Le PDG de Binance réfute les allégations de trafic d'initiés alors qu'il inonde le marché des cryptomonnaies

Selon une analyse de données publiques, plusieurs portefeuilles présentent un schéma d'achat et de vente de jetons quelques jours avant la date d'offre. Selon un rapport du Wall Street Journal, le trafic d'initiés est répandu dans l'industrie des cryptomonnaies. De plus, une étude d'Argus identifie des entreprises comptant un nombre élevé d'employés négociant des cryptomonnaies. 

Suite au rapport du WSJ, Changpeng Zhao, co-fondateur et PDG de Binance, a réfuté ces affirmations et a publié des commentaires en conséquence. L'article affirmait que des employés de Binance avaient participé au trafic d'initiés sur les jetons Gnosis en août 2021.

Le trafic d'initiés est devenu un problème dans l'industrie des cryptomonnaies

Selon un rapport du Wall Street Journal, de nombreux investisseurs en cryptomonnaies bénéficient d'informations privilégiées sur le moment où les échanges peuvent perdre des actifs. L'analyse révèle que certains portefeuilles achètent fréquemment des cryptomonnaies quelques jours avant leur cotation et les vendent peu de temps après.

L'étude a examiné les mois entre février 2021 et avril 2022. Argus a enquêté sur les portefeuilles qui montraient un schéma d'acquisition de jetons dans la période précédant une annonce de cotation, puis leur vente peu après. Le Wall Street Journal a vérifié ces informations.

Le trafic d'initiés est répandu sur la plupart des grandes bourses, y compris Binance, Coinbase et FTX. Les prix d'une cryptomonnaie étaient influencés par l'ajout d'une nouvelle bourse pour coter son jeton.

Selon les données de la blockchain, un portefeuille a accumulé des jetons Gnosis d'une valeur de 360 000 $ en six jours en août. Binance a annoncé qu'il coterait Gnosis le septième jour, ce qui a entraîné une hausse du prix de plus de sept fois sa valeur habituelle sur les sept jours précédents.

Le portefeuille a commencé à vendre 4 minutes après l'annonce de Binance et a tout vendu en 24 heures. Ils ont réalisé 500 000 $ de la vente, avec un bénéfice net d'environ 140 000 $. L'étude a découvert que ce n'était pas la première fois que ce portefeuille faisait exactement la même chose.

Selon le rapport d'Argus, 46 portefeuilles ont acquis 17,3 millions de dollars de cryptomonnaies avant qu'elles ne soient révélées sur les trois principales bourses. Les identités des propriétaires, cependant, restent inconnues.

Bien que la vente de jetons ait généré plus de 1,7 million de dollars de profits publics, les gains réels sont probablement plus élevés. Selon l'entreprise, de nombreux portefeuilles ont transféré une partie de leurs actifs vers des bourses plutôt que de vendre directement.

Le trafic d'initiés dans les cryptomonnaies a encore fait surface. Les régulateurs et les organismes de surveillance ont affirmé que cette pratique nuit aux investisseurs ordinaires depuis longtemps. Cependant, peu de choses ont été faites jusqu'à présent.

L'industrie des cryptos fait face à des difficultés que le monde de la finance traditionnelle a depuis longtemps surmontées. Plus tôt ce mois-ci, l'effondrement d'une soi-disant stablecoin, LUNA, qui maintient une valeur de 1 dollar par rapport au dollar, a été causé par la version crypto d'une ruée bancaire.

Un autre problème émergent est la prévention des fuites d'informations sensibles via les bourses de cryptomonnaies. Cette attention survient alors que les régulateurs s'inquiètent de plus en plus de l'équité du marché pour les utilisateurs de détail, dont beaucoup ont enregistré des pertes importantes en raison de fortes baisses des actifs cryptographiques.

Binance a une politique de tolérance zéro envers le trafic d'initiés, CZ

Cependant, les bourses citées dans l'étude l'ont nié. Coinbase, Binance et FTX ont déclaré que leurs règles de conformité interdisent aux employés de négocier sur la base d'informations privilégiées. Les deux entreprises ont indiqué avoir examiné le rapport et conclu que les transactions passées d'Argus ne violaient pas leurs règles.

Un représentant de Binance a déclaré qu'aucune des adresses de portefeuille n'était liée aux employés. Coinbase a déclaré qu'il effectue des vérifications similaires pour assurer l'équité. Face aux préoccupations concernant le front-running, les dirigeants de Coinbase ont publié plusieurs articles de blog abordant le sujet. Un représentant de Binance a déclaré : 

Il existe un processus de longue date en place, y compris des systèmes internes, que notre équipe de sécurité suit pour enquêter et tenir responsables ceux qui se livrent à ce type de comportement, la résiliation immédiate étant la sanction minimale.

Le porte-parole de Binance.

Le PDG de la bourse de cryptomonnaies FTX, Sam Bankman-Fried, a également donné un avis similaire en déclarant que son entreprise interdit à ses employés de négocier des jetons qui seront cotés. En plus des déclarations officielles du porte-parole de Binance, le PDG de Binance, Changpeng Zhao, a dû démentir le rapport par lui-même.

Dans sa réponse, CZ a déclaré que Binance avait une politique de tolérance zéro envers le comportement en question et qu'elle respectait les normes les plus élevées. Il a également fourni une adresse e-mail pour les lanceurs d'alerte ([email protected]) afin que quiconque puisse signaler toute activité de trading suspecte sur la bourse.

Selon CZ, Binance évite de révéler ses plans de cotation de pièces, même à ses propres équipes, pour prévenir les incidents d'insider trading. Cependant, il a admis qu'empêcher la divulgation des calendriers de cotation n'est pas faisable. Il a donné l'exemple du moment où Binance demande une assistance technique à l'équipe.

Selon le PDG Owen Rapaport d'Argus, les procédures de conformité interne dans la cryptomonnaie pourraient être compromises par l'absence de directives réglementaires claires, l'état d'esprit libertarien de nombreux professionnels du secteur et l'absence de normes institutionnalisées contre le trafic d'initiés dans la crypto par rapport à la finance traditionnelle.

Les entreprises font face à de réels défis pour s'assurer que le code de déontologie contre le trafic d'initiés — que presque toutes les entreprises possèdent — est effectivement respecté plutôt que de n'être qu'un morceau de papier inerte.

M. Rapaport.

Les lois sur le trafic d'initiés interdisent aux investisseurs de tirer profit d'informations non publiques qu'ils obtiennent grâce à leurs positions dans les actions ou les matières premières, telles que la connaissance d'une future cotation ou d'une offre de fusion.

Selon certains avocats, les entités gouvernementales peuvent utiliser les lois pénales existantes et d'autres règles pour poursuivre les individus négociant des cryptomonnaies avec des informations sensibles. D'autres dans le secteur des cryptomonnaies, en revanche, font valoir que le manque de précédents judiciaires spécifiques au trafic d'initiés a créé une incertitude quant à la manière dont les régulateurs réagiront à l'avenir.