Le Serious Fraud Office (SFO) britannique a arrêté deux personnes dans le cadre de l'enquête sur l'effondrement du marché Basis, portant sur 28 millions de dollars. Le SFO a qualifié cette affaire de première enquête majeure sur les cryptomonnaies, marquant un tournant dans son approche face aux fraudes de grande ampleur liées aux cryptomonnaies.
Le SFO a indiqué que les deux hommes avaient été arrêtés à la suite de perquisitions coordonnées à Herne Hill, dans le sud de Londres, et à Bradford, dans le West Yorkshire. L'un d'une quarantaine d'années, l'autre d'une trentaine, ont été interpellés pour suspicion de fraude et de blanchiment d'argent.
Le directeur du SFO, Nick Ephgrave, a déclaré que ces deux arrestations témoignent du développement des capacités techniques de l'agence. Il a souligné l'expertise croissante du SFO dans le domaine des cryptomonnaies, affirmant que l'agence est déterminée à poursuivre quiconque tente d'utiliser les cryptomonnaies pour escroquer des investisseurs.
Pour l'instant, aucune accusation n'a été portée contre les suspects arrêtés, mais l'enquête se poursuit. Cette arrestation constitue néanmoins une avancée majeure dans ce qui est considéré comme la plus importante escroquerie de grande ampleur survenue durant la bulle des cryptomonnaies de 2021.
Le groupe Crypto Sleuth Investigations signale des incohérences chez Basis Markets.
Les enquêteurs ont révélé que Basis Markets présentait de nombreux signaux d'alarme dès le départ. Un groupe nommé Crypto Sleuth Investigations a d'abord mis au jour des incohérences concernant l'identité dent l'équipe de Basis Markets. Ce groupe a également souligné des affirmations exagérées quant aux parcours professionnels de l'équipe.
D'après le SFO, les fondateurs de Basis Markets se présentaient comme cumulant plus de 80 ans d'expérience dans la finance traditionnelle, le développement de logiciels et les outils liés aux cryptomonnaies. Les enquêteurs ont jugé ces affirmations invérifiables.
Basis Markets s'est également positionné comme un fonds spéculatif décentralisé conçu pour générer un rendement delta-neutre grâce à des stratégies d'arbitrage généralement réservées aux institutions. L'équipe a lancé une vente de NFT par abonnement en novembre 2021 afin de financer la plateforme. Elle a promis aux détenteurs une part des bénéfices des transactions, puis a lancé le token BASIS un mois plus tard. En contrepartie, elle promettait des distributions de commissions de performance et des droits de gouvernance.
Par ailleurs, les enquêteurs ont également affirmé que les documents de présentation du projet affichaient des rendements largement irréalistes. Dans un document, Basis Markets suggérait qu'un seul NFT d'une valeur de 1 880 $ pourrait rapporter jusqu'à 18 000 $ par mois. L'équipe de Basis Markets a ensuite revu cette projection à la hausse, pour atteindre un cumul de 30 000 $, un montant que les enquêteurs ont jugé encore invraisemblablement élevé.
Cobb-Webb fait l'objet de sanctions de la CFTC
L'un des fondateurs de Basis Markets,dentcomme Adam Cobb-Webb (alias « TraderSkew »), a par la suite été sanctionné par la CFTC (Commodity Futures Trading Commission) américaine. La commission a constaté qu'entre décembre 2021 et janvier 2022, Cobb-Webb était impliqué dans de multiples cas de manipulation de marché sur lestracà terme sur le pétrole brut West Texas International.
En août 2023, l'agence a ordonné de payer une amende de 150 000 $. Elle lui a également interdit de négocier sur toute bourse réglementée par la CFTC pendant un an.
Parallèlement, de nombreux projets lancés en 2021 promettaient des stratégies institutionnelles assorties de rendements irréalistes. L’affaire Basis Markets souligne l’importance d’une vérification préalable approfondie de l’dentdes équipes, des contrôles de trésorerie et tracantécédents vérifiables.
Par ailleurs, l'enquête du SFO se poursuit. L'agence indique que la collecte de preuves se poursuit et n'exclut pas d'autres arrestations.
Pour les enquêteurs, l'effondrement de Basis Markets met en lumière un risque structurel né de la bulle crypto de 2021. Des sommes considérables ont afflué vers des équipes douteuses proposant des stratégies de trading complexes, sans aucune transparence ni responsabilité.
De nombreux organismes de réglementation prennent désormais des mesures énergiques pour contrôler ces anciens systèmes, et d'autres cas pourraient suivre. Parallèlement, le SFO examine les flux financiers liés aux ventes de NFT et de jetons de 2021 afin de déterminer si des capitaux d'investisseurs ont été détournés.
Si des poursuites sont engagées, cette affaire pourrait faire jurisprudence en matière de réglementation des cryptomonnaies au Royaume-Uni. Le SFO a affirmé que cette affaire pourrait donner un aperçu de la manière dont les autorités de régulation entendent traiter à l'avenir les ventes de jetons de grande valeur et les levées de fonds dans le domaine de la finance décentralisée.
