أسهم أوراكل ترتفع بنسبة 3% بعد تأكيد صفقة السحابة مع ميتا وتوقعات إيجابية لنمو الإيرادات من الذكاء الاصطناعي

ارتفعت أسهم أوراكل بنسبة 3% يوم الخميس، بعد أن أكدت الشركة شراكة رئيسية في الحوسبة السحابية مع ميتا وأصدرت توقعات قوية جديدة لنمو إيرادات الذكاء الاصطناعي (AI).

جاء الإعلان خلال مؤتمر أوراكل للذكاء الاصطناعي في لاس فيغاس، حيث شرحت الشركة كيف ستنمو أعمال قاعدة البيانات المدعومة بالذكاء الاصطناعي بشكل حاد في السنوات القادمة.

تتوقع عملاق قواعد البيانات الآن أن تنفجر إيرادات منصته للبيانات المدعومة بالذكاء الاصطناعي لتصل إلى 20 مليار دولار بحلول السنة المالية 2030، مقارنة بـ 2.4 مليار دولار في السنة المالية 2025 و3 مليارات دولار في عام 2026.

قال مسؤولو أوراكل إن هذا الارتفاع مدفوع بطلب متزايد على سعة الحوسبة وسهولة الوصول إلى إمدادات الأجهزة على مدى السنوات القليلة المقبلة.

وتحدث كل ماغويارك، أحد الرئيسين التنفيذيين الجديدين لشركة أوراكل، موضحاً، "تلاحظ التغيير في هذه الأرقام الذي يجعل من السهل علينا قليلاً العثور على الإمدادات، ليس هذا العام أو العام المقبل، ولكن في السنوات اللاحقة. لذلك، عندما نتمكن من العثور على تلك الإمدادات، يتعاقد العملاء عليها، نرى طلباً هائلاً، ثم نبدأ في تسليمها للعملاء."

أوراكل تؤكد صفقة ميتا و65 مليار دولار في عقود جديدة

وكشف كلاي خلال العرض التقديمي نفسه أنه في غضون 30 يوماً فقط من الربع الحالي، حصلت أوراكل على التزامات بقيمة 65 مليار دولار في البنية التحتية للسحابة الإلكترونية، موزعة عبر سبع عقود مختلفة مع أربعة عملاء كبار.

شدد كلاي على أن أيًا من هؤلاء العملاء لم يكونوا من شركة OpenAI، متناولاً التكهنات بأن النمو الأخير لأوراكل يعتمد بشكل مفرط على صانع ChatGPT. وقال: "لا أحد من هؤلاء العملاء هو OpenAI. أعلم أن بعض الناس يتساءلون أحياناً: 'هل الأمر يتعلق بـ OpenAI فقط؟' الحقيقة هي أننا نعتقد أن OpenAI عميل رائع، لكن لدينا العديد من العملاء."

من بين هؤلاء العملاء شركة ميتا، التي تشغل فيسبوك وإنستغرام. ذكرت تقارير من بلومبرغ في سبتمبر أن الشركتين كانتا تتفاوضان على صفقة سحابية بقيمة 20 مليار دولار، وهو ما أكد كلاي أنه الآن قيد التنفيذ. يأتي ذلك بينما تواصل ميتا واحدة من أكبر عمليات الإنفاق على الذكاء الاصطناعي في صناعة التكنولوجيا، حيث من المتوقع أن تتراوح نفقات رأس المال لها لعام 2024 بين 66 مليار دولار و72 مليار دولار.

توفر الشراكة دفعة ضخمة لأوراكل بينما تتنافس مباشرة مع خدمات أمازون ويب (AWS) وجوجل كلاود للحصول على حصة من سوق البنية التحتية للذكاء الاصطناعي.

توسعت الشركة في قسم البنية التحتية للسحابة الإلكترونية، بينما سمحت أيضاً بتشغيل برامج قواعد البيانات الخاصة بها على سحابات أخرى، مما ساعد في جذب عملاء متنوعين. في يوليو الماضي، حصلت أوراكل حتى على التزام بقيمة 300 مليار دولار من OpenAI، مما يظهر مدى العدوانية التي تتوسع بها الشركة في مجال الحوسبة المتقدمة للذكاء الاصطناعي.

أوراكل تضع أهدافاً جريئة لـ 2030 مع التركيز على هوامش الربح

وعلى الرغم من نموها الانفجاري، كشفت أوراكل أن البنية التحتية للذكاء الاصطناعي تحقق هامش ربح إجمالي يتراوح بين 30% و40% بعد احتساب تكاليف الأراضي ومراكز البيانات والطاقة والحوسبة. ومع ذلك، وفقاً لتقرير من The Information، حققت أوراكل ربحاً بنسبة 14% فقط من تأجير شرائح Nvidia للذكاء الاصطناعي في الربع أغسطس، مما يدل على أن التكاليف لا تزال مرتفعة بينما يتجاوز الطلب على أجهزة الذكاء الاصطناعي العرض.

دافع المدير المالي دوغ كيرينغ عن فكرة أن أوراكل لا تطارد الإيرادات بأي ثمن. وقال دوغ: "لقد قرأت الكثير من القصص التي تتكهن بأن أوراكل تطارد الإيرادات من أجل الإيرادات فقط"، مضيفاً أن: "لكن لنبقى واضحين تماماً: نحن لا نطارد الفرص إلا حيث لدينا رؤية واضحة لهوامش سوقية جذابة تكافئنا على الملكية الفكرية والنشاط الذي نقدمه للعملاء."

بعد إغلاق السوق، أعلنت أوراكل عن أهداف طويلة المدى جديدة؛ 21 دولاراً من الأرباح المعدلة للسهم على إيرادات بقيمة 225 مليار دولار للسنة المالية 2030، مما يمثل معدل نمو سنوي مركب بنسبة 31%. وهذا أعلى من توقعات المحللين الذين استطلعت آراؤهم شركة LSEG، والذين توقعوا ربحاً للسهم بقيمة 18.92 دولاراً وإيرادات بقيمة 198.39 مليار دولار. ومع ذلك، انخفضت الأسهم بنسبة 2% في التداولات الممتدة بينما يمتص المستثمرون التوقعات والجدول الزمني الطموح.