Riepilogo degli utili dell'S&P 500: le aziende di intelligenza artificiale Palantir e Qualcomm sono pronte a superare le stime del 75%

Oltre due terzi delle società S&P 500 hanno pubblicato i loro utili per questo trimestre, ma grandi nomi come Palantir, Qualcomm e Super Micro Computer sono ancora presenti nella lista.

Tra queste, Palantir spicca. L'azienda ha registrato un andamento inarrestabile, con una crescita di oltre il 140% quest'anno, trainata da una domanda di software di intelligenza artificiale che ha contribuito in modo significativo a questo slancio. Gli investitori sono ansiosi di vedere se l'azienda riuscirà a mantenere questo ritmo, in vista della pubblicazione dei risultati finanziari lunedì, dopo la chiusura delle attività.

Qualcomm pubblicherà presto anche i suoi guadagni, con gli investitori che la osservano attentamente per vedere come si posiziona nel mercato dell'intelligenza artificiale in rapida evoluzione.

La grande rivelazione arriva dopo una settimana intensa, in cui importanti aziende tecnologiche come Apple, Amazon, Microsoft e Meta hanno pubblicato i loro dati. Finora, è stata una stagione complessivamente positiva, con il 75% delle aziende dell'S&P 500 che ha superato le stime sugli utili, secondo FactSet.

Gli utili sono sulla tracper crescere di oltre il 5% rispetto all'anno scorso, un risultatotronconsiderando il contesto economico.

Palantir in fiamme a causa dell'ondata di intelligenza artificiale

La performance di Palantir quest'anno è stata a dir poco straordinaria. Grazie alla domanda del suo software di intelligenza artificiale, le azioni sono salite di oltre il 140%. Per questo trimestre, gli analisti prevedono che gli utili di Palantir aumenteranno di oltre il 20% su base annua, sulla base dei dati di LSEG.

Si tratta di un balzo notevole, considerando che Palantir supera le aspettative di guadagno solo nel 38% dei casi, secondo Bespoke Investment Group. Ciononostante, il titolo tende a salire dell'1,9% nei giorni di pubblicazione degli utili. Con questo report sugli utili, tutti gli occhi sono puntati sulla capacità di Palantir di continuare a cavalcare l'onda dell'intelligenza artificiale, soprattutto dopo aver rivisto al rialzo le sue previsioni di fatturato annuo lo scorso trimestre, capitalizzando sulla sua forza nell'intelligenza artificiale.

La conference call sui risultati finanziari di Palantir è prevista per lunedì alle 17:00 ET. Lo scorso trimestre, Palantir ha alzato le aspettative con previsioni ditronsostenute, trainate dalle sue capacità di intelligenza artificiale, e il mercato ha risposto con un rally. Ora, mentre si appresta a rivelare gli ultimi dati, Wall Street vuole sapere se questo slancio verso l'intelligenza artificiale sia sostenibile.

Sebbene la domanda di software di Palantir sia stata elevata, la storia ha dimostrato che superare le aspettative non è il suotron. Con un tracrecord di appena il 38% di utili superati, l'incertezza è sempre presente. Ma se riuscissero a ottenere un altro risultato impressionante, ciò potrebbe contribuire alla rapida ascesa del loro titolo quest'anno.

Continua la corsa agli investimenti in intelligenza artificiale per i giganti della tecnologia

Nel frattempo, le grandi aziende tecnologiche – Amazon, Microsoft, Meta e Alphabet – stanno investendo cifre esorbitanti nell'intelligenza artificiale. La spesa in conto capitale di Amazon per il 2024 potrebbe raggiungere la cifra record di 75 miliardi di dollari, con il CEO Andy Jassy che definisce l'intelligenza artificiale "un'opportunità irripetibile"

Gli analisti di MoffettNathanson hanno descritto la spesa di Amazon come "davvero sbalorditiva". È una mossa audace, ma sostengono che sarà positiva per l'azienda, i clienti e gli azionisti nel lungo periodo.

Mercoledì, Mark Zuckerberg di Meta ha anche promesso di aumentare la spesa per i modelli linguistici di intelligenza artificiale, fondamentali per i piani futuri di Meta. Solo quest'anno, le spese in conto capitale di Meta potrebbero raggiungere i 40 miliardi di dollari. Anche Alphabet non si è tirata indietro: il CFO Anat Ashkenazi ha previsto aumenti di spesa "sostanziali" nel 2025.

