Как показало исследование Chainalysis, криптовалютные биржи значительно ужесточают контроль за рисками

Криптовалютные компании ужесточают стандарты соответствия. Темпы этих изменений еще несколько лет назад казались бы чрезмерными. Отчет Chainalysis показывает, что почти половина всех криптокомпаний, зарегистрированных в 2026 году, уже используют настройки мониторинга, которые еще в 2020 году считались бы одними из самых строгих в отрасли.

Ранее соблюдение нормативных требований рассматривалось биржами и криптовалютными платформами как нечто, с чем они сталкиваются только после взломов или других правоприменительных мер. Сейчас же, похоже, это становится неотъемлемой частью их деятельности с самого начала. 

Стандарты противодействия отмыванию денег в криптомире ужесточаются, но «слепые пятна» остаются

Согласно данным Chainalysis, около 47% новых криптокомпаний в этом году соответствуют или превосходят то, что можно назвать «золотым стандартом». В 2020 и 2021 годах на этом уровне работало лишь около 10% компаний. После 2023 года эта цифра значительно выросла. В то время были введены более строгие стандарты мониторинга, которые начали устанавливать отраслевую норму.

Криптовалютный рынок последние несколько лет пытается улучшить свой имидж после череды скандалов. Давление, вызванное хакерскими атаками, нарушениями санкций и даже крахом бирж, по-видимому, определяет то, как компании оценивают риски.

Между тем, мониторинг косвенных рисков по-прежнему остается одним из главных недостатков. С другой стороны, прямые проверки стали гораздо строже в отрасли. В рамках этой проверки средства напрямую привязываются к санкционированным кошелькам или известным незаконным участникам. Но если средства перемещаются через разные кошельки, то стандарты мониторинга, похоже, становятся менее строгими.

В отчете подчеркивается, что традиционные банки, выходящие на криптовалютный рынок, по-прежнему применяют гораздо более жесткий контроль, чем компании, изначально ориентированные на криптовалюты. Добавляется, что банки отмечают такие действия, когда объем транзакций достигает примерно 150 долларов. Однако биржи, как правило, допускают пороговые значения ближе к 950 долларам. Разрыв может быть меньше, но он все еще существует.

В докладе отмечалось, что многое из этого связано с традиционными правилами финансового регулирования. Ведь именно они за годы до появления криптовалютных компаний заставили банки внедрить более строгие системы борьбы с отмыванием денег. Эксперты указывают на то, что отрасль улучшается, но структурные «слепые пятна» всё ещё существуют.

MiCA выводит Европу вперед в гонке за соответствие нормативным требованиям в сфере криптовалют

Базельский институт управления ранее уже высказывал опасения. В нем говорилось, что tracсредств через многоступенчатые цепочки транзакций остается сложной задачей даже при использовании более совершенных инструментов анализа блокчейна.

Группа разработки финансовых мер борьбы с отмыванием денег (FATF) утверждает, что статических систем фильтрации недостаточно для обеспечения соответствия требованиям, связанным с криптовалютами. Регуляторы хотят, чтобы компании использовали системы мониторинга высокого уровня, способные корректировать оценку рисков в режиме реального времени.

Согласно отчету Chainalysis, кибергруппировки, связанные с Северной Кореей, в 2025 году нанесли ущерб, связанный с криптовалютой, на сумму почти 2 миллиарда долларов. Однако, по данным TRM Labs, объемы незаконной торговли криптовалютой выросли на 145% по сравнению с предыдущим годом и составили около 158 миллиардов долларов.

Европа, Ближний Восток и Африка возглавили список стран, наиболее подверженных косвенному риску. Между тем, рынки Азиатско-Тихоокеанского региона остаются неравномерными и лояльными. В Европе уже принят закон о регулировании рынков криптоактивов (MiCA), который активно подталкивает компании к ужесточению стандартов.