S&P500の決算まとめ：AI企業のパランティアとクアルコムが75%の予想を上回る

S&P 500 企業の 3 分の 2 以上が今四半期の収益を発表していますが、Palantir、Qualcomm、Super Micro Computer などの大物企業はまだリストに残っています。.

中でもパランティアは際立っています。同社は今年に入って140%以上急騰しており、AIソフトウェアの需要が大きな推進力となっています。投資家は、月曜日の引け後に決算発表を行う同社がこのペースを維持できるかどうかに注目しています。.

クアルコムも近々決算を発表する予定で、投資家は急速に進化するAI市場で同社がどのようなポジションに立つのか注視している。.

この大きな発表は、Apple、Amazon、Microsoft、Metaといった大手テクノロジー企業が決算を発表した忙しい週の後に行われました。ファクトセットによると、今のところ全体的に好調なシーズンとなっており、S&P 500企業の75%が予想を上回っています。.

経済状況をtronすれば、利益は前年比5％以上増加する tracです。.

AIの急増でパランティアが炎上

パランティアの今年の業績はまさに驚異的でした。AIソフトウェアへの需要の高まりにより、株価は140%以上上昇しました。LSEGのデータによると、アナリストはパランティアの今四半期の利益が前年同期比で20%以上増加すると予想しています。.

Bespoke Investment Groupによると、Palantirの利益が予想を上回るのはわずか38%であることを考えると、これは大きな飛躍と言えるでしょう。それでも、決算発表日には株価が1.9%上昇する傾向があります。今回の決算発表を受け、PalantirがAIの強みを活かして前四半期の年間売上高予想を引き上げたことで、AIの波に乗り続けられるかどうかに注目が集まっています。.

Palantirの決算説明会は、月曜日の午後5時（東部標準時）に予定されています。前四半期、tronはAI機能による強力な業績予測を発表し、市場はそれに応じて株価が急上昇しました。そして今、同社が最新の業績を発表するにあたり、ウォール街はこのAIの勢いが持続可能かどうかに注目しています。.

パランティアのソフトウェア需要は好調ですが、過去の実績が示すように、期待を上回る業績はtronの強みではありません。業績予想 trac実績はわずか38%にとどまっており、常に不確実性はつきものです。しかし、もし同社が再び素晴らしい業績を達成できれば、今年の株価の急騰をさらに加速させる可能性があります。.

テクノロジー大手のAI投資ラッシュが続く

一方、Amazon、Microsoft、Meta、Alphabetといった大手テクノロジー企業は、AIに莫大な資金を投入している。Amazonの2024年の設備投資は過去最高の750億ドルに達する可能性があり、CEOのアンディ・ジャシー氏はAIを「一生に一度のチャンス」と呼んでいる。

モフェットナサンソンのアナリストは、アマゾンの支出を「まさに驚異的」と評した。大胆な動きだが、長期的にはビジネス、顧客、そして株主にとって良い結果をもたらすだろうと彼らは主張している。.

水曜日には、Metaのマーク・ザッカーバーグCEOも、Metaの将来計画の中核となるAI言語モデルへの投資を増やすことを約束した。今年だけでも、Metaの設備投資額は400億ドルに達する可能性がある。Alphabetも手加減せず、CFOのアナト・アシュケナージ氏は2025年に「大幅な」支出増を予測している。.

これらの企業はAIに数十億ドルを投じ、ハイエンドチップを次々と購入し、巨大なデータセンターを建設し、インフラの稼働を維持するためにエネルギー供給業者と契約を結んでいます。彼らは未来を掴もうと、全力で取り組んでいます。.

Appleも手をこまねいているわけではない。AI製品は期待通りには進まなかったものの、「Apple Intelligence」などの新サービスで参入している。しかし、今四半期の業績はAppleにとって特に目立ったものではなかった。計画されていたAI関連の取り組みはまだ成果を上げていない。.

Appleの株価は決算発表後の早朝取引で下落し、約1.1%下落しました。今四半期のテクノロジー企業の業績はまちまちでしたが、これはAI投資のリスクの大きさを物語っています。つまり、多額の投資が必ずしもすぐに大きな利益を生むわけではないのです。.

スーパーマイクロコンピュータは今後の課題に直面

AI関連企業であるスーパーマイクロ・コンピュータも、今期の決算シーズンに大きな期待を寄せています。同社は火曜日の取引終了後に決算発表を予定しており、その後、東部標準時午後5時に電話会議が行われます。スーパーマイクロは前四半期に1対10の株式分割を発表しましたが、予想を下回る利益を発表し、市場を失望させました。.

LSEGのアナリストは、スーパーマイクロが今四半期に前年同期比100%以上の増益を達成する可能性があると予測しているが、同社は大きな課題に直面している。先週、アーンスト・アンド・ヤングが監査法人を辞任したことを受け、株価は45%下落し、業績は低迷した。投資家は、スーパーマイクロが回復できるのか、それとも下降の一途を辿るのかを注視している。.

現在、ウォール街ではAIブームがこうした巨額投資を正当化できるかどうかで意見が分かれている。3ヶ月前、市場はこれらのテクノロジー企業の高コストを痛烈に批判し、すぐには利益は出なかった。しかし今四半期は、より積極的な投資が求められているようだ。.

経営幹部たちがAIを支持する中で、彼らは明確なメッセージを発しています。彼らはこの技術にすべてを賭けているのです。エネルギー会社との契約から、リスクの高いインフラ整備まで、業界全体がAIに全力を注いでいます。.

株価と投資家心理が変動する中、AI開発競争は臆病者向きではないことは明らかだ。マイクロソフトは、昨年比50%増となる149億ドルの有形固定資産投資を行ったにもかかわらず、クラウド事業の成長は一部投資家を失望させるなど、明暗が分かれた決算を発表した。.

CEOのサティア・ナデラ氏は、クラウドとAIサービスへの需要が急速に高まり、データセンターのキャパシティを上回ったと説明した。「こうした需要は急速に現れました」とナデラ氏は述べた。「データセンターは一夜にして構築できるものではありません。」

CFOのエイミー・フッド氏は投資家に対し、マイクロソフトは供給問題の「均衡化」に取り組んでいると明言したが、アナリストらは供給不足がクラウド事業の制約となる可能性があると見ている。しかし、楽観的な見方は消えていない。JPモルガンのアナリストは、マイクロソフトによるOpenAIへの大きな賭けは「長期的な成功の種を蒔く」ものだと指摘した。

Reality Labs部門が44億ドルの営業損失を計上したにもかかわらず、Metaは独自のAIモデルであるLlamaの開発を推し進めています。この損失は、特にGoogleやOpenAIと競合しようとする企業にとって、AI投資に伴うリスクを浮き彫りにしています。.

真の疑問は、これらの大規模なAI投資が報われるかどうかだ。今のところ、誰にも分からない。成長を見せる企業が一つあれば、必ず挫折と高騰するコストに悩まされる企業が一つある。.