ديون بطاقات الائتمان تعيق الاقتصاد الأمريكي - إليك كيف

في العام الماضي، ارتفع المبلغ الذي دفعه المستهلكون الأمريكيون مقابل مصاريف بطاقات الائتمان بشكل كبير إلى ما يقرب من 50٪ أكثر مما كان عليه في عام 2020، العام الذي دخل فيه جو بايدن منصبه. حصلنا على الجمهوريين يصرخون من أعلى الأسطح، زاعمين أن هذا هو الدليل القاطع على أزمة تكلفة المعيشة تحت إشراف جو القديم. في الوقت نفسه، تضخمت فوائد ورسوم بطاقات الائتمان بمقدار 51 مليار دولار، لتصل إلى رقم مذهل يبلغ 157 مليار دولار، كما أفادت البنوك الأمريكية إلى مؤسسة التأمين على الودائع الفيدرالية. إذا لم يبد هذا وكأنه أزمة اقتصادية، فلا أعرف ما الذي يبدو عليه.

تصاعد تكاليف بطاقات الائتمان

وبحسب ماورد، نجد أن التأخر في سداد قروض بطاقات الائتمان يقفز بأعلى إيقاع له في ما يقرب من 13 عامًا، وفقًا لـ Moody’s. إنه مثل رقصة باليه ملتوية حيث يتخلف المستهلكون عن الركب، وتجمع البنوك أرباحًا قياسية من إقراض بطاقات الائتمان. بينما رفعت البنك الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي أسعار الفائدة إلى ذروة عمرها 23 عامًا، رأى المقرضون في ذلك إشارة خضراء لرفع معدلات اقتراض المستهلكين إلى مستويات أعلى.

من المتوقع أن يظل الاحتياطي الفيدرالي، الذي لا يزال يلعب دورًا غامضًا، دون خفض الأسعار حتى صيف هذا العام. في الساحة السياسية، يستخدم الجمهوريون ديون بطاقات الائتمان كدليل أ على كيف أن خطة بايدن الاقتصادية قد فشلت في تحقيق أهدافها بالنسبة للأمريكيين ذوي الدخل المنخفض. تحاول إدارة بايدن، وهي في موقف دفاعي، كبح جماح شركات بطاقات الائتمان ذات الرسوم الضخمة.

في خضم هذا، تظهر الاستطلاعات أن الأمريكيين بعيدون كل البعد عن التفاؤل بشأن الاقتصاد تحت حكم بايدن، على الرغم من سوق الأسهم المزدهر، ونمو الناتج المحلي الإجمالي القوي، وانخفاض معدلات البطالة. المزاج قاتم للغاية، حيث يشعر نصف السكان بأنهم في وضع أسوأ مما كانوا عليه تحت حكم دونالد ترامب، الذي تبدو سياساته الاقتصادية الآن كابوس بعيد المنال. ها!

غوص أعمق في معضلة الديون

سأقوم بكشف طبقة أخرى. كان الأمريكيون في نوبة إنفاق على بطاقات الائتمان، متراكمين ديونًا قياسية بقيمة 1.13 تريليون دولار. هذا النمو في الديون هو أحد أسرع المعدلات في أكثر من عقدين، ومع ذلك، وبشكل ساخر، لا يزال أسوأ مما كان عليه خلال الأزمة المالية من حيث القيمة الحقيقية. ولكن على الرغم من أن الدخل المتزايد يجعل هذه الديون أكثر قابلية للإدارة، فإن العديد من الأمريكيين متوترين، ويكافحون للوفاء بالتكاليف المتزايدة للاحتياجات الأساسية للحياة.

يختلف وجه هذا الدين بشكل كبير عبر الفئات الديموغرافية والمناطق. كشفت دراسة للبنك الاحتياطي الفيدرالي أن ملكية بطاقات الائتمان تضرب ذوي الدخل المنخفض بأقسى الطرق، حيث يكون الأقليات أكثر عرضة لحمل رصيد. يقود جيل الألفية، ولا سيما أولئك الذين يتعاملون مع قروض السيارات أو القروض الطلابية، الزيادة في التأخر في السداد. الولايات مثل لويزيانا وميسيسيبي وأوكلاهوما في قبضة قوية مع نسب ديون بطاقات الائتمان إلى متوسط الدخل المرتفعة فوق 10٪.

كانت شركات بطاقات الائتمان تزداد تراكمًا، وتوسع هوامشها إلى مستويات قياسية. على الرغم من أن البنوك قد تم إنقاذها من حدة الخسائر حتى الآن، فإن القنبلة الموقوتة لمعدلات التأخر المتزايدة قد تعني مشاكل في الأفق. ومع ذلك، لم تكن البنوك في وضع أفضل من أي وقت مضى، حيث سجلت أرباحًا قياسية من قروض بطاقات الائتمان.

حوالي نصف ديون المستهلكين تتركز في أيدي أربع بنوك كبرى، مع تقديم البنوك الأصغر معدلات أقل قمعًا قليلاً. لكن هذا لا يقلل من المشكلة الرئيسية، وهي أن غالبية سكان الولايات المتحدة محاصرون في حلقة مفرغة من الديون، مما يساهم في النظرة القاتمة للاقتصاد.

ولكن بصراحة تامة، يا رفاق، بطاقات الائتمان ليست الشرير في المخطط الكبير للاقتصاد الأمريكي. نعم، إنها شوكة في جانب جزء كبير من الأمريكيين. في اقتصاد ترتفع فيه الأجور وتنخفض فيه البطالة إلى أدنى مستوياتها التاريخية، فإن مشكلة ديون بطاقات الائتمان هي أكثر عرضًا لأعراض التفاوتات الاقتصادية الأعمق من كونها السبب الجذري للعدم الرضا الاقتصادي.