Samsung может потерять 20% продаж чипов для искусственного интеллекта в первом квартале из-за ограничений, введенных США в отношении Китая

Финансовые результаты Samsung ощущаются на себе в связи с решением США ограничить доступ Китая к передовым технологиям искусственного интеллекта. Компания в значительной степени зависит от экспорта чипов в Китай и сейчас готовится к спаду спроса в первом квартале 2025 года. 

Администрацияdent Дональда Трампа всегда имела напряженные отношения с Китаем.dent последовательно выступал за введение тарифов и экспортных ограничений в отношении Китая на протяжении своего первого и теперь уже второго срока. Он также напоминает о торговом дисбалансе и своих намерениях защитить американскую промышленность.

Усилия Трампа по ограничению экспорта в Китай были сосредоточены главным образом в секторах технологий и производства. 

Совсем недавно Соединенные Штаты начали третью крупную кампанию по борьбе с китайской полупроводниковой промышленностью, ограничив экспорт продукции 140 компаниям. Одно из ограничений, введенных США, касалось высокоскоростной памяти, используемой в чипах для искусственного интеллекта, которая соответствует технологии, производимой южнокорейскими компаниями Samsung, SK Hynix и американской Micron, известной как HBM 2. 

Компания Samsung терпит существенные убытки на рынке искусственного интеллекта

В декабре агентство Reuters сообщило, что Samsung больше всего пострадает от экспортных ограничений, введенных правительством США, и теперь компания готовится к убыткам в размере 20% в связи с ожидаемым снижением спроса на свои чипы HBM. 

Ограничение направлено на ограничение доступа Китая к передовым технологиям искусственного интеллекта и их применению в военной сфере. Компания Samsung непропорционально сильно пострадает от этого, поскольку она активно работает в обеих отраслях и имеет обширные деловые отношения с китайскими клиентами.

Однако Samsung уже смотрит в будущее. Южнокорейский производитель техники уже рассматривает возможность выпуска улучшенной версии своих чипов HBM3E в марте. Компания ожидает, что новый продукт повысит спрос после того, как компания преодолеет спад продаж в первом квартале 2025 года. 

Samsung также произвела перестановки в руководстве своего подразделения по производству микросхем. Компания назначила Чон Ён-хёна главой подразделения по производству микросхем памяти и со-генеральным директором, а Хан Джин-мана повысила до руководителя подразделения по производству микросхем.

Ожидается, что эти изменения помогут сделать рынок чипов для искусственного интеллекта более конкурентоспособным и развеять опасения инвесторов по поводу его технологического превосходства. 

Конкуренты Samsung получают преимущество 

Хотя Samsung прогнозирует некоторые недостатки, конкуренты, такие как SK Hynix, сообщают оtronпоказателях, особенно в поставках чипов HBM крупным клиентам, таким как Nvidia. 

Впервые SK Hynix обогнала Samsung по квартальной прибыли в четвертом квартале 2024 года. Samsung сообщила об операционной прибыли в размере 2,9 триллиона южнокорейских вон (1,995 миллиарда долларов США) за квартал октябрь-декабрь, что на 26% меньше, чем в предыдущем квартале. 

«Samsung утратила лидерство на рынке портативных запоминающих устройств, и, похоже, даже в сегменте товаров массового потребления она стала более уязвима перед китайской конкуренцией», — сказал Санджив Рана, руководитель отдела анализа корейских акций в CLSA. 

«Компания Hynix оказалась более устойчивой, потому что значительная часть ее доходов поступает от спроса на память HBM, что действительно хорошо», — добавил он. Санджив также отметил, что производство стандартной памяти в Китае растет и может увеличиться в ближайшие месяцы.