 수 있는지에 대해 의문을 제기하고 있는 것으로 알려졌습니다.

Bithumb이 100% 준법 상태를 유지하려는 움직임에서 걸림돌이 될 수 있는 문제 중 하나는 한국 규제 당국에 외국인 고객 데이터에 대한 접근 권한을 제공해야 한다는 요구사항입니다. 전문가들은 각 관할권이 고유한 데이터 법률을 가지고 있다는 점을 고려할 때, 이러한 정보를 다른 국가의 규제 기관과 국경 간 공유하는 것은 개인정보 및 데이터 보호 측면에서 우려를 제기한다고 지적합니다.

따라서 빗썸 준법을 원하더라도, Stellar이 한국 당국에 상세한 고객 정보를 공유할 인프라나 법적 권한을 가지고 있는지 불분명합니다. 그러나 Bithumb 관계자는 호주 거래소와 이에 대해 논의했다고 밝혔습니다.

한국 암호화폐 업계, Bithumb에 대한 scrutiny 주시 

Bithumb은 Stellar과의 파트너십이 금융 당국과 협의하여 이루어졌으며, 회사는 현지 규정을 따를 의지를 유지하고 있다고 주장하며 자신의 결정을 방어했습니다. 그러나 당국과의 쟁점은 이러한 절차의 Bithumb 구현 방식에 있는 것으로 보입니다. 

그러나 이용 가능한 정보를 고려할 때, Bithumb이 어느 정도 준수했는지 또는 불이행했는지 명확하지 않습니다. 

규제 당국이 Bithumb에 대해 불리하게 판결할 경우, 이는 다른 한국 거래소들이 유사한 유동성 공유 arrangments를 추구하는 것을 위축시킬 수 있습니다.

이번 조사는 한국이 세계에서 가장 엄격하게 규제되는 암호화폐 시장 중 하나로 입지를 굳혀가는 시점에 이루어집니다. 2022년 TerraUSD 붕괴 이후 규제 당국은 거래소와 암호화폐 산업 전반을 면밀히 감시하며 더 강력한 AML 프로토콜을 요구하고 고객 확인에 대한 tighter controls를 도입해 왔습니다.