No ano passado, o valor gasto pelos consumidores americanos com cartões de crédito disparou, chegando a quase 50% a mais do que em 2020, ano em que Joe Biden assumiu a presidência. Os republicanos, por sua vez, clamaram aos quatro ventos, alegando que isso era a prova cabal de uma crise no custo de vida sob o governo do "velho Joe". Enquanto isso, os juros e taxas de cartões de crédito aumentaram em US$ 51 bilhões, atingindo a impressionante marca de US$ 157 bilhões, segundo dados relatados pelos bancos americanos à Corporação Federal de Seguro de Depósitos (FDIC). Se isso não soa como uma crise econômica, eu não sei o que soaria.
Custos de cartão de crédito disparam
Analisando mais a fundo, descobrimos que a inadimplência em empréstimos de cartão de crédito atingiu seu nível mais alto em quase 13 anos, segundo a Moody's. É como um balé distorcido, onde os consumidores estão ficando inadimplentes e os bancos estão lucrando recordes com empréstimos de cartão de crédito. Com o Federal Reserve elevando as taxas de juros a um pico de 23 anos, os credores interpretaram isso como um sinal verde para aumentar ainda mais as taxas de empréstimo ao consumidor.
O Federal Reserve, ainda agindo com cautela, não deve reduzir as taxas de juros até o verão. Na arena política, os republicanos estão usando a dívida de cartão de crédito como exemplo principal de como a estratégia econômica de Biden se mostrou contraproducente para os americanos de baixa renda. O governo Biden, na defensiva, está tentando controlar as empresas de cartão de crédito com taxas exorbitantes.
Em meio a isso, as pesquisas mostram que os americanos estão longe de estarem otimistas em relação à economia sob o governo Biden, apesar de um mercado de ações em alta, um crescimento robusto do PIB e um baixo desemprego. O sentimento é francamente sombrio, com metade da população se sentindo em pior situação do que sob o governo de Donald Trump, cujas políticas econômicas agora parecem um sonho distante. Ha!
Uma análise mais aprofundada do dilema da dívida
Vou revelar mais um detalhe. Os americanos têm usado o cartão de crédito desenfreadamente, acumulando uma dívida recorde de US$ 1,13 trilhão. Esse crescimento da dívida é um dos mais rápidos em mais de duas décadas, mas, ironicamente, ainda não é tão ruim quanto durante a crise financeira em termos reais. Apesar do aumento da renda tornar essa dívida mais administrável, muitos americanos estão com dificuldades financeiras, lutando para acompanhar o aumento do custo de vida básico.
O perfil dessa dívida varia muito entre diferentes grupos demográficos e regiões. Um estudo do Federal Reserve revelou que a posse de cartão de crédito afeta mais duramente as pessoas de baixa renda, sendo as minorias mais propensas a manter um saldo devedor. Os millennials, particularmente aqueles que têm empréstimos para automóveis oudent , estão liderando o aumento da inadimplência. Estados como Louisiana, Mississippi e Oklahoma estão em situação crítica, com a relação entre dívida de cartão de crédito e renda mediana ultrapassando 10%.
As empresas de cartão de crédito têm lucrado cada vez mais, ampliando suas margens a níveis recordes. Embora os bancos tenham escapado do pior das perdas por enquanto, a bomba-relógio do aumento das taxas de inadimplência pode representar um problema iminente. Mesmo assim, os bancos nunca estiveram em melhor situação, registrando lucros recordes com empréstimos de cartão de crédito.
Aproximadamente metade da dívida do consumidor está concentrada nas mãos de quatro grandes bancos, com os bancos menores oferecendo taxas ligeiramente menos opressivas. Mas isso nãotraco problema principal, que é o fato de a maioria da população dos EUA estar presa em um ciclo vicioso de dívidas, contribuindo para a perspectiva sombria da economia.
Mas, para ser completamente honesto, pessoal, os cartões de crédito não são os vilões no grande esquema da economia americana. Sim, eles são um incômodo para uma parcela significativa dos americanos. Em uma economia onde os salários estão subindo e o desemprego está atingindo níveis recordes de baixa, a questão da dívida de cartão de crédito é mais um sintoma de disparidades econômicas mais profundas do que a causa principal da insatisfação econômica.
