Strategy lève 2,5 milliards de dollars pour acheter 21 000 Bitcoinlors d'une importante introduction en bourse dans le secteur des cryptomonnaies

Strategy, largement considérée comme la principale société de trésorerie Bitcoin , a annoncé la finalisation d'une introduction en bourse qui lui a permis de lever environ 2,52 milliards de dollars, qu'elle a rapidement déployés pour acheter 21 021 bitcoinpour un investissement total d'environ 2,46 milliards de dollars.

Selon un communiqué de presse partagé par Business Wire, les actions privilégiées, désignées STRC, ont été fixées à 90 dollars chacune et devraient être cotées sur le Nasdaq Global Select Market aux alentours du 30 juillet sous le symbole « STRC ».

La société a vendu 28 011 111 actions de son titre préférentiel perpétuel à taux variable de série A à échéance échelonnée au prix de 90 $ par action. Cette introduction en bourse est la plus importante réalisée aux États-Unis en 2025 à ce jour et figure parmi les opérations les plus significatives liées aux cryptomonnaies ces dernières années. La cotation des actions STRC devrait débuter le 30 juillet 2025.

Le capital total levé s'élevait à environ 2,521 milliards de dollars. Après déduction des frais de souscription, des commissions et des coûts de transaction, le produit net a atteint environ 2,474 milliards de dollars. Strategy a utilisé ces fonds pour acquérir 21 021 bitcoinà un prix moyen d'environ 117 256 dollars chacun.

La stratégie porte les avoirs à 628 791 BTC

Cette opération a porté ses avoirs totaux bitcoin à environ 628 791 pièces au 29 juillet 2025, représentant un investissement global d'environ 46,8 milliards de dollars et un coût de base moyen de 73 227 dollars par bitcoin, frais inclus.

Cette transaction a établi plusieurs références. Avec un produit brut de 2,521 milliards de dollars, elle est la principale introduction en bourse américaine de 2025 en termes de produit et l'émission d'actions privilégiées perpétuelles la plus importante aux États-Unis depuis 2009.

Dès son lancement, STRC deviendra le premier titre préférentiel perpétuel coté en bourse émis par une société de trésorerie Bitcoin à distribuer des dividendes mensuels selon une politique de taux fixée par son conseil d'administration. Il s'agit également de la première offre à court terme et axée sur le revenu de Strategy, élargissant ainsi les options pour les investisseurs recherchant des flux de revenus réguliers.

Morgan Stanley, Barclays, Moelis & Company et TD Securities ont été les chefs de file de l'opération. The Benchmark Company, Clear Street, AmeriVet Securities, Bancroft Capital, Keefe, Bruyette & Woods et Maxim Group LLC ont participé à la co-organisation.

STRC de Strategy offre une stabilité comparable à celle des obligations

STRC agit comme une obligation à court terme tout en aidant l'entreprise à acheter davantage Bitcoin.

Chaque action verse un dividende mensuel qui représente environ 9 % par an, bien que le conseil d'administration puisse ajuster ce taux d'un quart de pour cent à la hausse ou à la baisse chaque mois.

Pour maintenir le cours de l'action aux alentours de 100 $, la société vend de nouvelles actions à 101 $ lorsque la demande esttron, suspend ou retire des actions si les prix descendent en dessous de 99 $, et ajuste le taux de dividende en fonction des besoins.

Si le marché se détériore, les actions peuvent être revendues à 100 $ ; s'il s'améliore, la société peut racheter des STRC pour équilibrer ses finances, sans émettre de nouvelles actions ordinaires. Les investisseurs apprécient la stabilité et la régularité des revenus offerts par STRC, notamment par rapport au risque de dilution lié à une introduction en bourse classique. Malgré les fluctuations du Bitcoin, les actions ordinaires de Strategy se maintiennent au-dessus de 406 $, et ses autres actions préférentielles se négocient autour de 111 $, 112 $ et 0,87 $.