La scommessa di BlackRock sul bitcoin dà i suoi frutti – $2 miliardi e continui

I fondi Exchange-Traded (ETF) su Bitcoin hanno registrato un significativo aumento degli afflussi di capitale, raggiungendo un notevole traguardo di 2 miliardi di dollari. Questo aumento è indicativo della crescente interesse e fiducia degli investitori nel mercato delle criptovalute, in particolare in Bitcoin. 

In particolare, BlackRock, il più grande gestore di attività al mondo, ha svolto un ruolo cruciale nel guidare questo afflusso di investimenti negli ETF BTC. Il coinvolgimento di BlackRock sottolinea la crescente accettazione e adozione mainstream delle criptovalute all'interno del settore finanziario tradizionale.

I tori di BlackRock si precipitano negli ETF su bitcoin

L'emergere degli ETF BTC fornisce agli investitori un canale regolamentato e accessibile per ottenere esposizione ai movimenti di prezzo del BTC senza la necessità di detenere o scambiare direttamente l'asset digitale. Questo sviluppo rappresenta un passo significativo verso l'integrazione delle criptovalute nei portafogli di investimento tradizionali, attirando sia investitori istituzionali che retail.

Gli ETF detengono monete per un valore di 13,48 miliardi di dollari a 52.100 dollari ciascuna, che è 2,08 miliardi di dollari in più rispetto al valore totale investito in questi fondi fino ad oggi. Nelle cinque settimane precedenti, la raccolta di nuovi fondi backed da bitcoin ha ricevuto un totale di 11,4 miliardi di dollari di afflussi di capitale (escluso il Grayscale Bitcoin Trust).

La cassa è stata quindi acquistata dai rispettivi emittenti, un gruppo di dieci guidato da BlackRock, Fidelity, Ark, 21Shares e Bitwise, per acquistare bitcoin per conto degli azionisti degli ETF.

Questo è principalmente perché IBIT ha il più grande patrimonio gestito (AUM) a 115.991 BTC (6,04 miliardi di dollari) basato su 5,17 miliardi di dollari di afflussi di capitale, rappresentando un apprezzamento del prezzo attuale di oltre 870 milioni di dollari, o il 17%.

Al contrario, gli azionisti di BTCO di Invesco-Galaxy sono significativamente avanti, sebbene su una scala minore.

BTCO ha generato transazioni nette per 241,4 milioni di dollari e attualmente possiede 5.970 BTC con un valore di 311 milioni di dollari, una disparità del 29% o quasi 70 milioni di dollari.

I fondi di Valkyrie, Fidelity e VanEck hanno anche superato BlackRock di circa il 20%. Le divergenze nelle plusvalenze non realizzate tra i vari fondi servono come prova di modelli di acquisto unici esibiti da distinti cohort di investitori.

Ad esempio, la graficizzazione degli afflussi di BlackRock contro il prezzo del BTC rivela che gli investitori hanno mantenuto allocazioni IBIT costanti nel tempo.

Di conseguenza, IBIT ha raggiunto una media costante del costo in dollari nel BTC, il che ha portato a una diminuzione delle plusvalenze non realizzate rispetto a BTCO, il fondo gestito da Invesco-Galaxy.

Al contrario, BTCO ha ricevuto due terzi dei suoi afflussi di capitale anno per anno in soli quattro giorni (16-19 gennaio), mentre il bitcoin faticava tra 41.600 e 43.100 dollari dopo essere sceso di oltre il 15% nei giorni successivi ai lanci degli ETF.

Prestazioni di mercato degli ETF su Bitcoin

Il BTC si è discostato da 40.000 dollari per la prima volta in oltre un mese, provocando un ulteriore afflusso di fondi due giorni dopo. Da allora, Bitcoin è aumentato di circa il 33%, spingendo BTCO e i suoi azionisti il più possibile verso il positivo.

Una parte di questi investitori sembra essere andata oltre ritirando i propri profitti, rendendo BTCO l'unico ETF su bitcoin dal lancio a registrare deflussi, escluso GBTC. 

Gli investitori hanno ritirato oltre 1.500 BTC (78,1 milioni di dollari) dal fondo di Invesco-Galaxy tra il 9 e il 14 febbraio, il che equivaleva a circa il 20% del patrimonio del fondo in quel momento. Durante questo periodo, il prezzo del bitcoin è aumentato da sotto 45.500 dollari a 50.000 dollari.

Mentre BTCW di WisdomTree è leggermente indietro rispetto al campo, la maggior parte dei suoi afflussi di capitale è stata generata nel suo primo giorno di negoziazione, ben prima del calo del bitcoin.

Questo mese, il fondo principale di Grayscale, che ora è un ETF a sé stante, ha perso in media quasi 2.400 BTC (124,9 milioni di dollari) per giorno di negoziazione. Il valore totale del bitcoin prelevato da GBTC dall'11 gennaio era di 6,86 miliardi di dollari al momento dei prelievi.

La stessa quantità di bitcoin (162.259 BTC) attualmente scambia per 8,44 miliardi di dollari, rappresentando potenziali plusvalenze non realizzate del 23% se quel capitale non fosse rientrato immediatamente nel mercato.

Al momento della scrittura, il valore attuale di Bitcoin (BTC) è di 51.964,70 dollari, riflettendo un aumento dello 0,1% rispetto a ieri e dello 0,0% rispetto a un'ora fa. Il valore attuale di Bitcoin è del 9,7% superiore al suo valore di sette giorni fa. Il volume totale di Bitcoin scambiato nelle ultime 24 ore è stato di 25.460.236.920 dollari.

Il prezzo live di Bitcoin ETF, come riportato da Binance, è di 0,000633 dollari per ETF (ETF/USD), con una capitalizzazione di mercato attuale di 0,00 USD. Il volume di negoziazione a 24 ore è di 35.629,73 USD. Bitcoin ETF ha perso il -31,30% nelle ultime ventiquattro ore e ha una circolazione di offerta pari a zero.