Китайские банки впервые за 3 лет повышают ставки по ипотеке

Данные с Barchart 19 декабря стало известно, что китайские банки впервые за три года повысили стоимость новых ипотечных кредитов. Данные также указывают на то, что маржа китайских банков сужается из-за затяжного спада на рынке недвижимости и замедления экономики Китая.

Данные компании Data Motion International Trading Pte, базирующейся в Сингапуре, также показали, что средняя ипотечная ставка для покупателей первого жилья в 42 крупных городах в прошлом месяце незначительно выросла до 3,08% с рекордно низких 3,05% в октябре. Повышение ипотечных ставок остается неожиданным, поскольку рынок недвижимости по-прежнему находится в затяжном спаде, начавшемся три года назад.

Цены на китайском рынке недвижимости продолжают падать, несмотря на недавние признаки улучшения продаж после стимулирующих мер, введенных в конце сентября.

Китайские регуляторы направляют банки на повышение ставок по ипотеке для новых кредитов

Китайские банки впервые за 3 года повышают ставки по ипотеке pic.twitter.com/NlP5RWX0ot

— Barchart (@Barchart) 19 декабря 19, 2024

Китайские банки сталкиваются с рекордно низкой чистой процентной маржой, но все еще испытывают давление с целью улучшения своих показателей. Это давление, похоже, ограничивает способность центрального банка дальше снижать процентные ставки. Дальнейшее снижение ставок может означать, что в следующем году усилится проблема для кредиторов, которым нужно будет искать способы справляться с снижением ставок по кредитам.

Шэнь Мэн, директор пекинского инвестиционного банка Chanson & Co, считает, что в ближайшем будущем продажи жилья, вероятно, останутся сложными, что делает повышение ставок неоправданным с рыночной точки зрения.

«Вероятно, регуляторы согласованно направили банки на повышение ипотечных ставок по новым кредитам, чтобы создать достаточный буфер для дальнейшего и более значительного снижения ставок в следующем году.»

– Шэнь Мэн, Директор Chanson & Co.

Вторая по величине экономика мира перешла к снижению затрат в конце сентября, когда объем ипотечных кредитов для домовладельцев достиг 5,3 трлн долларов. Губернатор Центрального банка Пань Гуншэн сообщил, что эти меры приведут к среднему снижению на 50 базисных пунктов для заемщиков и сократят их годовые процентные расходы примерно на 150 млрд юаней (20,6 млрд долларов).

Руководители ПБК выдают рекомендации для смягчения ценовой войны между банками

Данные Data Motion, опросившего местные филиалы банков в китайских городах, также показали, что в ноябре 17 из 42 городов повысили ставки по ипотеке для первого жилья. В таких городах, как Ухань, Вэньчжоу и Чанша, было зафиксировано самое большое увеличение на 20 базисных пунктов.

Отчет Caixin показал, что рост был вызван рекомендациями, данными местными филиалами надзорного органа, находящегося под контролем Народного банка Китая (ПБК). Надзорный орган, известный как механизм самодисциплины процентных ставок, сослался на двух неназванных руководителей банков. 

В отчете также сообщается, что рекомендации руководителей были направлены на смягчение «ценовой войны» между банками, которая подрывала прибыльность, поскольку они соревновались в снижении ипотечных ставок для привлечения клиентов.

Официальные данные также показали, что совокупная прибыль коммерческих кредиторов в первых трех кварталах выросла всего на 0,5%, достигнув 1,9 трлн юаней. Данные также показали, что общий объем просроченных кредитов к концу сентября вырос до рекордных 3,4 трлн юаней. Чистая процентная маржа также сузилась до 1,53%, что является самым низким показателем в истории и значительно ниже порога в 1,8%, считающегося необходимым для поддержания разумной прибыльности.

Национальный центральный банк в последние годы снижал нормативы обязательных резервов, чтобы высвободить дешевые деньги и решить проблему давления на прибыль кредиторов. Китайские банки также снизили ставки по депозитам, чтобы уменьшить затраты на финансирование. Власти страны присоединились к обязательствам укрепить капитальную позицию крупнейших государственных кредиторов за счет средств от продажи специальных суверенных облигаций.