신옵시스 CEO, 칩 부족 사태가 2027전반으로 확산될 전망

글로벌 반도체 시장이 신옵시스 CEO를 비롯한 업계 리더들이 '지속적인 공급 부족'으로 묘사하는 국면에 진입하면서, 메모리 칩, 가격, AI 인프라는 이제 긴밀하게 연결되어 있습니다.

고대역폭 메모리(HBM)를 사용하여 AI 데이터 센터를 구축하기 위한 투자 증가는 수요와 공급 간의 불균형을 초래했으며, 이로 인해 HBM 가격이 해당 메모리를 필요로 하는 다른 산업들의 기대치를 초과하게 되었습니다.

신옵시스, 수요를 앞지른 설비로 인한 가격 상승 전망

반도체 설계 소프트웨어 제조사인 신옵시스(Synopsys)의 CEO인 Sassine Ghazi는 이것이 일시적인 상황이 아니라 지속적인 변화라고 밝혔습니다.

"현재 이용 가능한 메모리의 대부분이 직접 AI 시스템 인프라로 흘러가고 있으며, 이는 메모리가 필요한 다른 모든 유형의 제품이 기회를 놓치고 있음을 의미합니다."라고 그는 말했습니다.

메모리 칩 오늘날의 스마트폰, 노트북(노트북), 서버 등 많은 기기를 구동하지만, 클라우드 컴퓨팅과 AI 관련 작업 부하의 고수준 확장으로 인한 메모리 수요는 제조업체가 증가하는 수요를 충족할 수 있는 능력을 훨씬 초과합니다.

현재 삼성, SK 하이닉스, 마이크론 등 업계 선두 기업들은 HBM 메모리 칩 생산량 증대를 위해 부단히 노력하고 있으며, 향후 수 년간 새로운 생산 설비가 구축될 예정입니다.

두 리더 모두 공급 부족이 향후 수년간 시장에 영향을 미칠 것으로 믿으며, 이는 2026/2027년까지 이어질 가능성이 높습니다.

Ghazi는 "이것은 메모리를 제조하는 기업들에게 매우 수익성 있는 시기"라고 지적했습니다.

그는 또한 전체 산업 전반에 걸친 강력한 가격 결정력도 인용했습니다.

글로벌 AI 인프라 확대는 올해 5,000억 달러를 돌파할 것으로 예상됩니다. 대형주들이 주춤하는 동안 스토리지 관련 종목들은 급등하며, 간과되었던 시장을 거래장 부스에서 가장 주목받는 거래 중 하나로 탈바꿈시켰습니다.

칩 부족 사태가 가격과 주가 상승을 견인

SanDisk 주가는 1월 이후 거의 두 배로 뛰었고, 작년 8월 이후에는 거의 1,100% 상승했습니다. 마이크론과 웨스턴디지털은 같은 기간 3배로 뛰었고, SK하이닉스도 같은 추세를 보였습니다.

초기에 움직인 DE Shaw와 Arrowstreet Capital 등 헤지펀드들에게 반등은 수십억 달러의 수익을 안겨주었습니다.

역사적으로 메모리 장치의 가격은 과잉 공급과 부족 기간 사이에서 변동해 왔습니다.

이제 분석가들은 산업이 과거 몇 년간 보였던 단기적 변동과는 달리, AI 시장의 지속적인 구조적 수요에 의해 주도되는 장기적인 '슈퍼 사이클'을 경험하고 있다고 동의합니다.

레노버의 최고재무책임자(CFO)인 Winston Cheng도 동의합니다. 그는 "수요가 상대적으로 높게 유지되는 동안 공급이 충분히 빠르게 따라가지 못함에 따라 메모리 가격이 계속 상승할 것으로 예상합니다."라고 언급했습니다.

소비자들은 더 높은 기기 비용에 직면

최근 메모리 가격 상승은 전자 제품 제조 단계에서 나타나기 시작했습니다. Cheng에 따르면 레노버는 비용 증가를 반영하기 위해 가격 인상을 준비하고 있습니다. 그는 "가격은 상승하면서 조정되는 순환 과정"이라고 밝혔습니다.

이전에 Cryptopolitan이 보도했듯이, 마이크론은 당분간 스스로 해결되지 않을 심각한 메모리 칩 부족 사태가 세계적으로 진행되고 있다고 밝혔습니다.

현재 마이크론은 엔비디아를 비롯한 수많은 주요 AI 기업에 메모리를 공급하는 회사이며, 뉴욕 근처에 1,000억 달러 규모의 칩 공장을 착공하기도 했으므로, 이 회사로부터의 이러한 예측은 확실히 우리의 주의를 끌 만합니다.

중국의 모바일 기기 제조사 샤오미(Xiaomi)는 2026년까지 기기 가격이 20% 상승할 것으로 예상한다고 경고했습니다. 그러나 Ghazi에 따르면 가격 상승의 영향은 이미 나타나기 시작했습니다. 그는 "우리는 이미 가격 상승을 보고 있습니다."라고 말했습니다.

Cheng은 가격 상승의 영향이 저가형 기기에서 먼저 느껴질 것이지만, Windows 11 채택 증가로 인해 업그레이드 가능한 PC 시장은 여전히 강세라고 밝혔습니다. 그는 "교체 주기가 분명히 자리 잡았습니다."라고 말하며 "여전히 진입장벽이 낮은 기기들의 가격 경쟁력은 테스트받을 것입니다."라고 덧붙였습니다.