마이크로소프트 주가 급락 후 $423 근처의 중요한 지지선 테스트

마이크로소프트는 강력한 매도세로 주가가 $420대 초반으로 떨어지며 압력점에 서 있습니다.

실적 발표 후 가격이 빠르게 하락하며 200일 이동평균선으로 주가를 다시 밀어올렸던 최근 반등을 모두 지웠습니다. 트레이더들은 이 선을 기본적인 건강 상태 확인 지표로 봅니다. 그 위에서는 주식이 보통 안정적으로 움직입니다.

이를 테스트하면 스트레스가 가중됩니다. 그 아래에서는 상황이 종종 악화됩니다. 현재 주가는 실수 여지가 거의 없는 그 위험 지대에 갇혀 있습니다.

실적 발표 전, 마이크로소프트는 이미 200일선으로의 상승이라는 어려운 부분을 완료했습니다. 이 랠리는 갑자기 나타난 것이 아닙니다. 차트와 데이터에 경고가 명확했습니다. 2주 전에 데드 크로스(사망 교차)가 나타났습니다.

이 신호는 늦게 나타나지만, 방향 전환을 확인해 주는 경우가 많습니다. 가격은 깔끔한 더블 탑과 라운딩 탑 패턴을 형성했습니다.

이러한 패턴들은 고갈을 나타냈습니다. 이동평균선으로의 반등은 새로운 돌파가 아닌 안도감의 랠리였으며, 이는 이후의 하락을 준비하는 것이었습니다.

주가 $450 하락 및 주요 지지대 근처에서 정체

매도세는 약 $450의 첫 번째 지지선 아래로 갭을 형성하며 시작되었습니다. 그곳에서 가격은 $423에서 $425 영역으로 곧장 하락했습니다.

그 영역은 여러 가지 이유로 중요합니다. 그것은 상승 갭과 4월 30일 실적 발표 당시의 이전 저점과 일치합니다.

이것은 가격이 그 수준으로 다시 돌아온 첫 번째 사례이므로 깨끗한 테스트가 됩니다. 매도세가 약한 포지션을 정리할 때 특히 첫 번째 재테스트에서 매수자들이 나타나는 경우가 많습니다.

동일한 가격 영역은 주요 피보나치 반등 수준과도 일치합니다. 트레이더들은 이러한 수준을 피크백 동안의 일시 정지 지점을 찾는 데 사용합니다. 현재로선 이 수준이 유지되고 있습니다. 매도 압력은 강했지만 이미 단기 위험의 상당 부분을 정리했습니다.

많은 트레이더들이 이 영역을 짧은 레인지 거래를 위해 주시하고 있습니다. 수준이 유지되면 가격은 $450으로 반등할 수 있습니다.

만약 깨지면 차트는 $400 아래로 빠른 하락의 문을 엽니다. 스톱은 여기에서 좁게 유지됩니다. 가격이 깨진 후 다시 $425 위로 돌아오면 모멘텀 트레이더들은 보통 다시 진입합니다.

애널리스트의 톤도 변화하고 있습니다. 향후 며칠 내에 하향 조정(다운그레이드)이 예상됩니다. 그럼에도 불구하고 71명의 애널리스트가 여전히 이 주식을 매수(Buy)로 평가하고 있으며, 평균 목표가는 현재 가격보다 약 43% 높은 $611입니다.

화면을 확대하면 시각은 달라지지만 위험은 변하지 않습니다. 5년 주가 차트에서 마이크로소프트는 장기 상승 추세 안에 위치한 수준을 테스트하고 있습니다.

해당 시간 프레임의 피보나치 수준은 2022년 저점부터 최근 고점까지의 피크에서 트로우(저점)로 가는 움직임과 일치합니다. 이 영역을 유지하면 해당 추세가 살아남습니다. 이를 잃으면 다음 주요 수준인 $400 아래가 다시 주목받게 됩니다.

장기 보유자들에게 이것은 수년간 주식이 제공한 가장 깨끗한 위험 설정입니다. 일부 투자자들은 여기에 소액을 추가하고 가격이 더 하락할 경우 추가 매수를 위한 여지를 남겨두고 있습니다. RSI는 과매도 영역에 가까워지고 있습니다. 과거 사이클에서 이 영역은 마이크로소프트의 장기적 기회와 일치했으며, 특히 이와 같은 빠른 하락 이후에 그랬습니다.

실적 발표는 또한 AI 테마를 최전선에 유지했습니다. CEO 사티아 나델라는 회사가 여전히 채택의 초기 단계에 있다고 말했습니다. “우리는 전체 AI 스택을 통해 최전선을 밀어붙여 고객과 파트너를 위해 새로운 가치를 창출하고 있습니다.”라고 사티아는 말했습니다.