Задолженность домохозяйств в США достигла исторического максимума в 18,2 триллиона долларов после роста на 167 миллиардов долларов в первом квартале

Согласно последнему отчету Федерального резервного банка Нью-Йорка, задолженность домохозяйств в США в первом квартале 2025 года выросла на 167 миллиардов долларов, достигнув рекордной отметки в 18,2 триллиона долларов.

По сравнению с десятью годами ранее общий объем задолженности домохозяйств вырос на 7 триллионов долларов, усугубляя и без того тяжелое положение семей. Резкий рост в этом квартале в основном обусловлен ипотечной задолженностью, которая подскочила на 199 миллиардов долларов, достигнув ошеломляющей отметки в 12,8 триллионов долларов.

В то же время,dent остатки по студенческим кредитам на 16 миллиардов долларов, достигнув 1,6 триллиона долларов, что стало очередным рекордным показателем. Однако выросли не все суммы. Задолженность по автокредитам снизилась на 13 миллиардов долларов, составив 1,6 триллиона долларов, а остатки по кредитным картам упали на 29 миллиардов долларов, до 1,2 триллиона долларов. Тем не менее, общая нагрузка стала тяжелее, чем когда-либо, и очевидно, что все больше людей оказались в ловушке долгосрочной задолженности без возможности быстрого выхода.

Давление на ипотечные кредиты растет, поскольку доступное жилье остается недоступным

Нынешний кризис на рынке жилья начался в первые годы пандемии. Ипотечные ставки упали до исторически низких уровней, и это заставило покупателей спешить приобрести недвижимость. Эта суматоха не прекращалась. При таком высоком спросе и низком предложении цены быстро росли.

Согласно индексу S&P CoreLogic Case-Shiller, к марту этого года цены на жилье по всей стране были на 39% выше, чем в марте 2019 года.

Даже сейчас цены продолжают расти. И хотя на рынок наконец-то поступает больше домов, предложение растет не в тех местах, в основном в более высоких ценовых категориях. Между тем, дома в нижнем и среднем ценовом диапазоне, которые действительно нужны большинству людей, по-прежнему трудно найти. Это приводит к тому, что продажи домов в этих ценовых категориях отстают, в то время как дорогие предложения продолжают поступать.

Подробный отчет Национальной ассоциации риелторов и сайта Realtor.com попытался разобраться в том, кто на самом деле может себе что позволить. Они сосредоточились на покупателях, использующих стандартную 30-летнюю ипотеку с фиксированной ставкой, и рассчитали, какие объекты недвижимости будут доступны по цене, если на ипотеку, налоги и страховку будет уходить не более 30% дохода. Картина выглядит мрачной.

Наибольший рост числа доступных по цене домов наблюдался среди домохозяйств с доходом от 75 000 до 100 000 долларов, хотя это означало лишь увеличение с 20,8% объявлений в марте 2024 года до 21,2% в марте 2025 года. В марте 2019 года домохозяйства с тем же уровнем дохода могли позволить себе 48,8% объявлений.

В отчете говорится, что по-настоящему сбалансированный рынок означал бы, что эта группа должна иметь возможность позволить себе 48% доступного жилья. Для достижения этой цели сейчас необходимо, чтобы на рынке появилось еще 416 000 домов, выставленных на продажу по цене 255 000 долларов или ниже.

Покупатели с низким доходом остаются в стороне по мере углубления неравенства

Ситуация ухудшается на более низких уровнях дохода. В марте домохозяйство с доходом в 50 000 долларов могло позволить себе лишь 8,7% выставленных на продажу домов. Это снижение по сравнению с 9,4% годом ранее и значительно ниже 27,8% в марте 2019 года. А покупатели с доходом в 250 000 долларов и более? Они имеют доступ как минимум к 80% рынка.

Даниэль сказала, что большая часть улучшения ситуации с предложением жилья произошла на Среднем Западе и Юге, где в таких городах, как Акрон, Сент-Луис и Питтсбург, теперь достаточно жилья, чтобы удовлетворить спрос. В других регионах — Роли, Де-Мойне и Гранд-Рапидсе — ситуация улучшилась, но они еще не достигли желаемого уровня.

Однако в 100 крупнейших мегаполисах страны 40% по-прежнему испытывают трудности. В таких городах, как Сиэтл и Вашингтон, наблюдается некоторый рост числа доступных по цене предложений жилья, но покупателям там по-прежнему необходимо зарабатывать более 150 000 долларов, чтобы позволить себе хотя бы половину доступного жилья.

В таких городах, как Остин, Сан-Франциско и Денвер, которые когда-то были перегреты, сейчас наблюдается улучшение доступности жилья. В отчете говорится, что при правильном сочетании строительства, изменений спроса и местной политики прогресс возможен.

«Это говорит нам о том, что при правильном сочетании нового строительства, изменений на рынке и усилий местной политики даже самые сложные рынки могут начать двигаться к равновесию», — говорится в отчете.