L'intelligenza artificiale governativa tracl'insider trading mentre i bot prendono il controllo dei mercati di previsione

Lo scorso anno i mercati delle previsioni hanno gestito scommesse per oltre 44 miliardi di dollari, ma le autorità di regolamentazione affermano che molti dei partecipanti con le migliori performance sono ora bot di trading automatizzati anziché esseri umani.

Su Polymarket, i bot automatizzati gestiscono ormai oltre il 30% degli account attivi. I dati relativi agli utenti con i guadagni più elevati sulla piattaforma mostrano che 14 dei 20 account principali sono controllati da bot.

Oltre il 37% di questi account automatizzati in modo costante.

I legislatori prendono di mira i rischi di insider trading

Ad aprile, l'attività di trading di Polymarket è diminuita dell'8,9% per la prima volta da agosto, a causa dell'aumento delle quote di mercato da parte dei concorrenti.

Secondo Dune Analytics, la piattaforma e la sua filiale statunitense hanno registrato scommesse per 10,2 miliardi di dollari ad aprile, in calo rispetto agli 11,2 miliardi di dollari del mese precedente.

Nel frattempo, la piattaforma rivale Kalshi ha visto i volumi aumentare del 13%, raggiungendo i 14,8 miliardi di dollari ad aprile.

Il calo si è verificato mentre Polymarket cercava di ricostruire la propria presenza negli Stati Uniti, pur essendo sottoposta a un maggiore controllo da parte dei politici preoccupati per l'insider trading.

A marzo, la senatrice Elizabeth Warren ha scritto alla Commodity Futures Trading Commission, insieme a oltre 40 altri membri del Congresso.

Volevano leggi che impedissero ai funzionari governativi di trarre profitto da materiale segreto presente su queste piattaforme.

"La CFTC sostiene che i contratti eventtracun tipo di swap soggetto alla sua giurisdizione e, pertanto, dovrebbe garantire che i dipendenti federali comprendano le restrizioni esistenti sull'insider trading nei mercati delle previsioni", hanno affermato i legislatori.

Diversi utenti di Polymarket sono finiti sotto sospetto per aver piazzato scommesse vincenti su eventi mondiali delicati, tra cui azioni militari in Venezuela e un potenziale conflitto con l'Iran.

Un caso ha portato alle prime accuse penali per insider trading su un mercato di previsione negli Stati Uniti.

Un soldato delle forze speciali dell'esercito statunitense è stato arrestato con l'accusa di aver utilizzato informazioni riservate per scommettere sull'arresto del leader venezuelano Maduro.

Gli enti regolatori utilizzano strumenti di intelligenza artificiale per monitorare le transazioni

Le autorità di regolamentazione affermano di star contrastando il fenomeno con la stessa tecnologia che ha permesso ai bot di dominare i mercati.

Il presidente della CFTC, Michael Selig, ha dichiarato ai giornalisti che l'agenzia utilizza strumenti di intelligenza artificiale per esaminare i modelli di trading, individuare comportamenti anomali e collabora con aziende specializzate tracblockchain, come Chainalysis, per monitorare piattaforme offshore come Polymarket.

Secondo un aggiornamento di AIMPACT del 15 maggio, la CFTC utilizza l'intelligenza artificiale per analizzare enormi quantità di dati di trading, aiutando il personale adenti conti sospetti e a decidere se avviare indagini o emettere mandati di comparizione.

Secondo Selig, l'intelligenza artificiale è diventata cruciale con il rapido aumento dei volumi di dati.

L'azienda combina strumenti di analisi blockchain con tecnologie di rilevamento delle anomalie di mercato per monitorare sia le criptovalute che i mercati finanziari tradizionali.

La CFTC ha ricevuto numerose segnalazioni di operazioni irregolari e sta esaminando attivamente "centinaia o migliaia" di potenziali casi. È probabile che in futuro le azioni di contrasto si estendano.

Selig ha dichiarato che l'agenzia intraprenderà azioni contro gli utenti statunitensi che tentano di mascherare la propria posizione utilizzando VPN per accedere a servizi proibiti.

Tale applicazione si estende ai mercati di tutto il mondo.

Anche se piattaforme come Polymarket operano al di fuori degli Stati Uniti e non possiedono licenze statunitensi, la CFTC ha dichiarato che adotterà provvedimenti contro le transazioni transfrontaliere che coinvolgono cittadini americani e, se necessario, potrà ricorrere all'autorità extraterritoriale.

Le piattaforme stanno reagendo alla domanda.

Polymarket e Kalshi hanno migliorato i loro controlli contro l'insider trading e la manipolazione del mercato, avvalendosi di fornitori esterni di dati blockchain per soddisfare i requisiti normativi.

Mercoledì la CFTC ha offerto alle piattaforme di mercato predittivo un certo sollievo normativo, rilasciando una lettera di non obiezione che le esenta da alcuni obblighi di segnalazione relativi agli swap.

L'esenzione si applica alle borse e alle camere di compensazione che gestisconotracrelativi a eventi.

Il personale dell'agenzia ha dichiarato che non intraprenderà azioni coercitive contro le piattaforme che non rispettano tali norme di segnalazione, in seguito alle richieste di chiarimenti da parte delle aziende su come dovrebbero essere regolamentati itracrelativi agli eventi.

Sebbene i contratti eventtracufficialmente classificati come swap poiché hanno un esito binario (sì o no), la CFTC ritiene che funzionino più come future e opzioni a causa delle loro condizioni uniformi e della negoziazione in borsa.

Secondo le nuove linee guida, le aziende possono segnalare queste transazioni direttamente alla Commissione, in modo analogo a quanto avviene nei mercati dei futures e delle opzioni.

L'agevolazione si applica ora a 19 aziende, tra cui Polymarket US, Kalshi, Gemini Titan e Bitnomial. Altre società che pubblicanotracrelativi a eventi possono richiedere la copertura alle stesse condizioni.