Aave (AAVE) gewinnt $20B an Netto-Einlagen zurück

Aave (AAVE) verzeichnete nach der allgemeinen Erholung des Marktes erneut Netto-Einlagen von mehr als 20 Milliarden US-Dollar. Das Protokoll expandiert weiterhin, da die Menge an GHO nun über 150 Millionen Token beträgt. 

Aave (AAVE) ist eines der am schnellsten wachsenden Protokolle und hat seinen Wert in den letzten drei Monaten wieder aufgebaut. Nach einer kurzen Phase von Abflüssen liegen die Netto-Einlagen bei Aave wieder über 20 Milliarden US-Dollar. Das Protokoll weist aktive Kredite im Wert von mehr als 7,5 Milliarden US-Dollar auf, die durch überschüssige Sicherheiten sicher geschützt sind. 

Der Aave-Protokollwert wächst auch, da die Kryptomärkte ihre Positionen zurückerobert haben. Der gesamte gebundene Wert (Total Value Locked, TVL) von Aave stieg auf $12.5 Mrd. auf seiner Ethereum-Version. Auf allen Chains und Versionen meldet DeFi Llama einen gesamten gebundenen Wert von 20,53 Milliarden US-Dollar. Nach der neuesten Expansion überholte Aave EigenLayer und bleibt damit das zweitliquidste DeFi-Hub nach LidoDAO. 

Der Wert ist auf insgesamt 13 Chains fragmentiert. Die Benutzerzahl und der gebundene Wert können je nach Höhe der Einlagen und Transaktionsgebühren variieren. Der jüngste Anstieg der Aave-Kennzahlen folgt der raschen Aufwertung des AAVE-Tokens, eines der wenigen, die Bitcoin (BTC) in den letzten Monaten übertroffen haben. 

AAVE erwartet Ausbruch auf $200

Aave hat sich als das zuverlässigste Kreditprotokoll auf Ethereum etabliert, nachdem es zu Abflüssen bei Curve kam. Das Protokoll überholte auch Sky, formerly Maker, das weiterhin damit beschäftigt ist, seine Sicherheiten und Asset-Struktur neu zu organisieren. 

AAVE kletterte von knapp außerhalb der Top-100 der Münzen und Token auf Position 37 mit einer gesamten Marktkapitalisierung von 2,47 Milliarden US-Dollar. AAVE stieg während seiner jüngsten Rallye auf 177 US-Dollar, zog sich später auf 165,32 US-Dollar zurück. Das Asset gilt als potenziell ausbruchsfähig nach oben, da es die jahrelange Seitwärtsbewegung noch nicht verlassen hat. 

Ab 2025 wird Aave auch seine Ecosystem Reserve Token ausfreischalten. Nur etwa 18 % der AAVE-Token sind noch nicht freigeschaltet, da das Projekt seine steilste inflatorische Phase durchlaufen hat. Der AAVE-Token wurde vor vier Jahren eingeführt, und sein vollständig verwässerter Wert liegt nur leicht über der zirkulierenden Marktkapitalisierung.  

Aave wird als potenzieller Führer des DeFi-Raums beobachtet. Sogar andere Protokolle nutzen Aave als primäre Kredit- und Abwicklungsschicht. Es wird erwartet, dass das Asset kurzfristig $250 erreicht und die Chance besteht, sein Allzeithoch von über $660 zu wiederholen. Der jüngste Anstieg von ETH verbesserte den allgemeinen Zustand von DeFi, indem er den Wert der Sicherheiten erhöhte. Der gesamte DeFi-Sektor hält nun mehr als 89 Milliarden US-Dollar in Sicherheiten und Liquiditätspools. 

Aave bereitet die Desinvestition von WBTC vor

Das Aave-Protokoll hält einen gebundenen Wert von 2,3 Milliarden US-Dollar in Form von Wrapped BTC (WBTC). Dieser Token gilt als riskant aufgrund der Verschiebung der Kontrolle an BitGlobal. Der Aave WBTC Rücklagen sogar die von Sky übertreffen und einen viel größeren Effekt auf den Markt haben, wenn sie desinvestiert werden. 

Es gibt derzeit noch keinen Vorschlag, WBTC als Sicherungsasset zu entfernen. Die aktuelle Diskussion ist lediglich eine Konsultation mit der Community. Das ursprüngliche Ziel besteht darin, die WBTC-Sicherheiten auf den am weitesten verbreiteten Chains für Aave – Ethereum, Arbitrum, Avalanche, Harmony, Optimism und Polygon – auf null zu reduzieren.

WBTC hat eine gesamte Marktkapitalisierung von 9,66 Milliarden US-Dollar, und der Schritt von Aave könnte die bedeutendste Abwicklung des Assets sein, die bis zu 20 % des Angebots betrifft.

GHO-Angebot wächst noch schneller

GHO, der Stablecoin des Aave-Protokolls, könnte seine Schwellenwert-Marke von 175 Millionen US-Dollar Marktkapitalisierung schneller erreichen als erwartet. Der Token hat bereits ein Angebot von 150M, wobei in den letzten drei Monaten 62 Millionen Token hinzugefügt wurden. 

Nach Erreichen des Angebotsbereichs von 175 Millionen wird Aave beginnen, den nativen AAVE-Token durch Rückkäufe zu verbrennen. Die Rolle von GHO wird AAVE noch deflationärer machen, was Hoffnungen auf eine Rückkehr über $200 im Kurzzeitbereich weckt. 

GHO existiert in einer komplexen Struktur aus Verbrennung und Prägung, um Coins auf L2-Chains zu bewegen. GHO beginnt als Ethereum-Token und nutzt ChainLink-Daten, um das richtige Angebot für jede L2-Chain festzulegen. 

Die führende Chain für Aave Aktivitäten ist Base, gefolgt von Arbitrum und Polygon. Die native L1 von Ethereum wird selten für Kreditaktivitäten genutzt. Auf Base hat die Kreditplattform 367.900 Benutzer angezogen. 

GHO ist zu 150 % durch Krypto-Sicherheiten gedeckt und verwendet USDC, DAI und ETH in seinen Reserven. Die jüngste Erholung von ETH nahe 2.700 US-Dollar hilft der Stabilität von USDC und erhöht die Nachfrage nach AAVE. 

GHO wird weiterhin stark von großen Haltern (Whales) gehalten, mit mehr als 97% des Angebots in den Top-10-Wallets. Die Struktur des Tokens macht GHO besser für Kredit- und Liquiditätspools geeignet. GHO hat einen geringeren Umsatz und hat noch keine breitere Nutzerbasis erreicht. Der Stablecoin wird nur in 2.084 Wallets auf Ethereum L1 gehalten. 

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Bericht von Cryptopolitan von Hristina Vasileva.