FDIC considera nova estratégia para impulsionar lances de instituições falidas

A Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC) está considerando uma nova abordagem para incentivar entidades não bancárias, como firmas de private equity, a comprar empréstimos e ativos de instituições falidas a preços descontados.

Isso ocorre na esteira da FDIC ter ficado com um portfólio substancial de empréstimos do Signature Bank após o colapso da instituição, de acordo com um relatório recente.

Atraindo não-bancos com acordos de compartilhamento de perdas

Para atrair lances mais altos e ajudar a FDIC a desfazer-se de ativos de instituições colapsadas, o órgão regulador está explorando a possibilidade de oferecer acordos de compartilhamento de perdas a não-bancos.

Como a FDIC não regula essas entidades, elas não podem licitar por uma instituição inteira, mas podem ser incentivadas a comprar empréstimos e ativos com desconto.

Esta semana, o JPMorgan entrou em um acordo de compartilhamento de perdas com a FDIC ao concordar em assumir todos os depósitos do First Republic, compartilhando perdas em portfólios específicos, incluindo empréstimos residenciais e comerciais.

FDIC colabora com a BlackRock para vender portfólios

No mês passado, após o colapso do Signature Bank e do Silicon Valley Bank, a FDIC contratou a unidade de consultoria de mercados financeiros da BlackRock para vender dois portfólios com valores nominais de quase US$ 27 bilhões e US$ 8 bilhões, conforme declarado no site da FDIC.

Em um desenvolvimento separado, o Credit Suisse anunciou a compra de títulos equatorianos no valor de US$ 1,6 bilhões em uma troca de dívida por natureza que custou ao banco suíço apenas US$ 644 milhões.

O Equador, enfrentando sérios desafios financeiros, tinha seus títulos negociando bem abaixo do valor nominal, pois os investidores antecipavam o não pagamento. O país agora efetivamente reembolsou sua dívida a um preço reduzido por meio de um novo empréstimo do Credit Suisse.

Equador se compromete com a conservação nas Ilhas Galápagos

Em troca da troca de dívida por natureza, o governo equatoriano se comprometeu a gastar aproximadamente US$ 18 milhões anualmente pelos próximos 20 anos em esforços de conservação nas Ilhas Galápagos.

O sítio natural mundial da UNESCO abriga algumas das naturezas mais preservadas do mundo e foi crucial para a pesquisa de Charles Darwin antes de ele publicar sua teoria da evolução.

O Credit Suisse pagará entre 53,25% e 35,5% do preço de emissão para os títulos de 2030, 2035 e 2040. Embora o banco inicialmente tenha oferecido gastar até US$ 800 milhões, uma recente queda nos preços dos títulos significou que apenas US$ 644 milhões foram utilizados.

Um novo “Galapagos Bond” de US$ 656 milhões, mais barato para servir e com vencimento em 2041, substituirá a dívida antiga. Este empréstimo será parcialmente garantido pelo Banco Interamericano de Desenvolvimento (BID) e pela Corporação de Finanças para o Desenvolvimento Internacional dos EUA (DFC), limitando a exposição ao risco do Credit Suisse.

O BID aprovou uma garantia financeira de US$ 85 milhões para uma troca de dívida de US$ 800 milhões dos títulos soberanos do Equador, que poderia cobrir os primeiros seis cupons de juros trimestrais, se necessário.

O Credit Suisse, que foi recentemente adquirido pelo gigante bancário suíço UBS em uma aquisição de emergência, é o comprador. As raízes do acordo foram estabelecidas antes do quase colapso do Credit Suisse.

O banco com sede em Zurique estava sob pressão em meio a escândalos que levaram a retiradas significativas de fundos por clientes insatisfeitos.

Enquanto isso, o Equador está lidando com uma crise política, pois a Assembleia Nacional busca o impeachment do Presidente Guillermo Lasso por suposto desvio de fundos. Lasso nega as alegações, e a agitação política contribuiu para uma queda nos preços dos títulos.