Серьезно ли Сэм Бэнкман-Фрид планировал купить компанию Tether?

Пока утихает пыль после падения Сэма Бэнкмана-Фрида, возникла запутанная и непонятная история, связывающая бывшего криптогиганта с банком на Багамах и крупнейшим в мире стейблкоином Tether. Из текстовых сообщений, юридических заявлений и тысяч страниц документов мы узнали более ясную, хотя и запутанную, информацию о том, что SBF искала способ завладеть Tether. И должен сказать, ребята: я действительно соскучился по статьям о SBF.

Alameda, Deltec и Tether's Web

В центре этой истории — Alameda Research, хедж-фонд Бэнкмана-Фрида. Компанию обвиняют в завышении стоимости Tether через секретную кредитную линию от Deltec, банка, базирующегося на Багамах, о котором я упоминал ранее. Сообщается, что этот банк связан с миром развлечений через своего председателя, Жана Шалопена, известного создателя Инспектора Гаджета. Эта схема, подробно описанная в судебном иске, предположительно способствовала не только манипулированию криптовалютой, но и нецелевому использованию средств клиентов в различных подразделениях Бэнкмана-Фрида, включая его биржу FTX.

В иске утверждается, что Deltec сыграл решающую роль в обеспечении этих действий. Банк и Чалопин категорически отрицают это, заявляя, что не знали о злоупотреблениях FTX до тех пор, пока они не стали достоянием общественности. Кэролайн Эллисон, бывшая доверенное лицо/любовница Бэнкман-Фрид и генеральный директор Alameda, передала более 7000 страниц переписки, проливая свет на внутренние механизмы этой сложной мошеннической сети.

Её показания в суде, в сочетании с перепиской, указывают на странные близкие отношения между Аламедой и Tether, особенно с финансовым директором Tether Джанкарло Девасини. Их товарищество, отраженное в поздравлениях с важными этапами роста Tether, намекает на общее видение доминирования в криптоиндустрии, даже если сейчас их за это критикуют.

В иске также обвиняется Deltec в предоставлении Alameda преференциального режима, что позволило ей торговать в кредит и, таким образом, получать прибыль от небольших колебаний рыночной стоимости Tether по отношению к доллару. Эта «секретная кредитная линия» не только предоставляла Alameda преимущества в виде авансовых расписок на токены, но и включала значительные суммы, иногда превышающие 2 миллиарда долларов, что создало благоприятную среду для финансовой эксплуатации.

Стейблкоины под критикой в ​​США

Крах FTX и пристальное внимание к финансовой поддержке Tether подняли вопросы относительно стабильности и прозрачности стейблкоинов, которые привязаны к традиционным активам, таким как доллар, но функционируют в практически нерегулируемом секторе криптовалют.

Штраф, наложенный Комиссией по торговле товарными фьючерсами США (CFTC) на Tether в 2021 году за заявления о полной обеспеченности долларами США, подчеркивает важнейшую проблему в секторе стейблкоинов. Несмотря на урегулирование дела с Tether, в рамках которого компания выплатила штраф, не признавая и не отрицая обвинений, вопросы о достаточности резервов компании остаются.

Глава Федеральной резервной системы Мишель Боуман указала на расхождения в регулировании, отметив, что, хотя эмитенты стейблкоинов могут иметь лицензии или разрешения на хранение активов или перевод денег, они не подвергаются такому же всеобъемлющемуdentрегулированию, как банки, например, требованиям к капиталу и надзорным органам. Её позиция заключается в том, что стейблкоины должны регулироваться аналогично банковскому регулированию, включая механизмы безопасности, такие как страхование депозитов и поддержка ликвидности Федеральной резервной системы.

Эта обстановка неопределенности не помешала традиционным финансовым игрокам выйти на рынок стейблкоинов, стремясь преодолеть разрыв между криптоинновациями и соблюдением нормативных требований. Лидеры отрасли, такие как Xapo Bank, MoneyGram и PayPal, активно изучают или уже запустили свои инициативы в области стейблкоинов, осознавая их потенциал в преобразовании процессов платежей и расчетов.