ستراتيچي ستنسح 1.5 مليار دولار من سندات قابلة للتحويل تستحق في 2029 في إعادة هيكلة الميزانية العمومية
- تتمثل الاستراتيجية في شراء حوالي 1.5 مليار دولار من سنداتنا القابلة للتحويل لعام 2029.
- تتوقع الشركة دفع حوالي 1.38 مليار دولار نقدًا، لكن السعر النهائي لا يزال قابلاً للتغيير.
- سيتم إلغاء السندات التي تم شراؤها مرة أخرى، مما يترك حوالي 1.5 مليار دولار من نفس السندات معلقة.
وقعت ستراتيچي (ناسداك: MSTR) صفقات شراء خاصة لسحب حوالي 1.5 مليار دولار من سنداتها القابلة للتحويل من الدرجة الأولى بنسبة 0% المستحقة في 2029، مع تحديد التكلفة النقدية المتوقعة بالقرب من 1.38 مليار دولار.
كشفت الشركة عن خططها من خلال نموذج 8-K في إشارة إلى البند 8.01، الأحداث الأخرى، بعد اتفاقاتها مع حاملي مختارين في 14 مايو. بعد إغلاق المعاملة، تنوي شركة ستراتيچي Corporation استرداد الدين الذي اشتريته عن طريق تقليص خط الدين إلى النصف.
يظهر بيان التسجيل الأوراق المالية التي تم تسجيلها من قبل شركة ستراتيچي في سوق ناسداك العالمي المحدد. السهم العادي مدرج تحت رمز MSTR. تشمل الأسهم الممتازة Strife تحت رمز STRF، وStretch تحت رمز STRC، وStrike تحت رمز STRK، وStride تحت رمز STRD، مع وجود قيمة اسمية لجميع الفئات تبلغ 0.001 دولار للسهم الواحد.
لم يستخدم بيان التسجيل التقرير لتقديم اتصال بموجب القاعدة 425، أو اتصال بموجب القاعدة 14a-12، أو اتصال بموجب القاعدة 14d-2(b)، أو اتصال بموجب القاعدة 13e-4(c)، حيث لم تكن هذه الاتصالات قابلة للتطبيق بسبب بقاء مربعاتها غير محددة.
تربط ستراتيچي الفاتورة النقدية النهائية بسعر تداول MSTR قبل التسوية
ومع ذلك، لن يكون لـ ستراتيچي (ناسداك: MSTR) مبلغ إعادة الشراء الدقيق نظراً لأنه سيكون معروفاً فقط بعد انتهاء فترة التسعير.
يعتمد الدفع جزئياً على متوسط السعر المرجح بحجم التداول اليومي لأسهم الفئة أ من MSTR خلال نافذة قياس محددة. وبالتالي، بينما يبلغ مبلغ الدفع الرئيسي 1.38 مليار دولار، قد يتغير المبلغ اعتماداً على أداء السهم في نافذة القياس.
أشارت الشركة إلى أنها تنوي إجراء المدفوعات باستخدام إما النقد المتاح، أو العائدات النقدية من برنامجها عند السوق، أو عائدات بيع الأوراق المالية، أو عائدات بيع البيتكوين.
تشمل خيارات التمويل لإعادة الشراء النقد المتاح، وإصدار رأس المال المرتبط بالأسهم، أو بعض التخفيض في احتياطيات البيتكوين، كما أبلغت كربتوبوليتان سابقاً أن رئيس مجلس إدارة ستراتيچي مايكل سيلور كان يدرس ذلك.
من المتوقع أن تغلق الصفقة في 19 مايو، طالما تم استيفاء متطلبات الإغلاق المعتادة. بعد ذلك، ستلغي ستراتيچي السندات التي اشترتها. سيظل حوالي 1.5 مليار دولار من سندات 2029 القابلة للتحويل متبقية.
يحتوي الإفصاح أيضاً على لغة قانونية قياسية. قالت ستراتيچي إن الوثيقة ليست عرضاً لبيع الأوراق المالية، وليست تطلب من أي شخص شراؤها. كما لا يمكن التعامل معها كعرض أو بيع أو طلب في أي مكان حيث سيؤدي ذلك إلى انتهاك القانون.
هذا الطرح الديون ذو صلة في السياق الحالي لستراتيچي. وذلك لأن الشركة أنشأت هيكل رأس مال أكثر تعقيداً يتضمن الآن أوراقاً مالية ممتازة مدرجة متنوعة، وبرنامج حقوق ملكية عادية، وديون قابلة للتحويل، وحتى خزانة مدعومة بالبيتكوين.
STRC يسجل حجم تداول قياسي بينما ترفع ستراتيچي رأس المال لشراء المزيد من البيتكوين
سجلت الأسهم الممتازة الممتدة، المتداولة تحت رمز STRC، حجم تداول قدره 1.53 مليار دولار يوم الخميس. كان ذلك أعلى يوم تداول لها على الإطلاق. STRC هو سهم ممتاز دائم صادر عن ستراتيچي (MSTR)، والتي لا تزال أكبر شركة عامة تملك البيتكوين.
قال بيتكوين كوانت إن موجة التداول ساعدت ستراتيچي في تمويل شراء حوالي 11,707 بيتكوين من خلال برنامجها عند السوق، مما مكن الشركة من بيع أسهم جديدة الصادرة في السوق واستخدام العائدات لمزيد من عمليات شراء البيتكوين.
تم تبادل معظم أسهم STRC عند أو فوق علامة القيمة الاسمية البالغة 100 دولار خلال اليوم. كان التاريخ حاسماً أيضاً لأن الجمعة كانت تاريخ الاستحقاق للسهم من أجل الحصول على الأرباح، مما يعني تاريخ القطع لاستلام الدفع التالي. لن تكون المعاملات التي تتم بعد ذلك مؤهلة للحصول على أرباح.
زاد حجم التداول بأكثر من أربعة أضعاف مقارنة بمتوسطه المتحرك لمدة 30 يوماً والبالغ 331 مليون دولار. تقف عائدات الأرباح النقدية السنوية لـ STRC حالياً عند 11.5%، ويتم توزيعها شهرياً.
في الوقت الحالي، يتداول STRC عند 98 دولاراً في ما قبل السوق، بانخفاض حوالي 1.7%.
إذا كنت تقرأ هذا، فأنت متقدّم بالفعل. ابق هناك مع نشرتنا الإخبارية.
جاي حميد
جاي حميد تغطي منذ 6 سنوات عملات الكريبتو، والأسواق المالية، والتكنولوجيا، والاقتصاد العالمي، والأحداث الجيوسياسية التي تؤثر في الأسواق. عملت مع منشورات تركز على البلوكشين بما فيها AMB Crypto وCoin Edition وCryptoTale في تحليلات السوق والشركات الكبرى والتنظيم والاتجاهات الكلية الاقتصادية. درست في مدرسة لندن للصحافة، وقدمت رؤى حول أسواق الكريبتو ثلاث مرات على أحد أفضل شبكات التلفزيون في أفريقيا.
