中国阿里巴巴部署1万颗自研芯片，大型科技公司谋划退出英伟达生态

阿里巴巴和中国电信周二宣布，他们正在中国南部建设一座计算设施，将使用这家电商公司设计的芯片。这是中国更广泛地发展自身技术基础设施计划的一部分。

该中心将配备1万颗阿里巴巴为人工智能工作负载构建的“玄武”（Zhenwu）半导体芯片。这些芯片可以运行拥有数千亿参数的AI系统。中国电信将拥有并运营该设施。

这意义重大。这表明中国科技公司正认真致力于自主研发芯片设计，尤其是在北京希望减少对国外技术依赖的背景下。

华盛顿在过去几年里一直阻止中国购买某些半导体设备和芯片。这包括英伟达的人工智能处理器。这些限制基本上迫使中国公司加快开发自身替代品的步伐。

阿里巴巴通过其旗下子公司“平头哥”（T-head）制造芯片。这家总部位于杭州的公司也是中国最大的云计算提供商之一。它设计芯片、运营数据中心，并构建通过其云业务销售的AI模型。云业务的增长速度快于其其他大多数部门。

首席执行官吴泳铭周二表示，他将领导一个新的技术委员会。公司首席AI架构师周靖人将加入该委员会。阿里云技术负责人李飞飞和集团首席技术官吴泽铭也将参与其中。

中国一直在建设更多采用国内技术的大规模数据中心。上个月，一套使用华为昇腾910C AI芯片的计算系统正式上线。

美国科技巨头预计今年将在AI基础设施上投入约7000亿美元。中国公司采取了不同的路线。他们投入较少，并专注于他们认为能真正盈利并带来回报的AI应用。

该数据中心位于广东省韶关市。中国电信和 阿里巴巴 表示计划将其扩展至 10 万枚芯片。计算能力可用于医疗保健、先进材料和其他行业。阿里巴巴的股票（NYSE: BABA）周三上涨 4.68%。

中国芯片公司创下了收入纪录

中芯国际和华虹半导体在2025年均创下销售新高。AI需求以及美国出口限制促使中国加快本土技术建设，推动了这一增长。

中国最大的芯片制造商中芯国际收入增长16%，达到93亿美元。分析师预计其2026年将达到110亿美元。华虹半导体迎来了有史以来最好的第四季度，销售额为6.599亿美元，并预计2026年初将保持稳步增长。

较小的中国公司去年也报告了创纪录的数字。私营企业长鑫存储（ChangXin Memory Technologies）收入激增130%，达到80亿美元。GPU设计公司摩尔线程（Moore Threads Technology Co.）2025年的收入增长了231%至247%之间。

这种本土化方法在中国市场正在奏效。如今全球最有价值的加州公司英伟达，曾经主导中国AI芯片销售。但情况已不再如此。

2025年，中国GPU和AI加速器制造商占据了当地市场41%的份额，出货165万张卡。英伟达仍以55%的份额和220万张卡领先，但这与其之前的地位相比大幅下降。

英伟达今年至今表现艰难

Uber 正在 扩大 其与亚马逊网络服务（AWS）的协议，以在亚马逊自己的 AI 和计算芯片上运行其更多平台功能。这包括更多使用 Graviton（AWS 的 Arm 架构处理器）以及试用 Trainium（其定位为 Nvidia 竞争对手的 AI 训练芯片）。

这是Uber云战略的转变。该公司此前曾表示将在2023年将基础设施迁移至Google Cloud和Oracle，但现在它更倾向于依赖AWS，特别是在AI工作负载方面。亚马逊正利用其定制芯片吸引那些希望替代传统芯片提供商的大型客户。

这笔交易显示了AI基础设施竞争的激烈程度。AWS正利用其自有硬件赢得企业业务。Uber加入Anthropic、OpenAI和Apple的行列，随着AI计算需求的持续增长，它们正使用更多的AWS芯片。

尽管业绩创纪录且前景强劲，英伟达的股票（NASDAQ: NVDA）在过去八个月里一直停滞不前。没有单一原因阻碍这家AI芯片制造商。更像是多种因素叠加的结果。

地缘政治、顽固的通胀以及对人工智能未来的质疑，都给英伟达的股价带来了压力。一些经验丰富的投资者开始失去信心。

对冲基金也参与其中。根据高盛的数据，他们上个月以13年来的最快速度抛售股票。英伟达是受打击的大型科技股之一。基金经理还做空了美国交易所交易基金，这是一个相当看跌的信号，表明他们认为股价会下跌。从历史上看，这样的举动对市场并不利好。

然而，美国银行分析师Vivek Arya刚刚将该公司2026年全球半导体预测上调至1.3万亿美元。这比该银行四个月前预测的数字高出3000亿美元。

Arya表示，英伟达和博通仍然是AI支出的主要驱动力。