TL;DR 요약
- AI 의 제2의 물결: 주요 플레이어 너머 투자 기회를 찾아보세요.
- 제2 도파 플레이: 성장을 위해 AI 를 통합하는 기업들
- 경제적 해자는 투자에서 AI 로 인한 교란을 막아줍니다.
빠르게 진화하는 기술 세계에서 인공지능(AI)의 등장은 혁명적이라 할 수 있습니다. AI가 계속 발전함에 따라 이는 교란과 기회를 제공할 뿐만 아니라 투자자에게도 위험을 가져옵니다. 모닝스타 인베스트먼트 매니지먼트(MIM) 전문가들은 2024년을 위한 흥미로운 관점을 제시했는데, 이는 주요 AI 플레이어를 넘어 그들이 말하는 '2차 파생 효과(Second Derivative Plays)'에 집중하는 것입니다. 이 접근 방식은 엔비디아와 같은 대형 AI 기업과 관련된 높은 평가액 위험 없이 AI 테마에 투자할 수 있는 독특한 기회를 제공합니다.
AI 금 rush
AI에 대한 투자자 관심은 전 세계적으로 AI 및 빅데이터 테마 펀드로의 상당한 유입과 주요 AI 플레이어의 주가 급등으로 입증될 정도로 경이롭습니다. 그러나 MIM은 투자자가 군중을 따르기보다는 AI 공간에서 아직 잠재력이 무한한 2차 파생 효과를 탐색하는 것을 고려해야 한다고 제안합니다.
2차 파생 효과란 무엇입니까?
파생 효과(Plays)는 전통적인 칩 제조업체나 기술 인터페이스 제공자가 아닙니다. 대신 그들은 AI를 자신의 운영에 효과적으로 통합하여 AI의 파급 효과를 활용하여 새로운 수익 성장 기회를 창출하는实体입니다.
2차 파생 효과의 예
- IT 컨설팅 회사: 많은 회사가 AI 플랫폼을 개발하고 유지하는 데 필요한 전문 지식과 재정 자원이 부족합니다. 인공지능 서비스 분야에서 기술적 역량을 갖춘 IT 컨설팅 회사는 이러한 수요를 충족하기 위해 개입할 수 있습니다.
- 데이터 관리 제공자: AI 모델링에 사용되는 엔터프라이즈 데이터를 호스팅하는 것은 매우 중요합니다. AI 애플리케이션을 위한 안전하고 효율적인 데이터 호스팅 서비스를 제공하는 데이터 관리 제공자는 상당한 '2차 파생 효과(Second Derivative Play)'를 나타냅니다.
- 고속 네트워킹 제공자: AI는 모델을 효과적으로 훈련하기 위해 초고속 데이터 처리가 필요합니다. 최고 수준의 네트워킹 속도를 갖춘 기업은 생성형 AI에 대한 투자로 인한 서비스 수요 증가를 활용할 수 있습니다.
- 데이터 센터: AI의 성장으로 인해 컴퓨팅 파워와 데이터 저장에 대한 수요가 폭발적으로 증가할 것입니다. AI 애플리케이션이 확장됨에 따라 데이터 센터는 상당하고 지속적인 비즈니스 증가를 경험할 준비가 되어 있습니다.
AI에 대한 열기가 부인할 수 없더라도, 투자자는 신중을 기하고 투자 장기 지속 가능성을 고려해야 합니다. 과열기 동안 단기 승자를 쫓기보다는 '경제적 해자(economic moats)'를 갖춘 기업에 집중하는 것이 더 현명할 수 있습니다.
경제적 해자란 무엇입니까?
경제적 해자는 회사가 경쟁자에게 쉽게 추월당하지 않도록 보호하는 경쟁 우위입니다. MIM 전문가들은 AI로부터의 교란에 덜 취약할 수 있는 경제적 해자를 갖춘 기업을 찾는 것을 권장합니다. 이러한 해자는 다음에 기반할 수 있습니다:
- 고객 전환 비용: 고객이 경쟁사로 전환하기 어렵게 만드는 높은 고객 전환 비용을 가진 기업은 잘 보호됩니다.
- 독특한 데이터 세트: 독점적이고 가치 있는 데이터 세트에 접근할 수 있는 기업은 이러한 데이터를 AI 기반 통찰력과 혁신에 활용할 수 있어 경쟁 우위를 점합니다.
- 강력한 브랜드: 잘 확립된 브랜드는 신규 진입자가 복제하기 어려운 신뢰와 인지도를 제공할 수 있어 보호용 해자(moat) 역할을 합니다.
영구적 변화의 가치
투자자들은 또한 산업 구조와 고객 선호도의 영구적 변화를 식별하는 데 경계해야 합니다. AI가 산업과 소비자 행동을 계속 재편함에 따라 적응하고 혁신하는 기업이 가장 큰 혜택을 받습니다.
AI 환경은 끊임없이 진화하며, 잘 알려진 분야의 거대 기업 너머로 많은 기회를 제공합니다. AI에 관심 있는 투자자들은 성장을 촉진하기 위해 운영에 AI를 효과적으로 통합하는 기업을 포괄하는 '2차 파생 효과' 개념을 고려해야 합니다. 또한 경제적 해자를 갖춘 비즈니스에 집중하면 AI 기반 교란으로부터 일정 정도의 보호를 제공할 수 있습니다. 2024년이 다가옴에 따라 AI의 두 번째 물결이 지혜롭게 환경을 탐색하는 이들에게 도전과 승자를 가져올 것임은 분명합니다.
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면책 조항. 제공된 정보는 투자 조언이 아닙니다. Cryptopolitan.com 본 페이지에 제공된 정보를 바탕으로 이루어진 투자에 대해 어떠한 책임도 지지 않습니다. 투자 결정을 내리기 전에 반드시 독립적인 조사나 자격을 갖춘 전문가의 상담을 강력히 권장합니다.
존 팰머
John Murangiri는 시장 분석 기술을 갖춘 채 Cryptopolitan에 합류했습니다. John(별명 JP)은 나이로비 대학교에서 대중 매체 및 미디어 연구 학사 학위를 취득했으며, 이전에는 InsideBitcoins.com과 Metacoingraph에 암호화폐 시장 인사이트를 기여한 바 있습니다.
