Apollo met en garde : des agents d'IA agissant de concert pourraient déclencher une panique bancaire
- L’économiste en chef d’Apollo, Torsten Slok, a averti que les agents d’IA optimisant cash des ménages pourraient retirer les dépôts bon marché des banques de manière quasi simultanée.
- Des sorties coordonnées de ces dépôts à bas coût mettraient à rude épreuve le système financier.
- Cet avertissement survient au moment même où l'agent Muse de Meta est mis en service, et où la récente hausse des taux de la Fed exerce déjà une pression sur les marges bancaires.
L’économiste en chef d’Apollo Global Management, Torsten Slok, a mis en garde contre une menace qui pèse sur le système bancaire et qu’il qualifie de « panique bancaire provoquée »
Le problème est que si des millions de personnes autorisent des agents d'IA à déplacer leurs économies pour profiter de meilleurs taux d'intérêt, rien n'empêche tous ces agents d'agir au cours de la même semaine.
En quoi les agents d'IA représentent-ils une menace pour les banques ?
Dans une note publiée le 27 septembre, Torsten Slok, économiste en chef chez Apollo Global Management, a fait valoir que les agents d'IA destinés aux consommateurs des ménages cash des comptes courants à faible rendement et le placer sur des comptes fintech beaucoup plus rémunérateurs.
Un solde 10$ sur un compte courant rémunéré au taux moyen national de 0,1 % rapporte environ 10$ par an, tandis que la même somme placée sur un compte rémunéré à 5 % rapporterait 500$ . À partir des données de la FDIC, de Haver Analytics et de fournisseurs tels que Revolut, Varo Bank et Wealthfront, Slok a répertorié 11 comptes en ligne et de fintech offrant des taux d'intérêt compris entre 3,3 % et 5 %, Adelfi arrivant en tête avec 5 %, suivi de près par SoFi à 4,5 %.
Les banques maintiennent des taux proches de zéro car ces dépôts constituent leur source de financement la moins coûteuse pour les prêts, et les services bancaires de détail partent du principe que la majeure partie de cet argent reste investie.
Slok prévient que les banques perdront la base de crédit bon marché qui rend les prêts rentables si les agents d'IA commencent à manipuler des montants substantiels.
La Banque d'Angleterre a également averti dans son document d'avril 2025 intitulé « La stabilité financière en bref » que les stratégies de trading avancées basées sur l'IA pourraient inciter les entreprises à adopter des « positions de plus en plus corrélées et à agir de manière similaire en période de crise, amplifiant ainsi les chocs ».
Cet article defil'IA agentive comme des systèmes qui agissent de manière autonome pour atteindre des objectifs fixés, en utilisant des outils et en s'adaptant à leur environnement.
Quels agents d'IA peuvent effectuer des virements bancaires ?
L'élément déclencheur auquel Slok fait référence dans sa note est Meta Muse, lancé le 8 septembre avec des connexions de comptes gérées par Plaid.
Muse peut actuellement consulter les soldes, les transactions et les avoirs d'investissement d'un utilisateur, mais ne peut pas encore initier de transferts.
Muse a été lancé la même semaine où Jacob Coxon, un chercheur qui avait travaillé chez OpenAI et Anthropic, a quitté le domaine et a accusé les deux entreprises de « jouer avec nos vies »
Cryptopolitan avait précédemment rapporté que la direction de Meta avait rejeté les appels à un ralentissement généralisé du secteur. À l'inverse, lors du Conseil de sécurité de l'ONU le 23 septembre, Dario Amodei d'Anthropic s'est engagé à « ralentir autant que nécessaire » et Sam Altman d'OpenAI a appelé à « la plus grande prudence ».
L’idée que l’IA puisse synchroniser le comportement du marché a été évoquée pour la première fois dans un discours prononcé en 2023, lorsque le président de la SEC de l’époque, Gary Gensler, a averti que quelques modèles de base d’IA dominants pourraient prendre « des décisions similaires parce qu’ils reçoivent le même signal ».
Il convient de noter que la Réserve fédérale a relevé sa fourchette cible à 3,75 %-4 % le 16 septembre, soit sa première hausse en trois ans, et que les actions bancaires ont chuté par la suite en raison des craintes des investisseurs qu'un écart plus faible entre les taux à court et à long terme ne réduise les bénéfices que les banques réalisent sur les prêts.
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FAQ
Qu'est-ce qu'une « panique bancaire provoquée par un agent » ?
C'est le terme employé par Torsten Slok pour désigner les agents d'IA qui transfèrentmatic cash des ménages de leurs comptes courants à faible rendement vers des comptes rapportant entre 3,3 % et 5 %, ce qui risque de tarir les dépôts bon marché sur lesquels les banques comptent pour octroyer des prêts.
Quel agent d'IA Apollo a-t-il désigné ?
Slok a cité Muse de Meta, qui a été lancé le 8 septembre avec des connexions de comptes alimentées par Plaid et qui peut déjà consulter les comptes financiers d'un utilisateur, bien qu'il ne puisse pas encore transférer d'argent en son nom.
Quel est le lien avec les préoccupations de la Banque d'Angleterre ?
Le document de la Banque d'Angleterre d'avril 2025 intitulé « Financial Stability in Focus » mettait en garde contre le fait que les systèmes d'IA construits sur des hypothèses similaires pourraient adopter des positions corrélées et agir de la même manière en période de crise, amplifiant ainsi les chocs, la même dynamique grégaire qui sous-tend le scénario de fuite des dépôts de Slok.
Hannah Collymore
Hannah est rédactrice et éditrice, forte d'une expérience de près de dix ans dans la rédaction de blogs et la couverture d'événements liés aux cryptomonnaies. Chez Cryptopolitan, elle contribue à la page d'actualités en rédigeant des articles et en analysant les dernières évolutions de la finance décentralisée DeFi, des comptes gérés par les utilisateurs (RWA), de la réglementation des cryptomonnaies, de l'intelligence artificielle (IA) et des technologies de pointe. Elle est diplômée en administration des affaires de l'université Arcadia.
