비트코인이 갑자기 $95,000 위로 급등, 이더리움, XRP, 솔라나로 회복 확대

S&P 500은 횡보세를 보인 반면 나스닥은 0.2% 상승했다. 다우존스는 JPMorgan의 급락에 영향을 받아 152포인트(0.3%) 하락했으며, 이는 은행이 예상보다 높은 2026년 지출 계획을 공개하면서 발생했다.

JPMorgan 소비자은행 부문 수석인 마리아네 레이크는 골드만 삭스 컨퍼런스에서 2026년 비용이 1,050억 달러에 달할 것이라고 밝혔는데, 이는 분석가들이 전망한 1,010억 달러를 크게 상회하며 올해 959억 달러 대비 약 10% 증가한 수준이다.

그의 오후 12시 30분경 발언은 JPMorgan 주가에 즉각적인 하락을 불러일으켰다. 레이크는 비용 급증이 ‘성장 관련 투자’와 연관되어 있다고 설명했지만, 투자자들은 비용 관리 규율이 약화되는 것으로 보이는 점에 대해 분명히 우려를 나타냈다.

한편, 중국행 선적물에 포함된 엔비디아 H200 AI 칩에 대한 새로운 감시가 강화되고 있다.

월스트리트저널(WSJ)에 따르면, 이 칩들은 먼저 대만에서 미국으로 이동해 국가안보 심사를 받은 후 중국으로 향할 예정이다. 이는 강화된 수출 규정 하에서 AI 하드웨어 접근을 통제하기 위한 새로운 사전 수출 심사 시스템의 첫 징후로 보인다.

기업 재무 관리 수요가 사라지면서 스팟 비트코인 ETF는 비트코인을 지탱하는 유일한 기둥이 되었으며, 그마저도 흔들리는 모습입니다.

시장 최대 규모를 차지하는 블랙록의 IBIT는 지난달 23억 달러의 순유출을 기록했으며, 이는 동사의 역대 월간 환매 최고치이자 올해 두 번째 인출 사례입니다.

해당 금액은 총 자산의 3%에 불과하지만, 비트코인의 급격한 조정 이후 장기 보유자들이 신뢰를 잃었는지에 대한 우려를 불러일으켰습니다.

버나인(Gautam Chhugani), 마히카 사프라(Mahika Sapra), 산스카르 친달리아(Sanskar Chindalia) 등 버나인 애널리스트들에 따르면, 현재 모든 공급업체를 아우르는 ETF 순유출은 총 자산의 5% 미만으로 제한적인 수준을 유지하고 있습니다.

그들은 비트코인이 이제 과열된 관심사로 인한 자산이 아닌, 기관 매수가 개인 투자자의 공황적 매도를 점차 대체하면서 더 길고 견고한 강세 사이클에 진입했다고 주장합니다.

버나인은 최근 분석에서 개인 투자자가 ETF 소유량의 약 75%를 차지한다고 밝혔습니다. 그러나 기관의 참여는 빠르게 증가하여 2024년 말 이후 소유 비중이 20%에서 28%로 상승했습니다. 버나인은 여전히 장기 전망을 제시하며, 2033년까지 비트코인 가격 100만 달러를 목표로 보고 있습니다.

월스트리트의 비트코인 관련 심리가 변화하고 있습니다. 최근 10월 $126,000 정점에서 30% 하락한 이후, 비트코인의 가장 큰 지지층조차 단기 전망치를 낮추기 시작했습니다.

가장 강력한 암호화폐 강세론자로 꼽힌 스탠다드차타드는 2026년 목표가를 기존 $300,000에서 절반 수준인 $150,000로 하향 조정했으며, $500,000 목표가는 2028년이 아닌 2030년으로 미뤘습니다.

버스타인 분석가들은 2025년 말 기준 $150,000 목표를 유지하고 있지만, 올해 $200,000에 대한 기존 전망은 철회했습니다. 그럼에도 불구하고 그들은 비관적이지 않습니다. 비트코인이 과거 4년 주기 호황과 불황 사이클에서 벗어나 더 안정적인 성장 궤도에 올랐다고 보며, 단지 속도가 느려졌을 뿐이라고 봅니다.

이러한 전환은 기관 자금 유입이 줄어드는 시점과 맞물립니다. 월요일 현물 비트코인 ETF에서는 $60백만 규모의 순유출이 발생했으며, 한때 비트코인을 대량 매수하던 기업들의 재무 관리 전략도 후퇴하고 있습니다.

