O relatório de resultados do terceiro trimestre do JPMorgan supera as estimativas, impulsionado pelo boom de negociações e fusões

O JPMorgan superou as previsões de Wall Street em seu relatório de resultados do terceiro trimestre na terça-feira, com lucro e receita muito acima das expectativas, já que as áreas de negociação e banco de investimento renderam mais de US$ 700 milhões acima do previsto pelos analistas.

No relatório de resultados, o JPMorgan informou que seu lucro líquido subiu 12% em relação ao ano anterior, atingindo US$ 14,39 bilhões, o equivalente a US$ 5,07 por ação, superando a previsão de US$ 4,84 por ação da LSEG. A receita do banco aumentou 9%, para US$ 47,12 bilhões, cerca de US$ 700 milhões acima das estimativas.

Até agora neste ano, os principais bancos dos EUA têm se beneficiado da agenda econômica dodent Donald Trump, enquanto uma supervisão mais flexível das fusões e dos requisitos de capital impulsionou a realização de negócios.

, os índices de ações S&P, Dow e Nasdaq também atingiram mais de uma dúzia de máximas históricas este ano, o que impulsionou as unidades de gestão de patrimônio de bancos como o JPMorgan, beneficiando-se dos ganhos dos clientes em ativos de risco.

Mesas de operações e banqueiros de investimento alimentam uma surpresa de US$ 700 milhões

O CEO do JPMorgan, Jamie Dimon, afirmou que cada uma das principais linhas de negócios apresentoutron, mas alertou para a crescente incerteza. "Embora tenha havido alguns sinais de desaceleração, principalmente no crescimento do emprego, a economia americana, de modo geral, manteve-se resiliente", disse ele no relatório de resultados. "No entanto, persiste um alto grau de incerteza decorrente de complexas condições geopolíticas, tarifas e incertezas comerciais, preços elevados de ativos e o risco de inflação persistente."

Jamie acrescentou que o banco corporativo e de investimento registrou um aumento de 16% nas taxas, devido ao aumento da atividade nos mercados de capitais e de fusões e aquisições em meio a condições de mercado favoráveis.

A divisão de mercados gerou uma receita trimestral recorde de US$ 8,9 bilhões, um aumento de 25% em relação ao ano anterior, impulsionada pela maior atividade dos clientes e pela demanda por financiamento. No segmento de serviços bancários para o consumidor, o JPMorgan ficou em primeiro lugar em depósitos de varejo nos EUA pelo quinto ano consecutivo e abriu mais de 400.000 novas contas correntes no trimestre, segundo Jamie.

A área de gestão de patrimônio alcançou mais um marco com 43.000 investidores iniciantes, enquanto a divisão de gestão de ativos e patrimônio do JPMorgan registrou receita de US$ 6 bilhões e entradas líquidas de US$ 109 bilhões.

Jamie disse aos funcionários e acionistas: “Quero agradecer aos nossos funcionários excepcionais em todo o mundo. Sua paixão e dedicação nos diferenciam e nos permitem ser parceiros confiáveis ​​para nossos clientes e comunidades, incluindo consumidores, pequenas e grandes empresas, escolas, cidades, estados e países.”

Os custos aumentam, as reservas para perdas com empréstimos crescem, mas os lucros continuam a subir

A receita líquida de juros do JPMorgan atingiu US$ 24,1 bilhões, um aumento de 2%, impulsionada por maiores saldos rotativos em serviços de cartão e maiores depósitos no atacado. Excluindo a divisão de mercados, o valor ficou em US$ 23,4 bilhões, praticamente inalterado em relação ao ano passado, já que as taxas de juros mais baixas e as margens de depósito menores compensaram parte dos ganhos.

De acordo com o relatório , a receita não relacionada a juros totalizou US$ 23 bilhões, um aumento de 16%, impulsionada por maiores taxas de gestão de ativos,tronem banco de investimento, receita de leasing de automóveis e crescimento de pagamentos resultados .

As despesas também aumentaram. As despesas não relacionadas a juros atingiram US$ 24,3 bilhões, um aumento de 8%, refletindo salários mais altos, uma força de trabalho administrativa maior, mais custos de corretagem e distribuição, depreciação mais acentuada de contratos de leasing de automóveis e maiores gastos com marketing. Esses fatores foram parcialmente compensados ​​por custos jurídicos menores.

O JPMorgan também aumentou sua reserva para potenciais perdas com empréstimos. A provisão para perdas com crédito ficou em US$ 3,4 bilhões, em comparação com US$ 3,1 bilhões no ano passado. As baixas líquidas aumentaram em US$ 506 milhões, chegando a US$ 2,6 bilhões, impulsionadas pelas unidades de atacado e cartões de crédito. A empresa adicionou US$ 810 milhões em reservas, incluindo US$ 608 milhões em empréstimos ao consumidor e US$ 205 milhões em atacado.

No mesmo trimestre do ano passado, a constituição de reservas foi de US$ 1 bilhão, com baixas contábeis de US$ 2,1 bilhões.

Em todo o setor bancário em geral, os grandes bancos ampliaram sua vantagem sobre as instituições menores. O Índice Bancário KBW subiu quase 15% este ano, enquanto o Índice Bancário Regional KBW caiu cerca de 1%. Goldman Sachs, Citigroup e Wells Fargo também divulgaram seus resultados na terça-feira, e Bank of America e Morgan Stanley devem fazê-lo na quarta-feira.