Китайский Alibaba развертывает 10 000 отечественных чипов, пока крупные технологические компании планируют выход из Nvidia

Alibaba и China Telecom объявили во вторник, что строят вычислительное сооружение на юге Китая, которое будет использовать чипы, разработанные электронной компанией. Это часть более широкого усилия Китая по развитию собственной технологической инфраструктуры.

Центр будет иметь 10 000 полупроводников Zhenwu, которые Alibaba построил для ИИ-работ. Чипы могут запускать ИИ-системы со сотнями миллиардов параметров. China Telecom будет владеть и управлять этим местом.

Это большое дело. Это показывает, что китайские технологические компании серьезно относятся к созданию собственных дизайнов чипов, особенно по мере того, как Пекин хочет меньшей зависимости от иностранной технологии.

Вашингтон потратил последние несколько лет на блокировку Китая от покупки определенного полупроводникового оборудования и чипов. Это включает ИИ-процессоры от Nvidia. Ограничения фактически заставили китайские компании работать быстрее над созданием собственных альтернатив.

Alibaba производит свои чипы через подразделение T-head. Компания из Ханчжоу также является одним из крупнейших игроков в области облачных вычислений в Китае. Она проектирует чипы, управляет центрами данных и строит ИИ-модели, которые продаются через свой облачный бизнес. Облако росло быстрее, чем большинство других его подразделений.

Генеральный директор Эдди Уу сказал во вторник, что он возглавит новый технологический комитет. Чжоу Цзинжэнь, главный архитектор ИИ компании, будет в нем. Также будут Ли Фэйфэй, которая управляет технологиями для Alibaba Cloud, и У Цзэмин, главный технологический директор группы.

Китай строит больше крупных центров данных с отечественной технологией. В прошлом месяце вычислительная система, использующая ИИ-чипы Huawei Ascend 910C, вышла на работу.

Ожидается, что американские технологические гиганты потратят около $700 млрд в этом году на ИИ-инфраструктуру. Китайские компании идут другим путем. Они тратят меньше и фокусируются на ИИ-приложениях, которые, как они думают, действительно принесут деньги и возврат инвестиций.

Центр данных находится в Шаогuanе, который находится в провинции Гуандун. China Telecom и Alibaba заявили, что планируют расширить его до 100 000 чипов. Вычислительная мощность может быть использована для здравоохранения, передовых материалов и других отраслей. Акции Alibaba (NYSE: BABA) выросли на 4,68 процента в среду.

Китайские чипные компании сообщают о рекордных доходах

SMIC и Hua Hong Semiconductor оба достигли пиков продаж в 2025 году. Спрос на ИИ и экспортные ограничения США, которые подталкивают Китай к более быстрому развитию отечественной технологии, подпитывали рост.

SMIC, крупнейший производитель чипов в Китае, вырос на 16 процентов до $9,3 млрд. Аналитики думают, что он достигнет $11 млрд в 2026 году. Hua Hong имела свой лучший четвертый квартал в истории с продажами в $659,9 млн и ожидает стабильного роста в начале 2026 года.

Меньшие китайские фирмы также сообщили о рекордных числах в прошлом году. ChangXin Memory Technologies, которая является частной, увидела скачок доходов на 130 процентов до $8 млрд. Moore Threads Technology Co., компания по дизайну GPU, увидела, что её доход 2025 года вырос где-то между 231 и 247 процентами.

Подход отечественного производства окупается на китайском рынке. Nvidia, калифорнийская компания, которая теперь является самой ценной в мире, раньше доминировала в продажах ИИ-чипов в Китае. Больше нет.

Китайские производители GPU и ИИ-ускорителей захватили 41 процент местного рынка в 2025 году, отправив 1,65 млн карт. Nvidia все еще лидирует с 55 процентами и 2,2 млн карт, но это большой спад с того места, где она была раньше.

Это был тяжелый год до сих пор для Nvidia

Uber расширяет свое соглашение с Amazon Web Services для запуска большей части своей платформы на собственных ИИ-чипах и вычислительных чипах Amazon. Это включает большее использование Graviton, процессоров AWS на базе Arm, и испытание Trainium, своего чипа для обучения ИИ, который позиционируется как конкурент Nvidia.

Это сдвиг в стратегии облачных вычислений Uber. Компания сказала, что переместит инфраструктуру в Google Cloud и Oracle в 2023 году, но теперь она больше полагается на AWS, особенно для ИИ-нагрузок. Amazon использует свои собственные кастомные кремниевые чипы, чтобы завоевать крупных клиентов, которые хотят альтернативы традиционным поставщикам чипов.

Сделка показывает, насколько интенсивна конкуренция в ИИ-инфраструктуре. AWS использует свое собственное оборудование, чтобы завоевать бизнес предприятий. Uber присоединяется к Anthropic, OpenAI и Apple в использовании большего количества чипов AWS по мере роста спроса на ИИ-вычисления.

Даже с рекордными результатами и сильными прогнозами, акции Nvidia (NASDAQ: NVDA) застряли на месте более восьми месяцев. Нет одной причины, сдерживающей производителя ИИ-чипов. Это больше похоже на кучу вещей одновременно.

Геополитика, неугасающая инфляция и вопросы о будущем ИИ оказали давление на акции Nvidia. Некоторые опытные инвесторы начинают терять уверенность.

Хедж-фонды тоже вовлечены. Они продали акции в прошлом месяце с самой быстрой скоростью за 13 лет, согласно данным Goldman Sachs. Nvidia была одним из крупных технологических имен, которые пострадали. Менеджеры фондов также шортировали американские биржевые фонды, что является довольно медвежьим знаком, что они думают, что цены на акции упадут. Исторически, такие движения не выглядят хорошо для рынка.

Однако аналитик Bank of America Вивек Арья только что повысил прогноз глобальной полупроводниковой отрасли банка на 2026 год до $1,3 трлн. Это на $300 млрд выше, чем банк предсказал всего четыре месяца назад.

Арья сказал, что Nvidia и Broadcom все еще являются основными драйверами за расходами на ИИ.