Mentre queste aziende investono miliardi nell'intelligenza artificiale, si stanno assicurando chip di fascia alta, costruendo enormi data center e persino stringendo accordi con i fornitori di energia per mantenere in funzione le loro infrastrutture. Sono tutte coinvolte, cercando di catturare il futuro.

Anche Apple non si tira indietro. Sebbene i suoi prodotti di intelligenza artificiale non abbiano avuto il successo previsto, l'azienda si sta lanciando sul mercato con nuovi servizi come Apple Intelligence. Ma i numeri di questo trimestre non sono stati particolarmente impressionanti per Apple. Le iniziative di intelligenza artificiale pianificate non hanno ancora fatto la differenza.

Le azioni Apple hanno registrato un calo nelle prime contrattazioni dopo la pubblicazione dei risultati finanziari, perdendo circa l'1,1%. I risultati contrastanti delle aziende tecnologiche in questo trimestre dimostrano la natura ad alto rischio di questi investimenti nell'intelligenza artificiale: grandi investimenti non sempre si traducono in grandi rendimenti immediati.

Super Micro Computer deve affrontare le sfide future

Anche Super Micro Computer, un altro player legato all'intelligenza artificiale, ha molto da guadagnare in questa stagione di utili. La società pubblicherà i suoi risultati martedì dopo la chiusura delle negoziazioni, seguiti da una conference call alle 17:00 ET. Super Micro ha annunciato uno stock split di 10 a 1 lo scorso trimestre, ma ha registrato utili inferiori alle aspettative, deludendo il mercato.

Gli analisti di LSEG prevedono che Super Micro potrebbe registrare una crescita degli utili superiore al 100% su base annua in questo trimestre, ma l'azienda si trova ad affrontare alcune sfide importanti. La scorsa settimana, ha perso il 45% del valore delle sue azioni dopo le dimissioni di Ernst & Young dalla carica di revisore dei conti, facendo precipitare l'azienda in una fase di forte crisi. Gli investitori seguiranno attentamente la situazione per vedere se Super Micro riuscirà a riprendersi o se è in una fase di ribasso.

Ora Wall Street è divisa sulla possibilità che il boom dell'intelligenza artificiale giustifichi questi ingenti investimenti. Tre mesi fa, il mercato ha punito queste aziende tecnologiche per i loro costi elevati, con scarsi risultati immediati. Questo trimestre, tuttavia, sembra che la risposta sia stata quella di investire in modo ancora più aggressivo.

Mentre i dirigenti si schierano a favore dell'intelligenza artificiale, stanno inviando un segnale chiaro: stanno puntando tutto su questa tecnologia. Dagli accordi con i fornitori di energia alla costruzione di infrastrutture ad alto rischio, l'intero settore sta puntando sull'intelligenza artificiale.

Con i prezzi delle azioni e il sentiment degli investitori in bilico, è chiaro che la corsa agli armamenti dell'intelligenza artificiale non è per i deboli di cuore. Microsoft ha riportato risultati contrastanti, con la crescita del cloud che ha deluso alcuni investitori, nonostante l'investimento di 14,9 miliardi di dollari in immobili e attrezzature, con un aumento del 50% rispetto allo scorso anno.

Il CEO Satya Nadella ha spiegato che la domanda per i loro servizi cloud e di intelligenza artificiale è aumentata rapidamente, superando la capacità dei loro data center. "Questa domanda è emersa piuttosto rapidamente", ha affermato Nadella. "I data center non si costruiscono dall'oggi al domani"

La CFO Amy Hood ha assicurato agli investitori che Microsoft sta lavorando per "equilibrare" i suoi problemi di fornitura, ma gli analisti ritengono che il deficit potrebbe limitare il loro business nel cloud. Eppure, l'ottimismo non è morto. Gli analisti di JPMorgan hanno sottolineato che la grande scommessa di Microsoft su OpenAI "sta piantando semi per un successo a lungo termine"

E nonostante la divisione Reality Labs abbia subito una perdita operativa di 4,4 miliardi di dollari, Meta sta portando avanti Llama, il suo modello di intelligenza artificiale. Le perdite evidenziano i rischi legati agli investimenti nell'intelligenza artificiale, soprattutto per chi cerca di competere con Google e OpenAI.

La vera domanda ora è: questi ingenti investimenti nell'intelligenza artificiale daranno i loro frutti? Al momento, nessuno può dirlo con certezza. Per ogni azienda in crescita, ce n'è un'altra che deve fare i conti con battute d'arresto e costi in aumento vertiginoso.