La SEC amende un échange populaire pour avoir vendu des titres non enregistrés lors d'une ICO

La Securities and Exchange Commission (SEC) des États-Unis a imposé des amendes d'environ 4 millions de dollars à l'échange de cryptomonnaies Coinme pour avoir supposément offert des titres non enregistrés et fait des déclarations trompeuses sur son jeton crypto UpToken (UP).

Selon la SEC, Coinme, sa filiale Up Global SEZC et le PDG des deux entreprises, Neil Bergquist, ont réglé les accusations liées à une Offre Initiale de Pièces (ICO) de UP menée entre octobre et décembre 2017. La SEC a allégué que l'ICO était un contrat d'investissement au sens du test Howey et constituait une offre de titres non enregistrée.

Coinme amende pour violation des lois sur les titres

L'ICO a levé environ 3,6 millions de dollars pour étendre la flotte de guichets automatiques Bitcoin de Coinme, avec 30 guichets ajoutés grâce au financement de l'ICO. Les détenteurs du jeton ont reçu des récompenses telles que des frais réduits et des remboursements en espèces payés en natif chaque fois qu'ils utilisent le guichet automatique.

Vite fait, en janvier 2019, Coinme a modifié son offre après s'être associé à Coinstar pour utiliser ses kiosques de comptage d'espèces pour effectuer les transactions plutôt que ses guichets automatiques. D'ici juillet 2019, Coinme a fermé tous ses guichets automatiques. Depuis lors, il n'y a plus eu d'utilisation pour UpToken, sa capitalisation boursière chutant à environ 50 000 $ et les volumes de trading sur 24 heures dépassant à peine 180 $.

La SEC a également découvert que Coinme et Up Global avaient fait de fausses déclarations sur la demande du jeton et le montant qu'ils ont gagné après l'offre. L'entreprise affirmait que l'achat de son jeton par les échanges pour financer son programme générerait de la demande.

Cependant, la SEC a affirmé que Bergquist et Up Global ont pris des mesures avant et pendant l'ICO pour pousser à une offre de jetons qui réduirait le besoin de Coinme d'acheter le jeton après l'ICO pour le programme de récompenses des guichets automatiques.

La SEC a également affirmé que Coinme a envoyé 160 BTC, valant plus d'un million de dollars à l'époque, à un portefeuille Up Global utilisé pour recevoir des fonds dans l'ICO. Up Global a renvoyé environ 14,5 millions de UP avec une remise à Coinme, et la transaction a créé l'impression qu'un tiers avait effectué un gros achat.

De plus, Bergquist a négocié une transaction aller-retour de 500 Bitcoin en jetons UP avec une société hongkongaise non identifiée, Coinme empruntant les fonds pour acheter davantage de UP avec une remise. La transaction a également été utilisée pour créer une impression de demande pour les jetons.

Les parties impliquées ont accepté de payer les pénalités

Bergquist a réglé les accusations et a accepté de payer une pénalité de 150 000 $ et d'être interdit d'agir en tant que dirigeant d'une société publique pendant trois ans.

Up Global a accepté de payer une pénalité de 3,52 millions de dollars, pour laquelle Coinme était également responsable. Coinme a accepté de payer une pénalité de 250 000 $. Coinme n'a publié aucun commentaire public sur cette affaire.

La SEC a mis en garde les investisseurs contre les risques liés à l'investissement dans les cryptomonnaies, en particulier celles qui ne sont pas enregistrées auprès du régulateur, et a pris des mesures contre de nombreuses entreprises pour violation des lois sur les titres. Alors que le marché des cryptomonnaies continue de croître, les investisseurs devraient faire preuve de prudence et effectuer des recherches approfondies avant d'investir dans tout actif numérique.