Bitcoin rischia un crollo a 20K con la chiusura di dicembre: cosa sapere su Bitcoin questa settimana

Bitcoin (BTC) continua a lottare per mantenere la sua posizione al di sopra dei livelli di supporto cruciali dopo una chiusura settimanale indebolita. Con l'avvicinarsi del periodo festivo, le difficoltà di BTC sono nella fascia dei 90.000 $ medi, con un momentum ribassista che domina l'attuale azione di prezzo. 

La criptovaluta più grande per capitalizzazione di mercato ha vissuto quella che molti definirebbero una settimana disastrosa dopo aver raggiunto un massimo storico il 17 dicembre. Tuttavia, gli analisti sperano che la settimana festiva cambi le prospettive della moneta per la fine del 2024, anche se gli orsi sembrano detenere posizioni cruciali nella fase attuale di trading di mercato.

Grafici di trading intraday di Bitcoin: consolidamento ascendente e recente ritracciamento

Nelle ultime settimane, Bitcoin ha mostrato un pattern di consolidamento ascendente intorno alla regione di resistenza dei 108.000 $. Questa fase è stata interrotta da una maggiore pressione di vendita e attività di distribuzione da parte di grandi partecipanti al mercato, portando a un netto calo del 15%. 

Il prezzo ha trovato supporto a circa 90.000 $, in coincidenza con il confine centrale di un canale di prezzo rialzista di lunga data. Questa zona rappresenta una linea di difesa critica contro correzioni più profonde.

L'analisi tecnica evidenzia che un rimbalzo dai livelli di supporto attuali potrebbe aprire la strada a un nuovo tentativo di riconquistare il segno dei 108.000 $. Al contrario, il mancato mantenimento del supporto potrebbe risultare in una correzione più significativa, con il confine inferiore del canale vicino ai 75.000 $ che emerge come il prossimo livello di supporto chiave.

Come visibile sul grafico giornaliero di BTC, è emersa un supporto temporaneo vicino alla trendline inferiore a 94.164 $, in linea con le medie mobili chiave. Gli indicatori suggeriscono un potenziale rimbalzo a breve termine; tuttavia, il sentiment generale rimane più ribassista che altro.

Gli indicatori ribassisti gravano sull'azione di prezzo

I recenti dati di TradingView riflettono la continua lotta di Bitcoin, con BTC/USD ancora in calo di 13.000 $ rispetto ai massimi storici della scorsa settimana. Secondo il trader e analista Rekt Capital, BTC ha formato una candela di "Bearish Engulfing" (Inversione Ribassista) sul grafico settimanale. Questo sviluppo, unito alla perdita di livelli di supporto settimanali critici, segnala la fine di un trend rialzista di cinque settimane.

#BTC

Il supporto settimanale è stato perso (blu)

Il trend tecnico 5-settimanale⟦/N1⟧ è finito (arancione)

Bitcoin mostra segni crescenti di transizione verso una correzione multi-settimanale

Qualsiasi rally di sollievo, se necessario, verso questi vecchi supporti potrebbe trasformarli in nuove resistenze per… https://t.co/ZpfhWCtdt6 pic.twitter.com/U7d2zGOnpf

— Rekt Capital (@rektcapital) Dicembre 23, 2024

Rekt Capital ha ulteriormente avvertito della potenziale transizione di Bitcoin in una fase di correzione multi-settimanale. Qualsiasi rally di sollievo potrebbe incontrare resistenza ai livelli di supporto precedentemente persi, rafforzando la probabilità di ulteriore continuazione al ribasso. 

Indicatori come l'RSI (14), attualmente a 42, mostrano un lieve recupero ma rimangono in territorio ribassista. Allo stesso modo, il cross rialzista dello Stochastic RSI nella regione ipervenduta suggerisce un momentum rialzista a breve termine, sebbene il bearish crossover del MACD persista, indicando un momentum in indebolimento.

I periodi di trading festivo spesso introducono una volatilità più elevata a causa della ridotta liquidità di mercato. Poiché i profili di liquidità si assottigliano durante queste sessioni di trading fuori orario, i movimenti di prezzo possono diventare esagerati. 

