منصات التشفير تشدد بشكل كبير على المخاطر، وفقاً لما توصلت إليه شركة Chainalysis
منصات التشفير تشدد بشكل كبير على المخاطر، وفقاً لما توصلت إليه شركة Chainalysis
- تشير تقرير شركة تشيناليسيس إلى أن نحو 47% من شركات العملات الرقمية التي أُطلقت في عام 2026 تستخدم الآن معايير امتثال تُعتبر "المعيار الذهبي" في عام 2020.
- تحول الامتثال من إجراء رد فعل إلى جزء أساسي من عمليات العملات الرقمية بعد سنوات من الاختراقات، وانتهاكات العقوبات، وانهيارات المنصات.
- أظهر التقرير أن مراقبة التعرض غير المباشر لا تزال ضعيفة، حيث يصعب تتبع الأموال الممررة عبر محافظ متعددة مقارنة بالروابط المباشرة مع العناوين غير المشروعة.
شركات التشفير تشدد معايير الامتثال. كان وتيرة حدوث هذا التغيير ستبدو متطرفة قبل بضع سنوات فقط. تشير تقرير من Chainalysis إلى أن ما يقرب من نصف شركات التشفير التي تم تسجيلها في عام 2026 تستخدم بالفعل إعدادات مراقبة كانت ستصنف ضمن أشد معايير الصناعة صرامة في عام 2020.
كان الامتثال يُعامل غالباً كشيء تتعامل معه المنصات ومنصات التشفير عندما تحدث اختراقات أو إجراءات إنفاذ ضدها. والآن، يبدو أنه أصبح جزءاً من اليوم الأول.
تصاعد معايير مكافحة غسل الأموال (AML) في التشفير، ولا تزال هناك ثغرات
وفقاً لـ Chainalysis، يلبي حوالي 47% من شركات التشفير الجديدة هذا العام أو يتجاوزون ما يمكن اعتباره “المعيار الذهبي”. في عامي 2020 و2021، كان يعمل فقط حوالي 10% من الشركات بهذا المستوى. ارتفع هذا الرقم بشكل كبير بعد عام 2023. في ذلك الوقت، ظهرت معايير مراقبة أكثر صرامة بدأت في وضع معيار صناعي.
قضت سوق التشفير السنوات القليلة الماضية في محاولة لتنظيف صورتها بعد تكرار الفضائح. يبدو أن الضغط الناتج عن الاختراقات، وانتهاكات العقوبات، وحتى انهيار المنصات هو كيف ترى الشركات المخاطر.
في الوقت نفسه، لا تزال مراقبة التعرض غير المباشر واحدة من نقاط الضعف الرئيسية. من ناحية أخرى، أصبحت الفحوصات المباشرة أكثر صرامة عبر الصناعة. في هذا الفحص، يتم ربط الأموال مباشرة بالمحافظ المشمولة بالعقوبات أو الجهات الفاعلة غير المشروعة المعروفة. ولكن إذا تم نقل الأموال عبر محافظ مختلفة، فإن معايير المراقبة تبدو أكثر مرونة.
ال تقرير أشار إلى أن البنوك التقليدية التي تدخل مجال التشفير لا تزال تطبق ضوابط أكثر صرامة من الشركات الأصلية في التشفير. وأضافت أن البنوك تكتشف مثل هذه الإجراءات عندما تصل مستويات المعاملات إلى حوالي 150 دولاراً. ومع ذلك، تميل المنصات إلى السماح بحدود أقرب إلى 950 دولاراً. قد يكون الفجوة أصغر، لكنها لا تزال موجودة.
ذكرت أن الكثير من هذا يأتي من قواعد التمويل التقليدي. حيث أجبرت البنوك بالفعل على اعتماد أنظمة أكثر صرامة لمكافحة غسل الأموال قبل سنوات من شركات التشفير. يشير الخبراء إلى أن الصناعة تتحسن ولكن لا تزال هناك ثغرات هيكلية.
قانون MiCA يدفع أوروبا إلى الأمام في سباق امتثال التشفير
لقد أثار معهد بازل للحكم تحذيرات سابقاً. وقد ذكر أن تتبع الأموال عبر سلاسل المعاملات متعددة القفزات لا يزال صعباً حتى مع أدوات تحليل البلوكشين الأكثر تقدماً.
