В стремительно развивающемся мире технологий появление искусственного интеллекта (ИИ) стало поистине революционным событием. По мере дальнейшего развития ИИ не только возникают новые вызовы и возможности, но и риски для инвесторов. Эксперты Morningstar Investment Management (MIM) выделили интересную перспективу на 2024 год — выйти за рамки крупных игроков на рынке ИИ и сосредоточиться на так называемых «вторичных производных инструментах». Такой подход предоставляет инвесторам уникальную возможность инвестировать в тему ИИ без высоких рисков переоценки, связанных с крупными компаниями, занимающимися ИИ, такими как Nvidia.
Золотая лихорадка искусственного интеллекта
Интерес инвесторов к ИИ поражает воображение, о чем свидетельствует значительный приток средств вmatic фонды ИИ и больших данных в глобальном масштабе, а также стремительный рост цен на акции крупнейших игроков на рынке ИИ. Однако MIM предполагает, что инвесторам следует рассмотреть нераскрытый потенциал производных финансовых инструментов в сфере ИИ, вместо того чтобы следовать за толпой.
Что такое стратегии с использованием вторых производных?
Компании, работающие в сфере производных финансовых инструментов, — это не традиционные производители микросхем или поставщики технологических интерфейсов. Вместо этого, это организации, способные эффективно интегрировать искусственный интеллект в свою деятельность, создавая новые возможности для роста доходов за счет использования эффекта ripple , вызванного ИИ.
Примеры игр, основанных на второй производной
- Консалтинговые ИТ-компании: Многим не хватает опыта и финансовых ресурсов для разработки и поддержки своих платформ искусственного интеллекта. Консалтинговые ИТ-компании, обладающие техническими возможностями в области услуг искусственного интеллекта, могут помочь удовлетворить этот спрос.
- Поставщики услуг по управлению данными: размещение корпоративных данных, используемых для моделирования в рамках искусственного интеллекта, имеет решающее значение. Поставщики услуг по управлению данными, предлагающие безопасные и эффективные услуги по размещению данных для приложений ИИ, представляют собой значимый дополнительный источник дохода.
- Провайдеры высокоскоростных сетей: для эффективного обучения моделей искусственного интеллекта требуется молниеносная обработка данных. Компании с самыми высокими скоростями сетей могут извлечь выгоду из возросшего спроса на услуги, вызванного инвестициями в генеративный ИИ.
- Центры обработки данных: Развитие ИИ приведет к взрывному росту спроса на вычислительные мощности и хранение данных. Центры обработки данных готовы к существенному и устойчивому росту бизнеса по мере расширения применения ИИ.
Несмотря на неоспоримый ажиотаж вокруг ИИ, инвесторам следует проявлять осторожность и учитывать долгосрочную устойчивость своих инвестиций. Вместо того чтобы гнаться за краткосрочными лидерами в периоды ажиотажа, возможно, будетdent сосредоточиться на компаниях с «экономическими преимуществами»
Что такое экономические рва?
Экономические рва — это конкурентные преимущества, защищающие компанию от легкого поглощения конкурентами. Эксперты MIM рекомендуют искать компании с экономическими рвами, поскольку они могут быть менее подвержены влиянию искусственного интеллекта. Эти рва могут основываться на:
- Затраты клиентов на смену поставщика: Компании с высокими затратами клиентов на смену поставщика, затрудняющими переход клиентов к конкурентам, хорошо защищены.
- Уникальные наборы данных: Компании, имеющие доступ к собственным и ценным наборам данных, обладают конкурентным преимуществом, поскольку эти данные могут быть использованы для получения аналитических выводов и внедрения инноваций на основе искусственного интеллекта.
- Сильныеtronбренды: зарекомендовавший себя бренд может обеспечить доверие и узнаваемость, которые новичкам трудно повторить, выступая в качестве защитного барьера.
Ценность необратимых изменений
Инвесторам также следует внимательно следить заdentустойчивых изменений в структуре отрасли и предпочтениях потребителей. Поскольку искусственный интеллект продолжает преобразовывать отрасли и поведение потребителей, наибольшую выгоду получают те компании, которые адаптируются и внедряют инновации.
Сфера искусственного интеллекта постоянно развивается, предлагая множество возможностей за пределами известных гигантов в этой области. Инвесторам, заинтересованным в ИИ, следует рассмотреть концепцию «вторичных производных инвестиций», которая охватывает компании, эффективно интегрирующие ИИ в свою деятельность для обеспечения роста. Кроме того, сосредоточение внимания на компаниях с экономическими преимуществами может обеспечить определенную защиту от потрясений, вызванных ИИ. По мере приближения 2024 года становится ясно, что вторая волна ИИ принесет как вызовы, так и победителей для тех, кто разумно ориентируется в этой сфере.
