Китайская компания DeepSeek меняетdefiо рынке центров обработки данных

CNBC прогнозирует, что появление более дешевых моделей ИИ из Китая может увеличить спрос на центры обработки данных. По сообщениям, аналитики скорректировали свои прогнозы после запуска DeepSeek, ожидая немедленного влияния на отрасль. 

В отчете CNBC указывалось, что модели искусственного интеллекта, созданные с использованием менее мощных чипов и по более низким ценам, могут стимулировать рынок центров обработки данных. В отчете отмечалось, что некоторые аналитики пересмотрели свои прогнозы после запуска DeepSeek. 

Более дешевые китайские модели искусственного интеллекта, такие как DeepSeek, могут изменить спрос на центры обработки данных 

Аналитики прогнозируют рост числа центров обработки данных в ближайшие годы, особенно после запуска ChatGPT от OpenAI. Компания Newmark подсчитала, что к 2030 году спрос на данные в США удвоится для удовлетворения потребностей приложений искусственного интеллекта (ИИ).

Как китайская компания DeepSeek может подстегнуть и без того бурно развивающийся рынок центров обработки данных https://t.co/x9kuk5cCTu

— CNBC (@CNBC) 14 февраля 2025 г.

В прошлом месяце китайский стартап DeepSeek запустил бесплатную модель обработки больших объемов данных с открытым исходным кодом. Стартап заявил, что потратил на разработку менее 6 миллионов долларов. Инвесторы отреагировали на запуск, поставив под сомнение целесообразность вложения крупных сумм в искусственный интеллект и центры обработки данных.

По сообщениям, некоторые аналитики изменили свои прогнозы относительно спроса на центры обработки данных, что вызвало вопросы о том, были ли инвестиции в индустрию искусственного интеллекта нецелесообразными. 

В отчете подчеркивалось, что строительство центров обработки данных занимает приблизительно два года, а заказы на 2025 год уже размещены. Также отмечалось, что запуск модели возобновляемой энергетики, подобной DeepSeek, вряд ли окажет немедленное воздействие. 

В аналитической записке, опубликованной в конце января, группа аналитиков во главе с Брендой Линч также прокомментировала запуск DeepSeek. Они подчеркнули, что подтверждение заявлений DeepSeek об эффективности покажет, что средства, выделенные на разработку ИИ, были потрачены неэффективно.

Аналитики пришли к выводу, что подобное событие потребует от технологических компаний пересмотра своих планов расходов. Они добавили, что если для развертывания ИИ потребуется меньше инфраструктуры, это приведет к снижению качества объектов с наименьшей энергоэффективностью и, как следствие, к уменьшению спроса. 

Аналитики прогнозируют, что запуск модели R1 вряд ли изменит рыночный спрос 

Между тем, аналитики UBS отметили, что треть текущих оптимистичных прогнозов рынка центров обработки данных основана на развитии генеративного искусственного интеллекта. Они добавили, что в оптимистичных прогнозах не учитываются улучшения в эффективности, подобные тем, которые продемонстрировала компания DeepSeek.

В апреле UBS прогнозировал рост мирового рынка оборудования для центров обработки данных примерно на 15% в течение трех лет. На этой неделе аналитики пересмотрели прогнозы, добавив, что новые данные и мнения экспертов приводят к более высоким рыночным прогнозам. Компания сообщила, что ожидает роста индустрии искусственного интеллекта и сектора центров обработки данных на 20% в этом году. UBS сохранил свой прогноз роста на уровне 10-15% в период с 2026 по 2028 год.

Андрей Кухин, аналитик по акциям в UBS, объяснил, что, хотя DeepSeek более эффективен в расчете на один токен, ему требуется больше токенов на каждый вопрос. Он отметил, что это модель рассуждений, а не «поток речи». Кухин выразил мнение, что эта модель не снизит потребность в вычислительных ресурсах для вывода заключений.

Исследовательский отдел Goldman Sachs прогнозирует, что спрос и предложение на центры обработки данных могут измениться в ближайшие годы. Отдел сообщил, что спрос может достичь пика в конце 2026 года, а затем снизиться в 2027 году.  

Джеймс Шнайдер, старший аналитик по акциям в Goldman Sachs, отметил, что если повышение эффективности приведет к снижению капитальных затрат со стороны крупных инвесторов, это может смягчить риск долгосрочного переизбытка предложения на рынке, прогнозируемого на 2027 год и далее. Он добавил, что это важный фактор, который может повысить устойчивость рынка центров обработки данных. 

Эндрю Макмиллан, партнер юридической фирмы RPC, отметил, что многое еще предстоит определить относительно влияния технологии Deepseek, поскольку она все еще находится на начальной стадии развития. Он подчеркнул, что R1 не сможет изменить баланс спроса и предложения в индустрии ИИ.

Макмиллан предположил, что интерес инвесторов ослабнет, если будет доказана воспроизводимость технологии, что приведет к снижению спроса на обработку данных в будущем по сравнению с нынешним уровнем.