Circle ottiene una valutazione di 3 miliardi di dollari per il progetto del token Arc, mentre gli utili del primo trimestre non raggiungono le previsioni

Circle (CRCL) è riuscita a raccogliere 222 milioni di dollari con una prevendita di Arc, il token associato alla sua prossima blockchain. La società ha già una capitalizzazione di mercato completamente diluita di 3 miliardi di dollari.

Ma il tempismo non avrebbe potuto essere peggiore, considerando che gli utili di Circle per il primo trimestre sono stati migliori del previsto, pur rimanendo al di sotto delle proiezioni.

Ciononostante, lunedì il titolo CRCL ha registrato un'impennata di oltre il 4% dopo la notizia relativa ad Arc e la pubblicazione dei risultati trimestrali, che hanno mostrato un utile per azione di 21 centesimi, 3 centesimi in più rispetto alle stime degli analisti interpellati da LSEG.

Il fatturato dell'azienda si è attestato a 694 milioni di dollari, al di sotto dei 722 milioni di dollari previsti.

Circle attrae importanti investitori in Arc prima del lancio della blockchain

Andreessen Horowitz ha guidato il round di finanziamento di Arc con 75 milioni di dollari, a cui hanno partecipato BlackRock (BLK), Apollo Funds, Intercontinental Exchange (ICE), SBI Group (8473.T), Janus Henderson Investors (JHG), Standard Chartered Ventures, General Catalyst, Marshall Wace, ARK Invest, IDG Capital, Haun Ventures e Bullish, l'exchange di criptovalute proprietario di CoinDesk.

Questo rende Circle la prima società quotata in borsa ad aver effettuato una prevendita di token prima del lancio ufficiale della sua blockchain.

Arc è il token nativo della nuova rete e la sua prima emissione ammonterà a 10 miliardi di token. Circle ne conserverà il 25%, una somma che le consentirà di gestire i validatori, riscuotere le commissioni di rete e generare profitti dallo staking qualora Arc venga effettivamente utilizzato.

La fetta più consistente, il 60%, è destinata a sviluppatori, utenti e altre persone o aziende che contribuiscono alla creazione, all'utilizzo o al supporto della rete. Il restante 15% andrà a costituire una riserva a lungo termine.

Jeremy Allaire, CEO di Circle, ha dichiarato lunedì ai giornalisti che l'infrastruttura blockchain sta diventando importante quanto i sistemi operativi mobili e le piattaforme cloud. "Vogliamo costruire un sistema operativo che coinvolga moltissimi stakeholder", ha affermato Jeremy, aggiungendo che le grandi aziende contribuiranno alla gestione dell'infrastruttura e parteciperanno alla governance.

Jeremy ha anche affermato che Circle sta diventando "un'azienda di piattaforme internet più ampia". Ha spiegato che l'azienda sta entrando nel settore dei sistemi operativi attraverso una rete distribuita basata su token, e che si sta espandendo anche nel campo delle app.

Circle incrementa i ricavi derivanti da USDC, mentre l'aumento dei costi riduce l'utile netto

Le riserve di Circle hanno registrato un'impennata a 653 milioni di dollari, con un aumento del 17% rispetto all'anno precedente. Tuttavia, tale incremento è stato trainato principalmente da un aumento della quantità media di USDC in circolazione. Si è registrato un incremento del 39% del volume di USDC in circolazione, ma purtroppo il ROI delle riserve è diminuito di 66 punti base.

L'aumento complessivo dei ricavi derivanti da abbonamenti, transazioni e commissioni di servizio è stato di 21 milioni di dollari, portando il fatturato totale a 42 milioni di dollari.

Anche le spese sono aumentate, con un incremento significativo delle spese di distribuzione, transazione e altre spese, pari a 407 milioni di dollari, a causa di maggiori pagamenti di distribuzione. Le spese operative sono state superiori del 76% rispetto all'anno precedente, raggiungendo i 242 milioni di dollari, a causa della remunerazione azionaria post-IPO e delle relative imposte sui salari.

I costi operativi di Circle sono aumentati del 32%, raggiungendo i 136 milioni di dollari, a causa di un incremento degli investimenti in prodotti, distribuzione e attività operative. L'utile netto è diminuito del 15%, attestandosi a 55 milioni di dollari, a causa di un aumento insufficiente dei ricavi per compensare l'incremento delle spese per pagamenti basati su azioni e dei costi aggiuntivi. L'EBITDA rettificato è cresciuto del 24%, raggiungendo i 151 milioni di dollari, grazie all'aumento di USDC .

Circle ha inoltre presentato Circle Agent Stack, una suite di strumenti pensata per sviluppatori e agenti di intelligenza artificiale. Alcuni prodotti inclusi nella suite sono Circle CLI, Agent Wallets, Agent Marketplace e Nanopayments tramite Circle Gateway.

Circle CLI fornisce a sviluppatori e agenti di intelligenza artificiale un'interfaccia a riga di comando per interagire con i wallet, i pagamenti e la gestione delle policy di Circle. Nanopayments facilita i trasferimenti in USDC senza commissioni fino a 0,000001 dollari, ed è progettato specificamente per pagamenti veloci da macchina a macchina, secondo Circle.

Circle Skills aggiunge nuovi strumenti per i software autonomi che necessitano di infrastrutture di pagamento. Nikhil Chandhok, responsabile prodotti e tecnologie di Circle, ha affermato che USDC è "nativo di Internet, programmabile e sempre disponibile". Ha spiegato che i nuovi prodotti combinano dollari digitali, portafogli, individuazione dei servizi, controlli leggibili da macchine e strumenti di pagamento progettati per il software.