삼성, AI 메모리 수요 증가로 반도체 시장 재편 속에 사상 최고 실적 기록

삼성전자는tron기록했다고 30일 목요일 발표했다. 이는 영업이익이 89조 5천억 원을 (AI) 데이터센터에 사용되는 메모리 칩 판매 호조에 힘입은 결과다. 연결 매출은 전분기 대비 28% 증가한 171조 5천억 원을 기록했다고 회사 측은 밝혔다.

SK하이닉스와 마이크론 테크놀로지가 며칠 간격으로 사상 최고 실적을 발표하면서 이러한 발표 시점은 매우 의미심장합니다. 이는 인공지능 인프라의 급성장이 정교한 인공지능 시스템에 사용되는 메모리를 공급하는 기업들에게 점점 더 큰 이익을 가져다주고 있다는 동일한 주제를 다시 한번 확인시켜 줍니다.

이번 조사 결과는 투자자들에게 또 다른 중요한 문제를 제기합니다. 인공지능이 메모리 수요를 변화시켰다는 점에는 의심의 여지가 없지만, 이제 관건은 가격, 공급 한계, 그리고 소비자 지출이 반도체 기업의 가치를 뒷받침할 만큼 충분한 수준으로 유지될 수 있을지 여부입니다.

메모리는 삼성에서 담당하고 있지만, 모바일은 그렇지 않습니다

삼성의 재무 성과는 인공지능이 비즈니스 모델에 얼마나 큰 영향을 미쳤는지 보여줍니다.

삼성의 메모리 사업을 포함하는 디바이스 솔루션 사업부는 127조 5천억 원의 매출과 89조 2천억 원의 영업이익을 기록하며 회사 전체 수익의 거의 대부분을 차지했습니다. 삼성은 AI 클라우드 제공업체들이 사용하는 고대역폭 메모리(HBM), 서버용 DRAM, 기업용 SSD 등 고성능 제품에 대한tron수요를 실적 호조의 요인으로 꼽았습니다.

모바일 사업부의 결과는 그다지 고무적이지 못했습니다. 모바일 경험 및 네트워크 사업부는 33조 2천억 원의 매출을 올렸지만, 원자재 가격 상승으로 인한 손실로 7천억 원의 영업손실을 기록했습니다. 그러나 반도체 사업부의 호실적이 모바일 사업의 부진을 상쇄하면서 주당순이익은 10,849원으로 전년 대비 52% 증가하며 주주들에게는 이익이 되었습니다.

트렌드포스는 7월 27일 삼성의 분기별 수익이 전년 동기 대비 약 18배 증가했다는matic. 실적 전망 보고서를 발표했는데, 이는 AI 메모리 기술이 삼성의 실적에 변화를 가져왔음을 시사합니다

SK하이닉스와 마이크론도 이러한 패턴을 확인했다

삼성의 실적은 업계 전반의 큰 흐름 속에 자리 잡고 있습니다.

HBM 그룹 최대 기업인 SK하이닉스는 1분기 매출 79조 3천억 원, 영업이익 60조 5천억 원을 기록하며 약 76%의 영업이익률을 달성했다. 매출은 전년 동기 대비 257%, 영업이익은 557% 증가했다. 또한, 상반기 매출이 사상 처음으로 100조 원을 돌파했다.

마이크론은 6월 말, 3분기 매출 414억 6천만 달러, GAAP 기준 순이익 282억 4천만 달러라는 인상적인 실적을 발표하며 실적 보고서를 마무리했습니다. 미국에 본사를 둔 메모리 제조업체인 마이크론은 또한 하이퍼스케일 고객과의 다년간 공급 계약 확대를 통해 미래 AI 기반 수요에 대한 가시성을 확보했다고 밝혔trac.

뛰어난 사상tron매출과 주당순이익(EPS)을 달성할 수 있었습니다. 메모리는 인공지능 시대에 점점 더 전략적인 역할을 하고 있습니다.

마이크론 테크놀로지 회장 겸 CEO인 산제이 메흐로트라

고객과의 장기trac은 업계의 특징으로 자리 잡고 있습니다. SK하이닉스는 약 10개 주요tron와 장기 공급 계약을 체결하여 AI 서버 시장에서의 입지를 강화하는 동시에 수익 안정성을 확보했다고 밝혔습니다.

HBM4가 다음 싸움입니다

다음 경쟁의 장은 AI 가속기를 위해 설계된 최신 고대역폭 메모리 기술인 HBM4입니다.

삼성은 지난 2월 HBM4 양산에 돌입했습니다 . 이 회사는 JEDEC의 최소 기준인 8Gbps를 훨씬 웃도는 11.7Gbps의 전송 속도를 달성했습니다. 또한, 올해 2분기에는 주요 고객사에 HBM4E 기술의 첫 샘플을 성공적으로 납품했다고 밝혔습니다.

SK하이닉스 또한 HBM4 대량 출하를 시작했으며 하반기에 생산량을 늘릴 계획입니다. 한편, 마이크론은 AI 애플리케이션 전용 차세대 GPU용 HBM4 제품 개발에 박차를 가하고 있습니다.

HBM4는 속도 향상 외에도 메모리 채널 수를 16개에서 32개로 두 배로 늘려 대역폭을 개선하고 전력 효율성을 높여 더욱 크고 복잡한 AI 모델에 대한 수요 증가에 부응합니다.

HBM4는 상당한 상업적 잠재력을 가지고 있습니다. 트렌드포스는 클라우드 제공업체들이 AI 시설 개발에 박차를 가함에 따라 삼성이 올해 HBM4 판매로 12억 달러 이상을 벌어들일 것으로 예측합니다

압박은 휴대폰과 PC에까지 미칠 수 있습니다

AI 기술의 발전은 여러 과제를 수반합니다. 제조업체들이 AI 메모리 생산에 집중함에 따라 기존 칩 생산 여지는 줄어들 것입니다. 삼성은 서버용 DRAM, 기업용 SSD, HBM에 대한 수요가tron증가함에 따라 생산량 증가에도 불구하고 하반기에도 메모리 부족 현상이 지속될 것으로 예측하고 있습니다.

트렌드포스에 따르면, DRAM 계약trac은 3분기에 58%에서 63%까지 상승할 것으로 예상되며, NAND 플래시 가격은 70%에서 75%까지 오를 수 있다고 합니다. 이러한 예측이 정확하다면, 인공지능(AI) 서버가 기존에 스마트폰과 PC에 사용되던 부품들을 소비하게 되면서 최근 몇 년간 가장 높은 분기별 가격 상승률을 기록하게 될 것입니다.

IDC에 따르면 메모리 시장은 2027년까지 구조적으로 공급 부족 상태를 유지할 것으로 예측됩니다. 최악의 시나리오에서는 전 세계 스마트폰 출하량이 5.2% 감소할 것으로 추산됩니다.

삼성, SK하이닉스, 마이크론의 종합적인 결과는 AI 인프라의 급증세가 엔비디아와 같은 GPU(그래픽 처리 장치) 제조업체에만 혜택을 주는 것이 아님을 보여줍니다. 메모리 제품 제조업체 역시 이러한 호황의 가장 큰 수혜자이며, 따라서 이들의 수익은 전 세계 기업 AI 투자의 중요한 지표가 되고 있습니다.