Fuerte demanda de préstamos para la vivienda en la zona euro, los precios de la vivienda de la UE suben

La demanda neta de nuevos préstamos para la vivienda continúa creciendo en toda la zona euro, según los últimos datos publicados por la autoridad monetaria de Europa.

El fuerte aumento, atribuido a la relajación de los requisitos de crédito y a la disminución de las tasas de interés, se produce en el contexto del aumento de los precios de la vivienda y los alquileres en la UE.

Aumenta la demanda de préstamos para la vivienda en la zona euro

La demanda neta de préstamos para la vivienda en los países que utilizan la moneda europea común ha continuado aumentando fuertemente en el primer trimestre del año, según la encuesta de concesión de préstamos bancarios de la zona euro de abril de 2025, publicada por el Banco Central Europeo (BCE) esta semana.

El informe afirma que la disminución de las tasas de interés en la zona euro ha sido el principal impulsor de la tendencia alcista, pero los autores también piensan que las perspectivas del mercado de la vivienda y la mayor confianza del consumidor han contribuido también, aunque en menor grado.

Las perspectivas positivas del mercado de la vivienda apoyaron la demanda de préstamos para la vivienda en tres de los cuatro países más grandes de la zona euro, siendo Francia la excepción – a pesar de la mejora de la confianza del consumidor, su dinámica de préstamos y precios de la vivienda sigue siendo menor, señaló el BCE.

Mientras tanto, los bancos han relajado los estándares de crédito, citando la competencia interbancaria como el factor principal. Los bancos franceses reportaron una relajación neta por quinto trimestre consecutivo y sus contrapartes alemanas lo hicieron por primera vez desde el inicio del ciclo de relajación.

Los bancos encuestados ahora esperan que la demanda de hipotecas en las principales economías de la zona euro continúe creciendo durante el segundo trimestre de 2025, aunque a un ritmo más lento. Debería acelerarse en Francia, según la encuesta. El impacto de endurecimiento de las ratios de préstamos incobrables en las condiciones de préstamo para la vivienda debería ser “muy pequeño.”

“Se reportaron expectativas de un aumento adicional pero menor en la demanda de préstamos para la vivienda en Alemania y España, mientras que los bancos italianos esperan una demanda de préstamos sin cambios en el próximo trimestre”, elaboró el Banco Central Europeo.

Los precios de la vivienda de la UE saltan casi 5% en el T4 de 2024

Mientras tanto, los precios de la vivienda en muchos mercados de toda la Unión Europea también han estado en aumento. A principios de abril, la oficina estadística europea anunció un aumento del 4,9% en la UE (4,2% en la zona euro) en el último trimestre de 2024 en comparación con el mismo período de 2023.

Los alquileres también aumentaron en base anual, un 3,2%, un artículo publicado por Eurostat destacó. La oficina de estadística reveló que tanto los precios de la vivienda como los alquileres en la Unión han aumentado en comparación con el trimestre anterior de 2024, en un 0,8% y un 0,6%, respectivamente.

El aumento más pronunciado se registró en Bulgaria, un 18,3% interanual en el T4 de 2024. El país ha registrado un aumento del 115% en los precios de la vivienda durante los últimos 15 años, con la tendencia acelerándose ante la expectativa de que se una a la zona euro el 1 de enero de 2026, señaló Euractiv en un informe.

El crecimiento de Bulgaria fue casi cuatro veces mayor que la media de la UE, destacó el sitio de noticias europeo, señalando la asombrosa diferencia con países como Francia y Finlandia, que registraron una disminución del 1,9% cada uno durante el mismo trimestre.

Los datos de Eurostat también muestran que entre 2010 y 2024, los precios de la vivienda se duplicaron en otros países de Europa Oriental y Central – Lituania (+187%), Letonia (+153%), República Checa (+142%), Austria (+112%). Y se triplicaron en Hungría (+234%) y Estonia (+228%).