스탠다드차타드의 제프리 켄德里크는 디지털 자산 재무(DATs)들이 더 이상 대규모 매수를 감당할 충분한 재무제표를 보유하고 있지 않다고 설명합니다.

실버는 화요일 온스당 60달러를 돌파하며 60.535달러까지 치솟았다가, 내일 연준의 금리 인하가 예상됨에 따라 트레이더들이 금속 매수에 나서면서 약 60.44달러에서 마감됐다.

이번 급등은 특히 런던에서 물리적 시장의 긴박함이 수개월간 이어진 결과다. 런던에서는 인도와 실버 기반 ETF들의 대규모 매입으로 인해 10월 재고가 급감했다.

새로운 선적 물량이 일부 압박을 완화했지만, TD 증권은 런던의 자유 유통 실버를 2억 온스로 추정한다. 반면 중국 등 다른 허브들은 여전히 10년래 최저치를 기록하고 있다.

골드는 0.7% 상승하며 2025년 상승세를 60% 가까이로 확장했다. 투자자들은 파월 의장의 다음 행보를 주시하고 있다. 피치 솔루션스의 일원인 BMI 애널리스트들은 연준이 너무 일찍 정지를 취할 경우 금 가격이 4,000달러 아래로 떨어질 수 있다고 경고했다.

그럼에도 강력한 ETF 유입과 중앙은행의 비축은 금 가격을 높은 수준으로 유지하는 데 기여했다. PIMCO는 주권 국가들이 국채보다 금을 선호하면서 더 많은 상승 여력이 있을 것으로 전망한다.

비트코인은 화요일 9만5천 달러를 돌파하며 일일 상승률을 거의 5%로 밀어 올렸으나 모멘텀은 흔들리고 있다. 트레이더들은 연준을 주의 깊게 관찰 중이며, 시장은 내일 25bp의 금리 인하를 여전히 예상하고 있다.

하지만 CME 페드워치와 폴리마켓의 데이터에 따르면 이제 더 많은 투자자들이 연준이 1월 중 금리 동결을 할 것이라고 예측하고 있습니다. 제롬 파월 의장의 내일 발언이 올해 나머지 기간의 방향성을 설정할 수 있습니다.

이더리움은 8.3% 급등하며 $3,370를 기록했고 알트코인들도 동반 상승했습니다. XRP는 4.5%, 솔라나는 6% 이상 올랐고, BNB는 $923로 상승했습니다. DOGE는 6%의 상승률로 $0.15를 돌파했으며, ADA는 몇 주 만에 가장 큰 움직임인 9.2%가 급등했습니다.

청산 현황을 보면 비트코인은 $1억 3,700만, 이더리움은 $9,700만, 솔라나, XRP, DOGE, BNB 모두 수천만 달러 이상의 청산 규모를 기록했습니다. 유일한 적자 종목은 초기 모멘텀에도 불구하고 3.4% 하락한 HYPE입니다.

Twenty One Capital의 주가는 화요일 장 시작과 함께 급락하여, 월스트리트 거대 기업 하워드 럿닉의 회사가 지분한 SPAC인 칸터 이쿼티 파트너스와 합병 후 첫 거래일 동안 24% 폭락했습니다.

텍사스 오스틴에 본사를 둔 새로운 암호화폐 재무 관리 회사는 $14.27의 칸터 최종 SPAC 가격보다 낮은 $10.74에 거래를 시작했습니다. 뉴욕 시간 오전 중반 기준 주가는 약 $10.89에 형성되어 시가총액은 약 $38억 달러였으며, 이는 현재 보유하고 있는 $39억 달러 상당의 비트코인 가치보다 낮은 수치로 다소 아이러니한 상황입니다.

Strike를 운영 중이며 현재 Twenty One의 CEO인 잭 말러스는 마이클 세일러의 Strategy처럼 디지털 자산 업계의 주요 기업으로 도약하려는 이 기업의 방향을 이끌고 있습니다.

하워드 루트닉의 아들이자 칸토어 피츠제럴드의 의장인 브랜든 루트닉은 칸토어 이쿼티 파트너스의 CEO로서 SPAC 측면을 주도하고 있습니다. 투자자들은 만만치 않습니다. 테더, 비트핀덱스, 소프트뱅크가 모두 이 프로젝트에 대규모 지분을 보유하고 있습니다.