Warren Buffett é a única pessoa em Wall Street que não está no vermelho neste momento

Warren Buffett, o presidente de 94 anos da Berkshire Hathaway, é o único grande investidor de Wall Street que não está perdendo dinheiro neste momento.

Enquanto Elon Musk, Jeff Bezos, Mark Zuckerberg, Larry Page, Bill Gates, Larry Ellison, Bernard Arnault e Michael Dell veem bilhões desaparecerem de seus portfólios, Warren Buffett possui uma reserva cash de US$ 334 bilhões que permanece intocada pelo colapso do mercado de ações.

Warren passou os últimos nove trimestres vendendo ações em vez de comprar, incluindo saídas massivas da Apple, do Bank of America e do Citigroup.

A decisão foi confusa a princípio, mas agora, com Wall Street em queda livre e as ações de tecnologia despencando devido aos temores dedent as políticas tarifárias e as ameaças de guerra comercial do presidente Donald Trump levem a economia à recessão, Warren estava claramente um passo à frente — mais uma vez.

Warren se desfez de seus investimentos na Apple e em bancos antes do colapso

Como de costume, Warren enxergou o que os outros não viram. Enquanto os investidores ainda aproveitavam a euforia da alta do mercado impulsionada por Trump, ele estava realizando cash. A Apple tinha acabado de atingir seu pico, Wall Street estava batendo recordes e todos acreditavam que as ações continuariam subindo, mas Warren não estava convencido.

Ele vendeu bilhões em ações da Apple e reduziu suas participações no Bank of America e no Citigroup pouco antes de Trump reassumir o cargo. Suas cash dispararam para US$ 334 bilhões, representando um terço do portfólio.

Para se ter uma ideia, isso é mais do que o valor total de todas as empresas do FTSE 100 juntas.

Então veio o colapso na segunda-feira, quando o Nasdaq caiu 4% em um único dia, sua maior queda em três anos. As ações de tecnologia despencaram e os investidores que haviam apostado tudo no boom da IA ​​foram massacrados, mas não Warren.

Wall Street entra em pânico, mas Warren espera

Warren está no ramo há tempo suficiente para saber quando apostar alto e quando recuar. Sua estratégia é simples: "Seja cauteloso quando os outros estiverem gananciosos e ganancioso quando os outros estiverem cautelosos", disse ele.

Na década de 90, quando a LTCM, um importante fundo de hedge, entrou em colapso, Warren tentou salvá-la com uma oferta de resgate de 250 milhões de dólares.

Na crise financeira de 2008, quando o Goldman Sachs estava à beira do colapso, Warren interveio com US$ 5 bilhões, garantindo um negócio que lhe rendeu um lucro de US$ 3 bilhões. Warren também fez uma parceria com a 3G Capital para comprar a Kraft Heinz, uma decisão que ele justificou com uma única palavra: "Ketchup"

Em 2017, Warren tentou adquirir a Unilever por US$ 143 bilhões, mas o conselho da empresa o impediu.

Desta vez, porém, ele não está tentando salvar ninguém. Enquanto outros investidores se esforçam para se proteger, Warren está sentado, aguardando melhores oportunidades. Sua grandeza é verdadeiramente insondável.

Próximos passos da Berkshire e as últimas apostas de Warren

Mas Warren não abandonou completamente as ações. No quarto trimestre de 2024, ele abriu uma posição na Constellation Brands (STZ), a empresa controladora da cerveja Corona, enquanto se desfez de suas ações da Ulta Beauty (ULTA) apenas alguns trimestres depois de comprá-las.

Warren manteve suas participações na Apple e na Chevron após ter feito cortes significativos no início do ano. Mas ele reduziu ainda mais suas participações no Bank of America, na Nu Holdings e no Citigroup, mostrando que ainda está cauteloso com o setor financeiro.

E depois há as criptomoedas. Warren deixou bem claro que detesta criptomoedas, mas através da Nu Holdings, um importante banco favorável às criptomoedas, ele tecnicamente tem exposição a elas. A ironia? Trump, o único presidente pró-criptomoedasdent os EUA já tiveram, está de volta ao cargo — mas Warren também não gosta dele.

Uma coisa que Warren não está fazendo? Recomprar ações da Berkshire Hathaway. Apesar dos lucros recordes, a Berkshire suspendeu a recompra de ações por dois trimestres consecutivos. Warren parece acreditar que existem lugares melhores para investir seu dinheiro e, no momento, isso não inclui sua própria empresa.

Em vez disso, ele está aumentando sua participação em cinco empresas comerciais japonesas, uma iniciativa que começou há quase seis anos. Ele não revela quanto comprará, mas, segundo suas palavras, "Com o tempo, é provável que a participação da Berkshire em todas as cinco empresas aumente um pouco"

O instinto de Warren fez dele uma peça fundamental em alguns dos maiores negócios de Wall Street, além de ser considerado o maior investidor de todos os tempos.

O mercado está desmoronando, mas e Warren? Ele está apenas esperando.