Bitcoin はブレイクアウトに近づいている。Cubic Analyticsの創設者であるカレブ・フランゼン氏は、 Bitcoin 大きな動きを見せようとしていることを示す重要なデータを指摘した。.
フランゼン氏の研究は、2022年11月まで遡る価格変動を詳細に分析しています。彼は120日間のウィリアムズ®オシレーターを用いて Bitcoinの価格モメンタムを trac。この指標は、 Bitcoin 今後の方向性を示す上で信頼性の高い指標となっています。.
株と Bitcoin が追いつく
過去には、このオシレーターが売られ過ぎから買われ過ぎの領域に移行した際に、 Bitcoinの価格が急騰しました。2023年1月には、 Bitcoin 価格が3ヶ月で48%も急騰しました。.
2023年10月にも同様のことが起こり、 Bitcoin はわずか6ヶ月で123%急騰しました。フランゼン氏によると、これらのシグナルからのリターンは非常にtronです。.
2023年1月14日以降、 Bitcoin 226.8%上昇し、2023年10月23日以降は106.9%上昇しました。 Bitcoin 動向を注視しています。.
Bitcoin が上昇するにつれ、株価も上昇している。フランゼン氏は、株価が過去最高値に達しており、市場全体で参加者が増加していると指摘した。.
バリュー株から住宅建設株、証券会社株、航空宇宙・防衛株など、さまざまな ETF が週次終値で過去最高を記録しました。.
フランゼン氏によると、先週末までに33のETFが過去最高値を記録した。また、マイクロストラテジー（MSTR）のパフォーマンスにも言及した。.
年初来で241.76%上昇し、最高値で取引を終えました。2023年の年末にMSTRを購入した人は、投資額の3.4倍の利益を得ることになります。.
しかし、投資家の間では意見が分かれている。市場の熱狂によりMSTRは上昇する可能性があると考える投資家がいる一方で、この銘柄はファンダメンタルズから乖離していると主張する投資家もいる。.
いずれにせよ、MSTR は依然として上昇傾向にあり、REX Shares のレバレッジ ETF は投資家にさらなるエクスポージャーを得る手段を提供しています。.
フランゼン氏によると、マクロ経済環境全般も静穏な状態が続いている。最も重要な指標は、アトランタ連邦準備銀行による2024年第3四半期のGDPナウ推計値だった。.
年率成長率は+3.4%に修正され、2024年第1四半期および第2四半期と比較して経済活動が加速することを示しています。今のところ、市場は上昇を続けており、投資家は次の景気後退がいつ訪れるのか疑問に思っています。.
Bitcoinの相対的なパフォーマンス
Bitcoinと株式のパフォーマンスを比較すると、多くの議論が交わされています。しかし、 Bitcoin は数ヶ月間、株式市場よりも低迷し、市場全体の動きに追いつくことができていません。.
にもかかわらず、 Bitcoin は年初来で61.6%上昇しており、今年20.7%上昇しているナスダック100指数を大きく上回っています。上昇の大部分は今年第1四半期に発生しました。.
フランゼン氏は、 Bitcoin と等価加重S&P500指数の相対的なパフォーマンスを比較した。相対的に見ると、 Bitcoin 2021年の等価加重指数に対してこれまでの最高値を更新できなかった。.
抵抗に直面したものの、回帰チャネル内で推移してきました。現在、 Bitcoin そのチャネルを突破し始めています。.
フランゼン氏はトレーダー向けの戦略を示した。進行中のブレイクアウトは、 Bitcoin 潜在的な抵抗ゾーンの中間点に達する前に、約16%の相対的な上昇が見込まれることを示唆している。.
彼は、2.2%の相対的な下落リスクを回避するために、直近のピボット高値より下にストップロスを設定することを提案しています。この設定では、リスク1単位あたり7.15倍のリターンが得られます。.
ストップロスが発動した場合、トレーダーはショート株式ポジションを保持したまま Bitcoin エクスポージャーを売却し、株価が下落した場合に利益を得ることができる。.
フランゼン氏は、この戦略を自ら実行する計画はないことを明らかにしたが、トレーダーが Bitcoin と株式の相対的なパフォーマンスをどのように活用できるかを示すためにこの戦略を共有した。.
2024年6月に弱気派が価格幅の縮小を警告したにもかかわらず、上昇は止まりませんでした。フランゼン氏によると、彼らの警告は意味のあるリターンを生み出さなかったとのことです。.
彼は考えています。現在、過小評価されている2つの指数、バリューライン算術指数とバリューライン幾何指数が最高値を更新しています。
これらの指数は米国の株式の平均的なパフォーマンスを trac、この上昇がいかに広範囲に及んでいるかを示しています。.
