Ação da Microsoft testa suporte crítico perto de US$ 423 após forte recuo

A Microsoft está sentada exatamente em um ponto de pressão após uma forte venda que arrastou a ação para a faixa baixa dos US$ 420.

O preço caiu rapidamente após os resultados e apagou o recente rebote que empurrou as ações de volta em direção à média móvel de 200 dias. Os traders veem essa linha como uma verificação básica de saúde. Acima dela, as ações geralmente respiram com facilidade.

Testá-la aumenta o estresse. Abaixo dela, as coisas frequentemente ficam feias. No momento, a ação está presa nessa zona de perigo com pouco espaço para erro.

Antes dos resultados, a Microsoft já havia feito a parte difícil ao subir de volta ao nível de 200 dias. Esse rally não veio do nada. Os avisos eram claros nos gráficos e nos dados. Um cruzamento da morte apareceu duas semanas antes.

Esse sinal vem tarde, mas geralmente confirma uma mudança de direção. O preço também formou um topo duplo limpo e um topo arredondado.

Esses padrões apontavam para exaustão. O rebote em direção à média móvel foi uma corrida de alívio, não um novo rompimento, e alinhava a ação para a queda que se seguiu.

Ações caem abaixo de US$ 450 e estacionam perto de uma banda de suporte chave

A venda começou com um gap abaixo do primeiro suporte em torno de US$ 450. A partir daí, o preço deslizou diretamente para a área de US$ 423 a US$ 425.

Essa zona é importante por várias razões. Alinha-se com o gap de alta e o mínimo anterior da reação dos resultados de 30 de abril.

Esta é a primeira vez que o preço volta a esse nível, o que o torna um teste limpo. Os compradores frequentemente aparecem em um primeiro reteste, especialmente quando a queda elimina posições fracas.

A mesma área de preço também corresponde a uma retração chave do Fibonacci. Os traders usam esses níveis para identificar pausas durante recuos. Por enquanto, o nível está se mantendo. A pressão de venda foi forte, mas já eliminou muito do risco de curto prazo.

Muitos traders estão observando essa área para um trade de curto prazo. Se o nível se mantiver, o preço pode rebater em direção a US$ 450.

Se quebrar, o gráfico abre a porta para uma rápida queda abaixo de US$ 400. Os stops ficam apertados aqui. Se o preço quebrar e depois voltar acima de US$ 425, os traders de momento geralmente voltam a entrar.

O tom dos analistas também está mudando. Rebaixamentos são esperados nos próximos dias. Mesmo assim, 71 analistas ainda classificam a ação como compra, e o alvo médio está em US$ 611, o que é cerca de 43% acima dos preços atuais.

Ampliar a visão muda a perspectiva, mas não o risco. Em um gráfico semanal de cinco anos, a Microsoft está testando um nível que fica logo dentro da tendência de alta de longo prazo.

Os níveis de Fibonacci nesse quadro temporal alinham-se com a sequência do pico ao vale, desde os mínimos de 2022 até os máximos recentes. Manter essa área mantém a tendência viva. Perder essa zona coloca novamente em jogo o próximo nível principal, logo abaixo de US$ 400.

Para os detentores de longo prazo, esta é a configuração de risco mais limpa que a ação ofereceu em anos. Alguns investidores estão adicionando pequenas quantias aqui e deixando espaço para adicionar mais se o preço cair mais. O RSI está se aproximando da zona de sobrevenda. Em ciclos passados, essa zona se alinhava com oportunidades de longo prazo para a Microsoft, especialmente após quedas rápidas como esta.

Os lucros também mantiveram o tema da IA em destaque. O CEO Satya Nadella disse que a empresa ainda está nas fases iniciais de adoção. "Estamos a impulsionar a fronteira em toda a nossa pilha de IA para gerar novo valor para os nossos clientes e parceiros", disse Satya.