Figma entra in borsa con un'IPO da 1,2 miliardi di dollari con una valutazione superiore a 19 miliardi di dollari

Si prevede che le azioni di Figma Inc. debuttino nella fascia di prezzo compresa tra 105 e 110 dollari, a seguito del successo della raccolta fondi da 1,2 miliardi di dollari, una delle IPO statunitensi più seguite di quest'anno. Questa indicazione rappresenta un possibile rialzo fino al 233% rispetto al prezzo di offerta di 33 dollari per azione.

Pochi giorni prima, Figma aveva alzato il suo intervallo di prezzo a 30-32 dollari ad azione, vendendo 12,47 milioni di azioni, mentre investitori come Index Ventures, Greylock Partners e Kleiner Perkins ne avevano vendute altre 24,46 milioni.

Martedì, l'IPO ha conferito a Figma una capitalizzazione di mercato di circa 16,1 miliardi di dollari, secondo un precedente rapporto di Cryptopolitan. Aggiungendo le stock option per i dipendenti e le RSU, la cifra sale a circa 18,5 miliardi di dollari, mentre includendo le azioni non ancora maturate di Dylan Field si superano i 19 miliardi di dollari.

Come riportato, questo traguardo supera la valutazione di oltre 20 miliardi di dollari che Figma aveva previsto nella sua acquisizione annullata nel 2023 da parte di Adobe Inc.

Grande richiesta per l'IPO di Figma, primo grande debutto software dai tempi di SailPoint

L'offerta ha ricevuto ordini superiori all'offerta di oltre 40 volte, lasciando più della metà delle richieste di sottoscrizione inevase e segnando la prima IPO di software significativa negli Stati Uniti dal debutto di SailPoint Inc. a febbraio.

La piattaforma principale di Figma consente ai progettisti di creare interfacce per applicazioni web e mobili e da allora ha ampliato il suo portfolio per supportare flussi di lavoro di codifica e progetti collaborativi.

Figma applica tariffe in base al livello di utilizzo. Nel 2023, ha aggiunto la modalità Dev per semplificare la collaborazione tra designer e sviluppatori e ha recentemente lanciato Figma Make, uno strumento di intelligenza artificiale che trasforma semplici prompt in prototipi funzionanti.

Dopo la quotazione in borsa, Field ha affermato: "Dobbiamo continuare a correre, a spingere forte e non possiamo lasciare che i mercati pubblici citrac". Ha affermato che l'IPO mette in luce l'importanza del design e "Questo è un momento in cui possiamo creare un valore enorme per la nostra comunità, i nostri clienti, e penso che il mercato pubblico sia il posto giusto per farlo"

I ricavi del primo trimestre sono aumentati del 46% rispetto allo stesso periodo dell'anno scorso. Gli osservatori sottolineano se Figma riuscirà a conquistare un mercato che vada oltre i designer.

Andrew Reed, partner e membro del consiglio di amministrazione di Sequoia Capital, ha osservato che sviluppatori, product manager e professionisti del marketing hanno iniziato ad adottare la piattaforma. Il primo investimento di Sequoia in Figma è avvenuto nel 2019, in concomitanza con l'ampia diffusione di strumenti di progettazione basati su browser.

Figma compete con i rivali dell'intelligenza artificiale con piani per una maggiore integrazione

Quest'anno, le piattaforme di progettazione concorrenti incentrate sull'intelligenza artificiale, come Lovable e Bolt, hanno registrato una rapida adozione, spingendo Figma a dare priorità a una maggiore integrazione dell'intelligenza artificiale.

Field ha inoltre affermato che Figma prevede di perseguire importanti opportunità di M&A. Ha inoltre aggiunto: "Deve essere un team straordinario, una risorsa straordinaria e deve adattarsi alla nostra cultura aziendale"

Secondo i dati di Bloomberg, l'operazione ha inoltre contribuito a far sì che i proventi delle IPO statunitensi superassero i 21 miliardi di dollari dall'inizio dell'anno, escludendo le SPAC, superando i circa 20,2 miliardi di dollari raccolti nello stesso periodo del 2024.

Gli analisti del settore attribuiscono parte dellatronadesione al meccanismo di sottoscrizione in stile asta, in cui gli investitori specificano sia le quantità di azioni sia i prezzi limite.

Field controlla l'azienda con azioni di Classe B, che gli conferiscono 15 voti ciascuno, sufficienti per il 74,1% del potere di voto totale. Lui ed Evan Wallace, che si sono conosciuti alla Brown University, hanno lanciato Figma nel 2012; Field ha lasciato dopo circa due anni e mezzo per ottenere una borsa di studio Thiel.

Nel trimestre conclusosi il 31 marzo, Figma ha guadagnato 44,9 milioni di dollari, su un fatturato di 228 milioni di dollari. Tuttavia, nonostante la crescita del fatturato nel 2024, i costi più elevati hanno causato una perdita di 732 milioni di dollari nell'anno.