В дата-центре под Осакой теперь работают тысячи новейших чипов Nvidia для Tencent, что позволяет компании обходить ограничения на аппаратное обеспечение, установленные Вашингтоном, и при этом оставаться в рамках закона.
Графические процессоры размещены на площадке, принадлежащей японской компании Datasection, которая ранее продавала маркетинговые решения, а в прошлом году переориентировалась на инфраструктуру искусственного интеллекта.
По словам источников, знакомых с условиями сделки, этот поворот событий привлек к Tencenttracна сумму более 1,2 миллиарда долларов, заключенные через стороннего партнера.
Этиtracохватывают значительную часть первой партии процессоров Blackwell компании Datasection, состоящей из 15 000 единиц, которые размещены в Японии в тот момент, когда Китай не может импортировать аналогичные чипы.
Этот шаг позволил Datasection войти в число восходящих игроков на азиатском рынке неооблачных вычислений, в группу которых входят CoreWeave в США и Nebius в Европе. Эти операторы сдают в аренду оборудование Nvidia в огромных масштабах и обслуживают глобальные технологические компании, нуждающиеся в вычислительных мощностях.
Норихико Исихара, генеральный директор Datasection, заявил, что изменение спроса было колоссальным. Он сказал, что «менее чем полгода назад… 5000 чипов B200 было достаточно для поддержки моделей ИИ», но сейчас минимальный спрос удвоился, и «10 000 должны быть минимальным требованием».
Его комментарий точно отражает темпы развития этого рынка и объясняет, почему такие компании, как Tencent, так быстро стремятся обеспечить себе мощности по производству графических процессоров за рубежом.
Расширение доступа к графическим процессорам за рубежом и заключение долгосрочныхtrac.
Крупнейшие китайские платформы были вынуждены прибегать к зарубежным обходным путям после того, как правила экспорта США заблокировали ввоз лучших чипов Nvidia в страну. Компания Datasection выросла на фоне усиления этого давления, а в мае Трамп отменил план времен Байдена по устранению этой лазейки.
Проект в Осаке был завершен вскоре после этого. Ранее в этом месяце Белый дом одобрил поставку в Китай чипов Nvidia более низкого уровня, что может помочь Tencent возобновить строительство собственных площадок на внутреннем рынке.
Однако аналитики говорят, что подход с использованием офшорных площадок может остаться популярным. Линь Цинъюань из Bernstein Research заявил, что аренда вычислительных ресурсов за рубежом может стать «болееtracвариантом для китайских технологических групп».
По словам источников, знакомых с деятельностью этих компаний, Tencent, Alibaba и ByteDance занимаются обучением моделей за пределами Китая и продают результаты своей работы.
Компания Datasection рассчитывает использовать более 100 000 Nvidia на своих будущих предприятиях. Первые 15 000 чипов в основном закуплены по контрактам с Tencenttrac, назвав компанию лишь «крупным клиентом»dent.
Цена акций Datasection выросла почти на 185% в этом году, хотя и упала с летнего максимума выше 4000 иен, поскольку трейдеры опасаются чрезмерных инвестиций и реагируют на атаку коротких позиций на компанию.
Строительство гипермасштабного кластера B300 в Сиднее и пристальное внимание к проекту
В июле компания Datasection договорилась о покупке 5000 чипов B200 за 272 миллиона долларов для своего предприятия в Осаке, при поддержке трехлетнегоtracна 406 миллионов долларов с одной из крупнейших в мире компаний, предоставляющих облачные услуги. В августе прибыли ящики с серверами, заполненные новыми графическими процессорами.
Вскоре после этого Datasection и её партнёр подписали ещё одно трёхлетнее соглашение на сумму 800 миллионов долларов о строительстве второго центра обработки данных для ИИ в Сиднее. В этом новом кластере будут использоваться десятки тысяч чипов B300, которые превосходят по производительности версии, разрешенные Nvidia для продажи в Китае.
Компания Datasection сообщила, что первые 10 000 процессоров B300 обойдутся в 521 миллион долларов. Исихара заявил, что этот объект станет «первым в мире гипермасштабным кластером искусственного интеллекта, использующим чипы B300». Источники, знакомые с проектом, сообщили, что основным пользователем, как ожидается, станет Tencent.
Компания Tencent заявила, что соблюдает все законы и что использование ею «облачных вычислительных сервисов является прозрачным и законным».
Исихара сказал, что покупка видеокарт — это его самая большая статья расходов. Он распределяет эти затраты на пять лет, в то время как клиентские контракты обычно заключаются на три года с возможностью продления на два года.
Для защиты данных клиентовtracзаключаются через партнера; для Tencent таким партнером является базирующаяся в Токио компания NowNaw. Datasection может расторгнуть соглашения, если правила взаимодействия между США и Китаем снова ужесточятся.
Компания также подверглась критике. Один из продавцов акций в короткую поставил под сомнение связи с Tencent и с First Plus Financial Holdings, сингапурским инвестором.
Компания Datasection заявила, что ее проекты «полностью соответствуют всем применимым законам и нормативным актам». Позже Исихара сообщил, что были получены разрешения Министерства торговли США и Nvidia на использование графических процессоров.
Компания Datasection привлекает 50 миллиардов юаней за счет выпуска варрантов для First Plus, что может привести к размыванию доли акционеров до 200%. Инвестор, принадлежащий гражданину Китая, хочет сохранить свою долю ниже одной трети.
Исихара заявил, что First Plus не хочет объединять Datasection в своей отчетности и отказался от прав голоса, чтобы избежать пристального внимания со стороны японского валютного контроля. Компания First Plus отказалась от комментариев.
Компания сейчас активно осваивает облачные сервисы и нацелена на Европу. Она наняла испанского политика Пабло Касадо Бланко на должность председателя совета директоров и включила Джона Эллиса Буша-младшего в свой совет директоров.
Исихара заявил, что высокий спрос на вычислительные мощности для графических процессоров позволяет легко заменить клиентов, если правила экспорта снова изменятся. В худшем случае, по его словам, «нам, возможно, придется остановить работу, скажем, на неделю», назвав этот актив «очень привлекательным».
