الرئيس التنفيذي لـ Synopsys يتوقع أن يمتد نقص الشرائح إلى 2027

ترتبط شرائح الذاكرة والأسس والبنية التحتية للذكاء الاصطناعي ارتباطاً وثيقاً الآن مع دخول سوق أشباه الموصلات العالمية في ما يصفه قادة الصناعة، بما في ذلك الرئيس التنفيذي لـ Synopsys، بأنه ضغط إمداد ممتد.

أدى زيادة الاستثمار في بناء مراكز بيانات الذكاء الاصطناعي باستخدام ذاكرة النطاق العريض عالي السرعة (HBM) إلى خلق اختلال في الطلب مقارنة بالعرض، مما أدى إلى تجاوز أسعار HBM التوقعات للصناعات الأخرى التي تتطلب هذه الذاكرة لمنتجاتها.

ترى Synopsys ارتفاع الأسعار بينما يتخلف السعة عن الطلب

وفقاً لـ Sassine Ghazi، الرئيس التنفيذي لـ Synopsys، وهو شركة مصنعة لبرمجيات تصميم أشباه الموصلات، لم يعد الأمر حالة مؤقتة؛ هذا تغيير مستمر.

وقال: "معظم الذاكرة المتاحة تذهب الآن مباشرة إلى بنية نظام الذكاء الاصطناعي، مما يعني أن جميع أنواع المنتجات الأخرى التي تستخدم HBM كما هو مطلوب مع الذاكرة، محرومة من الحظ".

شرائح الذاكرة تشغل العديد من الهواتف الذكية وأجهزة الكمبيوتر المحمولة (المفاتيح) والخوادم اليوم؛ ومع ذلك، فإن الطلب على الذاكرة من الحوسبة السحابية والتضخم العالي في أعباء العمل المرتبطة بالذكاء الاصطناعي أكبر بكثير من قدرة المصنعين على تلبية الطلب المتزايد.

حالياً، يعمل قادة الصناعة مثل Samsung و SK Hynix و Micron بجد لزيادة إنتاج شرائح ذاكرة HBM، حيث يتم بناء طاقة إنتاجية جديدة على مدار السنوات القليلة المقبلة.

يؤمن كلا القائدين بأن نقص الإمدادات سيستمر في التأثير على السوق لعدة سنوات، على الأرجح ممتداً إلى 2026/2027.

يلاحظ Ghazi: "هذا وقت مربح للغاية للشركات التي تصنع الذاكرة".

كما يستشهد بقوة التسعير القوية عبر الصناعة بأكملها.

من المتوقع الآن أن يتجاوز دفع البنية التحتية العالمية للذكاء الاصطناعي 500 مليار دولار هذا العام. بينما تراجعت أسهم الشركات العملاقة، ارتفعت الأسهم المرتبطة بالتخزين بشكل حاد، محولةً سوقاً تم تجاهله إلى واحدة من أكثر الصفقات ضجيجاً في السوق.

دفع نقص الشرائح الأسعار والأسهم للأعلى

ارتفعت أسهم SanDisk بنسبة تقترب من الضعف منذ يناير وارتفعت بنسبة 1100٪ تقريباً منذ أغسطس من العام الماضي. تضاعفت أسهم Micron و Western Digital ثلاث مرات في نفس الفترة. فعلت SK Hynix الشيء نفسه.

حقق الارتفاع مليارات الدولارات من الأرباح لصناديق التحوط التي تحركت مبكراً، بما في ذلك DE Shaw و Arrowstreet Capital.

تاريخياً، تذبذبت أسعار أجهزة الذاكرة بين فترات فائض العرض ونقصه.

الآن، يتفق المحللون على أن الصناعة تشهد "دورة فائقة" مستمرة وطويلة الأمد، مدفوعة بالطلب الهيكلي المستمر من سوق الذكاء الاصطناعي، على عكس التقلبات قصيرة الأجل التي شوهدت في السنوات السابقة.

يتفق الرئيس المالي لشركة Lenovo، Winston Cheng، مع ذلك. وقال: "نتوقع أن تستمر أسعار الذاكرة في الارتفاع مع استمرار الطلب في البقاء مرتفعاً نسبياً بينما لا يواكب العرض وتيرة الزيادة بسرعة كافية".

المستهلكون يواجهون تكاليف أجهزة أعلى

يبدأ الارتفاع الأخير في أسعار الذاكرة في الظهور في تصنيع المنتجات الإلكترونية. وفقاً لـ Cheng، فإن Lenovo مستعدة لرفع الأسعار لتعكس زيادة التكلفة. وقال: "إنها عملية دورية، حيث تتكيف الأسعار مع الارتفاع".

كما أفاد Cryptopolitan سابقاً، فإن Micron تقول إن العالم يتجه نحو نقص خطير في شرائح الذاكرة لن يتم إصلاحه قريباً.

الآن، Micron هي الشركة التي تصنع الذاكرة لـ Nvidia والعديد من شركات الذكاء الاصطناعي الكبرى الأخرى، كما أنها بدأت للتو في بناء مصنع للشرائح بقيمة 100 مليار دولار بالقرب من نيويورك، لذا فإن توقعاً مثل هذا منها يستحق بالتأكيد انتباهنا.

حذرت شركة Xiaomi الصينية المصنعة للأجهزة المحمولة من أنها تتوقع أن ترتفع أسعار أجهزتها بحلول عام 2026. ومع ذلك، وفقاً لـ Ghazi، بدأت آثار ارتفاع الأسعار بالفعل في الحدوث. وقال: "نحن نشهد بالفعل زيادات في الأسعار".

صرح Cheng بأن تأثير ارتفاع الأسعار على الأجهزة منخفضة التكلفة سيُشعر به أولاً؛ ومع ذلك، لا يزال سوق أجهزة الكمبيوتر القابلة للترقية قوياً بسبب زيادة اعتماد Windows 11. وقال: "دورة الاستبدال موجودة بالتأكيد. ومع ذلك، سيتم اختبار إمكانية الوصول إلى الأجهزة على مستوى الدخول".