جادلت فرقة العمل المالية (FATF) بأن أنظمة التصفية الثابتة ليست كافية لامتثال التشفير. يريد المنظمون من الشركات استخدام أنظمة مراقبة عالية يمكنها ضبط تقييم المخاطر في الوقت الفعلي.
يقدّر تقرير Chainalysis أن المجموعات الإلكترونية المرتبطة بكوريا الشمالية كانت مسؤولة عن ما يقرب من 2 مليار دولار من الخسائر المتعلقة بالتشفير في عام 2025. ومع ذلك، تلمح TRM Labs إلى أن أحجام التشفير غير المشروع قفزت بنسبة 145% على أساس سنوي لتصل إلى حوالي 158 مليار دولار.
وصلت أوروبا والشرق الأوسط وأفريقيا إلى قمة القائمة في مراقبة التعرض غير المباشر. في الوقت نفسه، تظل أسواق آسيا والمحيط الهادئ غير متساوية ومتساهلة. لقد أطلقت أوروبا بالفعل لوائح أسواق الأصول المشفرة (ميكا (MiCA)). وهي تدفع بشدة نحو معايير أكثر صرامة للشركات.
لا تكتفِ بقراءة أخبار العملات الرقمية فحسب، بل افهمها. اشترك في نشرتنا الإخبارية. مجانية.
الأسئلة الشائعة
ماذا خلص تقرير امتثال تشيناليسيس؟
وجدت تشيناليسيس أن حوالي 47% من منظمات العملات الرقمية التي تم تسجيلها في عام 2026 تعمل الآن بمعايير مراقبة كانت ستضعها في أعلى 10% من القطاع في عام 2020، ما يشير إلى أن تكوينات الامتثال التي كانت تُعتبر نخبوية أصبحت الآن معيارية.
ما الفرق بين مراقبة المخاطر المباشرة وغير المباشرة في امتثال العملات الرقمية؟
تُشير المراقبة المباشرة إلى الأموال الواردة فورًا من مصدر غير قانوني معروف، بينما تتبع المراقبة غير المباشرة الأموال التي تمر أولاً عبر عناوين محافظ وسيطة. وجدت شركة Chainalysis أن عتبات التنبيه غير المباشرة تكون عادةً أكثر تساهلاً بـ 10 إلى 20 مرة من العتبات المباشرة، مما يخلق فجوة يمكن للمجرمين استغلالها.
كم بلغ إجمالي النشاط الإجرامي المتعلق بالعملات المشفرة في 2025؟
أفادت شركة TRM Labs بأن المحافظ المشفرة غير القانونية تلقت ما يقدر بنحو 158 مليار دولار من القيمة الداخلة في عام 2025، بزيادة تقارب 145% مقارنة بعام 2024، حيث كانت الأنشطة المرتبطة بالعقوبات مدفوعة بشكل كبير بالبنية التحتية المالية الروسية التي شكلت الحصة الأكبر.
إخلاء مسؤولية. المعلومات المقدمة ليست نصيحة تداول. Cryptopolitan.com لا تتحمل أي مسؤولية عن أي استثمارات تُجرى بناءً على المعلومات الواردة في هذه الصفحة. نوصي بشدة بإجراء بحث مستقل و/أو الاستعانة بمستشار مؤهل قبل اتخاذ أي قرارات استثمارية.
عاشيش كومار
أشيش كومار صحفي متخصص في العملات الرقمية والمالية، يمتلك ثماني سنوات من الخبرة في غرف الأخبار. يغطي تطورات أسواق العملات الرقمية، واللوائح التنظيمية، والتمويل اللامركزي (DeFi)، ونظم البيئات التبادلية. عمل مع Coingape وTodayq وNewsroompost. يحمل أشيش شهادة PGDP في الصحافة الإنجليزية من المعهد الهندي للاتصالات والإعلام (IIMC). كما أجرى مقابلات مع شخصيات بارزة في القطاع، بما في ذلك آرثر هايز ويات سيو وأوستن فيديرا وغيرهم.
