Os bancos boutique Dominari e Yorkville impulsionam a expansão dos filhos de Trump no mercado de criptomoedas com bilhões em negócios

A investida da família Trump no mercado de criptomoedas não está sendo impulsionada por gigantes de Wall Street, mas sim por duas pequenas instituições financeiras das quais a maioria das pessoas nunca ouviu falar.

Uma delas está localizada dentro da Trump Tower, em Manhattan, enquanto a outra opera em um pequeno escritório em Nova Jersey, entre um ferro-velho e uma funerária.

Essas empresas são a Dominari Holdings e a Yorkville Advisors, e ambas saíram da obscuridade para o centro de uma onda de negócios com criptomoedas ligados aos filhos de Trump neste ano.

Eric Trump disse que a família está trabalhando com essas empresas por causa da rapidez e da confiança. Ele afirmou: "Algumas das empresas menores são mais rápidas, mais ágeis e algumas delas se tornaram grandes amigas."

Eric acrescentou que grandes bancos como o Goldman Sachs podem não oferecer a mesma atmosfera, dizendo que as reuniões lá parecem mais com estar sentado em uma "sala de conferências chique, comendo petiscos caros"

Yorkville ajuda a arrecadar bilhões para iniciativas de criptomoedas ligadas a Trump

A Yorkville Advisors ajudou o Trump Media & Technology Group (TMTG) a levantar US$ 2,5 bilhões este ano para comprar bitcoin, e também apoiou o anúncio de cinco fundos negociados em bolsa (ETFs) com o tema "América Primeiro".

Em agosto, a TMTG fez uma parceria com a Crypto.com e a Yorkville Acquisition Corp para comprar US$ 1 bilhão em criptomoedas Cronos. Outro fundo da Yorkville concordou em fornecer uma linha de crédito de capital de US$ 5 bilhões para a nova empresa formada a partir dessa transação. O preço da Cronos subiu brevemente depois que a TMTG anunciou a compra de 6,3 bilhões de tokens, mas caiu posteriormente.

A Yorkville tem utilizado seu modelo tradicional de compra de ações em espera. Esses acordos envolvem a compra de ações com desconto e a venda delas quando a empresa precisa cash. Um veterano de Wall Street descreveu essa abordagem sem rodeios: "As pessoas costumavam chamar isso de financiamento em espiral da morte". Em julho de 2024, a Yorkville concordou em comprar até US$ 2,5 bilhões em ações da TMTG com um desconto de 2,75%. No ano passado, comprou mais de 20 milhões de ações, arrecadando cerca de US$ 450 milhões.

A Yorkville já enfrentou pressão e escrutínio anteriormente. A empresa foi acusada de fraude pela SEC em 2012, após uma investigação regulatória, embora o caso tenha sido arquivado seis anos depois. A Yorkville nega qualquer irregularidade e criticou duramente as reportagens sobre seus negócios. Um executivo da Yorkville afirmou que a empresa rejeita a "caracterização falsa e enganosa" de sua estratégia e de seus investidores.

O fundo de hedge da Yorkville gerou, em um período de três anos, US$ 272 milhões em renda tributável antes de perder US$ 352 milhões entre 2009 e 2011 durante a crise financeira. No entanto, uma disputa em andamento com a Receita Federal americana (IRS) alega que a empresa deve cerca de US$ 100 milhões em impostos e multas.

Atualmente, os ativos sob gestão da Yorkville giram em torno de US$ 323 milhões, de acordo com informações do Financial Times.

A Dominari cresce junto com a presença dos filhos de Trump no mundo das criptomoedas

A Dominari entrou em cena depois que seu executivo, Kyle Wool, conheceu os irmãos Trump em eventos beneficentes em clubes de golfe de Long Island, há cerca de quatro anos. Wool afirmou que a Dominari se concentra em “soluções elegantes” para empresas menores que desejam abrir capital ou se fundir com SPACs. O CEO da Dominari, Anthony Hayes, enfatizou que a empresa trabalha com garra e empenho para fechar negócios, não com influência política. Ele disse: “Nós nos esforçamos, somos determinados e trabalhamos incrivelmente duro”.

Eric Trump e Donald Trump Jr. juntaram-se ao conselho consultivo da Dominari em fevereiro. Juntos, detêm cerca de 12% das ações da empresa. Uma subsidiária da Dominari, anteriormente chamada American Data Centers, passou a se chamar American Bitcoin quando eles entraram para o conselho.

A empresa abriu seu capital por meio de uma fusão reversa em um tempo que Wool chamou de "recorde, segundo a Nasdaq". Eric Trump agora detém uma participação avaliada em mais de US$ 300 milhões e integra o conselho administrativo junto com seu irmão.

A Dominari se instalou na Trump Tower em 2021 com apenas cinco funcionários, mas desde então cresceu para cerca de 70 colaboradores.

Desde maio de 2023, sua unidade de corretagem trabalhou em mais de 200 IPOs, ofertas subsequentes e colocações privadas, com uma média de um negócio a cada três dias úteis.

Os negócios se expandem para criptomoedas, IA, defesa e longevidade

Dominari assessorou um acordo recente entre a Safety Shot, uma empresa de saúde, e a BONK.fun, um grupo de criptomoedas criado a partir de memes. A Safety Shot já havia sido uma grande acionista da SRM Entertainment, que se fundiu com a Tron, um ecossistema de criptomoedas pertencente ao bilionário do setor, Justin Sun, com a assistência de Dominari.

A Dominari também fez investimentos em estágio inicial em empresas privadas de alto valor. Entre elas, estão atracde defesa Anduril e a empresa de IA Databricks.

Wool afirmou que os cheques mínimos típicos, em torno de US$ 100 milhões, exigidos pelos principais bancos, foram reduzidos para cerca de US$ 100 mil para investidores que participam por meio das estruturas da Dominari.

Dominari também apoia a xAI, fundada por Elon Musk. Wool disse que seu investimento "provavelmente multiplicou por 10". Ele afirmou que agora está focado em áreas como computação quântica, foguetes e empresas de saúde e longevidade. Ele disse: "Homens poderosos sempre quiseram viver para sempre", citando o primeiro imperador da China como exemplo.

“As pessoas querem investir nisso.”

As ações da Dominari subiram 580% nas seis semanas anteriores ao anúncio, em fevereiro, da nomeação dos filhos de Trump como consultores. A receita cresceu 520% ​​no trimestre encerrado em junho. As ações ainda acumulam alta de cerca de 350% neste ano, com um valor de mercado próximo a US$ 75 milhões.

Um diretor-gerente de outro banco de investimento americano resumiu a posição deles: "Eles estão numa posição única, com acesso a capital etronrelações com os filhos de Trump."