Les investisseurs perdent près de 4 milliards de dollars dans les actions chinoises microcap cotées aux États-Unis

Près de 4 milliards de dollars se sont évaporés en juillet après qu'un groupe d'actions chinoises microcap, toutes cotées à Nasdaq, a chuté de plus de 80 % en quelques jours de cotation seulement.

Les noms qui ont chuté, Concorde International, Ostin Technology, Top KingWin, Skyline Builders, Everbright Digital, Park Ha Biological Technology et Pheton Holdings, avaient tous explosé en prix peu avant l'effondrement.

Le déclencheur a été une promotion agressive sur WhatsApp et les réseaux sociaux, suivie d'un dumping coordonné. Selon le Financial Times, les sept entreprises ont perdu collectivement une valeur boursière totale de 3,7 milliards de dollars. Chacune d'elles avait été promue en ligne dans des chats de groupe qui ressemblaient à des forums d'investissement légitimes.

Aucune des entreprises n'a été prouvée avoir participé à la manipulation, mais les analystes ont pointé des signes évidents d'activité de « pump-and-dump », ce type d'arnaque qui attire les traders particuliers, puis les laisse avec des actions sans valeur pendant que les organisateurs s'enfuient avec les profits.

Les victimes se débarrassent des titres après que des courtiers fictifs ont détourné les conversations

Le FBI a déclaré que les plaintes impliquant des « fraudes aux actions par ramp and dump » ont triplé en glissement annuel. Les enquêteurs indiquent que les escrocs se font désormais passer pour des entreprises ou des analystes légitimes pour gagner la confiance sur des plateformes comme Facebook et WhatsApp, avant de diffuser des liens vers des groupes qui présentent des actions chinoises à bas prix comme des opportunités à ne pas manquer.

Cela a été lié à la hausse des introductions en bourse (IPO) chinoises sur les bourses américaines, en particulier sur le marché microcap, qui a été inondé depuis l'année dernière par de petites entreprises de Chine et de Hong Kong.

Parmi les victimes figure Tia Castagno, une coach basée à Londres, qui a perdu toutes ses économies après avoir rejoint un groupe WhatsApp suite à une publicité Facebook. Les administrateurs du groupe prétendaient être une société d'investissement américaine. Tia a été invitée à acheter Ostin Technology, qui a ensuite chuté. « Je ressens un vide dans mon estomac, et de la honte », a-t-elle déclaré. « Je continue de remettre en question mon jugement et de me souvenir de ce que j'ai ressenti lorsque le tapis a été retiré sous mes pieds. »

Ryan Sweetnam, avocat chez Cel Solicitors au Royaume-Uni, a déclaré représenter « plus d'une centaine de clients » qui sont tombés dans des pièges similaires impliquant des actions chinoises de faible valeur. L'un de ces clients, un investisseur européen, a déclaré au Financial Times avoir perdu plus de 100 000 dollars sur Pheton Holdings.

Cet investisseur a rejoint un groupe WhatsApp qui utilisait une fausse approbation d'une personnalité télévisée américaine bien connue. « Ils ont demandé si j'étais un bot IA dès le début… une bonne ruse. Cela ressemblait à une opération honnête », a-t-il déclaré. « J'ai presque décollé de ma chaise [lorsque l'action a été vendue massivement]. »

Noushin Mirshokraei, qui possède une entreprise alimentaire et de boissons en Italie, a déclaré avoir perdu 70 000 dollars après avoir été convaincue sur WhatsApp d'acheter Ostin avant un partenariat supposé avec une grande entreprise américaine. « Toutes les informations qui nous ont été fournies sur les groupes WhatsApp provenaient de participants fictifs », a-t-elle déclaré. « Les seules personnes réelles présentes étaient celles qui étaient manipulées. »

Les avertissements ignorés alors que les chutes de prix continuent

Matthew Michel, directeur d'InvestorLink, alerte depuis des mois. Il a déclaré que son équipe signale chaque semaine des activités suspectes autour des actions microcap depuis sept mois. Le 9 juin, Michel a mis en garde contre Ostin, deux semaines avant que l'action ne perde 94 % en une seule journée. Il a également repéré des signaux d'alarme sur Pheton trois semaines avant qu'elle ne s'effondre de 95 % en une seule séance.

Un Wall Street cabinet de trading, qui utilise les outils d'InvestorLink et a demandé à ne pas être nommé, a également signalé ses préoccupations à Nasdaq et à la SEC, affirmant que certaines de ces actions présentaient des signes de manipulation.

L'analyse de Michel des mouvements d'Ostin a montré 12 comptes Reddit promouvant l'action dans la même fenêtre de deux heures. Il a déclaré que trois des utilisateurs étaient géolocalisés en Russie et en Iran, ce qui correspond à ce que son équipe a observé dans d'autres arnaques boursières.

Meta, qui possède Facebook et WhatsApp, a déclaré ne pas vouloir de contenu frauduleux sur ses plateformes et a affirmé travailler sur de meilleurs outils pour le détecter, y compris des avertissements sur la plateforme, des mises à niveau technologiques et des partenariats avec les banques et les gouvernements.

Le 17 juin, Regencell Bioscience, une entreprise chinoise de médecine à base de plantes, a vu ses actions bondir de 60 000 % sur l'année, atteignant une capitalisation boursière de 38 milliards de dollars, supérieure à celle de Walgreens ou de Jefferies. Cela malgré le fait que l'entreprise ait enregistré une perte de 4,4 millions de dollars en 2024 lorsque son action a chuté de 83 %. Le schéma suit le même plan : hyperventilation, pic, effondrement.