Il commentatore di mercato Mark Cullen ha identificato due zone critiche di liquidità per il 2025: 115.000 $ e sotto 80.000 $. Si è chiesto quale livello sarebbe stato testato per primo e ha suggerito il potenziale per significative oscillazioni di prezzo per raggiungere entrambi.

Un calo a 80.000 $ si allineerebbe con le correzioni storiche dei mercati tori. I dati di Glassnode indicano che i cicli precedenti di Bitcoin hanno subito cali del 20% o più sulla strada verso nuovi massimi storici. 

Curiosamente, la gravità delle #Bitcoin ritrazioni durante i trend rialzisti dei mercati tori è diminuita con la crescita del mercato. La più profonda ritrazione di questo ciclo è stata del -32% (5 agosto 2024), con la maggior parte delle correzioni solo del -25% al di sotto dei massimi locali, riflettendo la domanda di ETF spot e l'aumento dell'interesse istituzionale. pic.twitter.com/wpanco629S

— glassnode (@glassnode) Dicembre 21, 2024

Nonostante la relativa stabilità del ciclo attuale, la più profonda ritrazione del -32% ad agosto 2024 richiama la volatilità intrinseca delle criptovalute. La domanda di ETF spot e l'aumento dell'interesse istituzionale hanno anche temperato le fluttuazioni di prezzo, poiché il mercato sembra essere sensibile agli spostamenti macroeconomici.

Metriche on-chain: l'attività di rete è inferiore ai massimi precedenti

Gli indirizzi attivi di Bitcoin, una metrica chiave on-chain, rivelano una divergenza tra l'azione di prezzo e l'attività di rete. Sebbene la media mobile a 100 giorni degli indirizzi attivi si sia ripresa, non ha ancora raggiunto il suo massimo storico. Questa discrepanza suggerisce che potrebbe verificarsi una correzione prolungata se l'attività di rete dovesse ulteriormente diminuire. 

Inoltre, il recente taglio dei tassi di interesse da parte della Federal Reserve dello 0,25% ha inibito il sentiment verso le attività a rischio. Bitcoin, insieme ad altre criptovalute, ha sperimentato una rinnovata pressione mentre diminuiva la prospettiva di ulteriori tagli ai tassi. 

Secondo l'analisi di The Kobeissi Letter, il prezzo di BTC mostra una notevole correlazione con la massa monetaria globale (Global M2). Storicamente, i prezzi di Bitcoin hanno seguito il Global M2 con un ritardo di circa 10 settimane.

Nei due mesi passati, il Global M2 è diminuito di 4,1 trilioni di dollari, passando da un record di 108,5 trilioni di dollari a ottobre a 104,4 trilioni di dollari a dicembre, il livello più basso da agosto.

Questo calo segnala una potenziale pressione al ribasso sui prezzi di Bitcoin se il trend persiste. The Kobeissi Letter ha sottolineato l'importanza di questa relazione, affermando: 

“Quando la massa monetaria globale ha raggiunto un nuovo record di 108,5 trilioni di dollari a ottobre, i prezzi di Bitcoin hanno raggiunto un massimo storico di 108.000 $. Negli ultimi due mesi, tuttavia, la massa monetaria è diminuita di 4,1 trilioni di dollari. Se la relazione dovesse mantenersi, questo suggerisce che i prezzi di Bitcoin potrebbero scendere fino a 20.000 $ nelle prossime settimane.”

Nonostante le testate macroeconomiche, la crescente offerta illiquida di BTC offre un contrappeso. André Dragosch di Bitwise ha evidenziato questo trend, notando che un'offerta illiquida più alta indica una maggiore scarsità, che potrebbe sostenere il prezzo di Bitcoin.

Mentre i fattori macro continuano ad esercitare pressione al ribasso, le code positive on-chain derivanti dal deficit di offerta di Bitcoin potrebbero mitigare l'impatto.

Dragosch si aspetta che BTC rimanga volatile all'inizio del 2025, ma crede che le dinamiche di scarsità guidate dalla sua offerta illiquida potrebbero fornire opportunità di acquisto attraenti per gli investitori a lungo termine.