В ближайшее время ожидается шорт-сквиз на Биткоине, BTC опускается ниже $108K на фоне напряженности
- Биткоин опустился ниже 108 000 долларов на фоне медвежьих настроений, создавая условия для потенциального шорт-сквиза по всему рынку.
- Аналитики указывают на 14 млрд долларов в коротких позициях и отрицательные ставки финансирования как сигналы грядущего разворота вверх.
- Ончейн-данные показывают, что рыночный цикл Биткоина находится в фазе коррекции середины цикла; ключевая поддержка — 107 000 долларов, сопротивление — около 111 000 долларов.
Массовый обвал 10 октября, в ходе которого Биткоин (BTC) опускался до $102 000, сейчас почти затмевается коррекцией цены неделей позже; график ликвидаций показывает классическую настройку для шорт-сквиза на рынке, если король криптовалют снова пересечет отметку в $111 000.
Биткоин опустился ниже $108 000 во вторник в ходе торгов перед открытием рынка в США, теперь он консолидируется около $107 700 после снижения цены на 3,7% за последние 24 часа. Трейдеры пытаются понять, что делать, получая смешанные сигналы, что привело к резкому падению ставок финансирования в зону, где короткие ставки начинают приносить прибыль держателям длинных позиций.
По словам аналитиков, существует совокупных шорт-ставок с кредитным плечом на сумму $14 млрд, готовых к ликвидации, если медвежий тренд Биткоина изменится и цена поднимется до своего исторического максимума в $124 000.
Шорт-сквиз неизбежен, если BTC вернется к опционному уровню $110,000
Данные по бессрочным фьючерсам показывают, что ставки финансирования стали отрицательными, что сигнализирует о том, что короткие позиции снова начинают платить держателям длинных позиций. Согласно данным Coinglass, открытый интерес по фьючерсам на BTC упал примерно на $20 млрд с 9 октября, когда BTC достиг своего исторического максимума.
Отрицательные ставки финансирования и снижающийся объем коротких позиций указывают на дисбаланс, который может усилить внезапные развороты цены. Трейдеры теперь внимательно следят за тем, сможет ли Биткоин вернуть уровень $111 000, который, по мнению аналитиков, является триггером для следующего сквиза.
Другие аналитики сравнивают текущую ситуацию с январем 2021 года, когда король криптовалют взлетел с $30 000 до более чем $40 000 всего за несколько дней, заставив медвежьи трейдеров врасплох. Сжатие также произошло весной 2024 года в США, когда победа Дональда Трампа на президентских выборах вызвала недельный рост, впервые отправив Биткоин выше отметки в $100 000, ликвидировав миллионы долларов в коротких позициях с кредитным плечом.
Ончейн-аналитическая компания CryptoQuant, чей ИндексCombined рынка Биткоина (BCMI), агрегирующий несколько индикаторов здоровья рынка, откатился к нейтральной зоне 0,5 — середине между переоценкой и недооценкой в рамках рыночных циклов Биткоина.
В предыдущих циклах, наблюдавшихся в 2020 году и начале 2024 года, повторное тестирование диапазона 0,45–0,5 означало конец коррекционных фаз и предшествовало новым этапам расширения. Как объясняет Woominkyu, это период охлаждения, когда спекулятивная активность снижается и сбрасываются метрики долгосрочной стоимости.
В настоящее время MVRV Биткоина находится на уровне около 1,8, что значительно ниже исторических уровней переоценки выше 3,0, тогда как SOPR близок к 1,02, балансируя между фиксацией прибыли и накоплением.
«Все компоненты указывают на структурную коррекцию середины цикла, а не на макроэкономический пик», — сказал Woominkyu в своем анализе. «Если BCMI отскочит от 0,5 до 0,6, импульс может возобновиться в сторону нового локального максимума. Но если он пробьет уровень ниже 0,45, может последовать длительная консолидация».
Рынок в недоумении, не знает, что делать
Наблюдатель за рынком и участник CryptoQuant Darkfost считает, что актив может входить в то, что называется «фазой неверия» — психологической стадии, когда цены начинают снова расти, но уверенность инвесторов низка из-за негативных коррекций цены.
Ставки финансирования Биткоина оставались отрицательными на уровне около -0,004% в течение шести из последних семи дней из-за устойчивых коротких позиций на рынке. Продолжительный период отрицательного финансирования указывает на то, что трейдеры все еще склоняются к коротким позициям, несмотря на стабилизацию цен выше $107 000.
Тем не менее, данные о потоках на биржах показывают, что в последние дни с бирж было выведено около 18 000 BTC, тогда как на них поступило примерно 16 000 BTC. Небольшой чистый отток свидетельствует о том, что накопление происходит умеренными темпами, что также означает отсутствие уверенности рынка в том, куда пойдет цена BTC.
Быки Биткоина не смогли удержать цену выше $111 000, столкнувшись с откатом со стороны медведей, которые превратили этот уровень в новое сопротивление. Им необходимо удержать зону поддержки на уровне $107 000, так как устойчивое пробитие этого уровня вниз может сместить баланс давления продаж в сторону роста и продлить фазу консолидации.
Если вы читаете это, вы уже впереди. Оставайтесь с нами, подписавшись на нашу рассылку.
Отказ от ответственности. Предоставленная информация не является торговой рекомендацией. Cryptopolitan.com Мы не несем ответственности за любые инвестиции, сделанные на основе информации, представленной на этой странице. Мы настоятельно рекомендуем проводить независимое исследование и/или проконсультироваться с квалифицированным специалистом перед принятием любых инвестиционных решений.
Флоренс Мучай
Флоренс уже 6 лет освещает новости в сферах криптовалют, игр, технологий и искусственного интеллекта. Её образование по специальности «Компьютерные науки» в Университете науки и технологий Меру, а также обучение управлению в чрезвычайных ситуациях и международной дипломатии в MMUST обеспечили ей отличные языковые навыки, наблюдательность и технические компетенции. Флоренс работала в группе VAP Group и была редактором в нескольких крипто-медиа.
