Bitcoin se rapproche d'une percée majeure, sa hausse rattrapant celle des actions américaines

Bitcoin est sur le point de connaître une forte hausse. Caleb Franzen, le créateur de Cubic Analytics, a mis en évidence des données clés indiquant que Bitcoin est sur le point de faire un grand mouvement.

Les recherches de Franzen analysent les fluctuations de prix depuis novembre 2022. Il utilise l'oscillateur Williams %R sur 120 jours pour tracla dynamique du prix du Bitcoin. Cet indicateur s'est avéré fiable pour prédire l'évolution Bitcoin .

Les actions et Bitcoin rattrapent leur retard

Par le passé, lorsque cet oscillateur est passé de la zone de survente à la zone de surachat, le prix du Bitcoina connu une forte hausse. Ce fut le cas en janvier 2023, lorsque Bitcoin a bondi de 48 % en trois mois.

Le même phénomène s'est reproduit en octobre 2023, Bitcoin bondissant de 123 % en seulement six mois. Selon Franzen, ces signaux sont trèstron.

Depuis le 14 janvier 2023, Bitcoin a progressé de 226,8 % et, depuis le 23 octobre 2023, de 106,9 %. Les investisseurs suivent de près son cours, Bitcoin atteint son plus haut niveau depuis juillet 2024.

Alors que Bitcoin est en hausse, les actions le sont également. Franzen a noté que les actions atteignent des niveaux records et que la participation augmente sur l'ensemble du marché.

De nombreux ETF ont atteint leur plus haut niveau de clôture hebdomadaire historique, allant des actions de valeur aux actions de construction résidentielle, en passant par les actions de courtiers, les actions aérospatiales et de défense, et bien plus encore.

D'après Franzen, 33 ETF différents ont atteint des sommets historiques à la fin de la semaine dernière. Il a également souligné la performance de MicroStrategy (MSTR).

L'action a clôturé à de nouveaux sommets, enregistrant une hausse de 241,76 % depuis le début de l'année. Quiconque aurait acheté des actions MSTR fin 2023 aurait vu son investissement multiplié par 3,4.

Mais les investisseurs sont divisés. Certains pensent que le cours de MSTR peut encore progresser en raison de l'exubérance du marché, tandis que d'autres estiment que l'action est déconnectée des fondamentaux.

Quoi qu'il en soit, le MSTR est toujours en hausse, et les ETF à effet de levier de REX Shares offrent aux investisseurs un moyen d'accroître leur exposition.

D'après Franzen, le contexte macroéconomique général est resté calme. L'indicateur le plus important était l'estimation du PIB de la Réserve fédérale d'Atlanta pour le troisième trimestre 2024 (données issues de GDPNow).

Elle a été révisée à +3,4 % de croissance annualisée, ce qui marquerait une accélération de l'activité économique par rapport au premier et au deuxième trimestre 2024. Pour l'instant, le marché continue de progresser et les investisseurs se demandent quand la prochaine récession pourrait survenir.

Performance relative du Bitcoin

On parle beaucoup des performances du Bitcoinpar rapport aux actions. Depuis des mois, Bitcoin est à la traîne par rapport aux actions, peinant à suivre le rythme du marché dans son ensemble.

Malgré cela, Bitcoin affiche une hausse de 61,6 % depuis le début de l'année, surpassant largement le Nasdaq-100, qui progresse de 20,7 % sur la même période. L'essentiel de cette progression a été enregistré au premier trimestre.

Franzen a analysé la performance relative du Bitcoin par rapport à l'indice S&P 500 à pondération égale. En termes relatifs, Bitcoin n'a pas pu dépasser ses précédents sommets historiques de 2021 par rapport à cet indice.

Après avoir rencontré une résistance, Bitcoin s'est consolidé au sein d'un canal de régression. Il commence désormais à sortir de ce canal.

Franzen a exposé une stratégie aux traders. La percée actuelle laisse présager une hausse relative Bitcoin d'environ 16 % avant qu'il n'atteigne le point médian d'une zone de résistance potentielle.

Il suggère de placer un ordre stop loss en dessous des récents sommets pivots afin de se prémunir contre une baisse relative de 2,2 %. Cette configuration offre un rendement de 7,15 fois le risque encouru.

Si le seuil de perte est atteint, les traders pourraient vendre leurs positions Bitcoin tout en conservant leurs positions courtes sur actions, réalisant ainsi des gains en cas de repli des cours.

Franzen a clairement indiqué qu'il ne prévoyait pas d'appliquer lui-même cette stratégie, mais il l'a partagée pour montrer comment les traders pouvaient tirer profit de la performance relative Bitcoin et des actions.

Même lorsque les pessimistes ont mis en garde contre une faible amplitude du marché en juin 2024, cela n'a pas freiné la hausse. Selon Franzen, leurs avertissements n'ont produit aucun résultat significatif.

Il estime que comprendre l'expansion du marché est essentiel pour naviguer dans les marchés haussiers. Or, deux indices sous-estimés – l'indice arithmétique Value Line et l'indice géométrique Value Line – atteignent de nouveaux sommets. 

Ces indices tracla performance moyenne des actions américaines et montrent à quel point ce rebond s'est généralisé.